中国金融业对外开放的应对之策

摘要：改革开放以来，金融业开放在给金融市场带来积极变化的同时，但是也存在不利的影响，甚至对国家金融以至经济安全构成潜在威胁。如何兴利除弊，成为当前研究的重要课题。本文在前人研究的基础上，论述了中国金融业尤其要在人民币汇率、证券业规范、金融创新、金融监管和风险控制等方面有进一步的实质性的突破，不断提升自身的国际竞争力。

关键词：金融业对外开放 人民币汇率 证券业规范 金融创新 金融监管

金融业贯彻对外开放的基本国策，既是顺应经济、金融发展全球化的需要，也是我国实现经济持续增长的一项重要任务一方面，金融部门要支持企业对外开放，为我国企业引进和利用外资，以及扶持外资企业发展提供金融服务；另一方面，要推进金融业的对外开放，加快我国投资银行业的发展，允许引进外资银行和发展中外合资银行，以完善我国金融体系结构。

改革开放以来，在经济全球化深入发展和中国金融业面临激烈竞争的背景下，我国金融业抓住发展机遇，坚定不移地实行对外开放政策，对外开放水平和国际化程度有了很大提高。简单来讲，金融开放是指一国取消对资本国际流动的限制，开放本国金融时常，实现金融资源配置国际化，以最大限度地提高金融资源对本国经济发展的支持力度。

从1979年开始，我国就有计划有步骤地开放国内金融市场。随着我国加入世界贸易组织以及有效实施“引进来”和“走出去”相结合的战略，我国的金融对外开放之路越走越宽。尽管在证券业，我国的对外开放显得比较谨慎。但是银行、保险、外汇等金融服务业对外开放均迈出了重要步伐并取得了突破性的进展。为了更好的参与世界经济的协调与发展，更好的实现我国与世界各国之间的经济交流，我国一直坚持金融业的对外开放政策。外资金融机构逐步进入我国的金融市场，数量与规模与日俱增，经营的业务范围不断扩大，在华经营的地域性限制逐步取消，而中国的金融机构也逐渐走向国际市场，积极参与到国际金融活动中来，与外国金融机构之间形成既合作又竞争的良关系。

应当注意的是，金融业开放在给金融市场带来积极变化的同时，也可能带来相应的负面影响，甚至对国家金融以至经济安全构成潜在威胁。从长期来看，金融业对外开放有助于提高我国的金融效率，促进我国金融改革，从根本上维护我国的金融安全。但这个过程，更多的是一种的“破坏力量”，是在内部改革进展缓慢的情况下，借助外力推动改革。这个过程，如果政策处理稍有不慎，极易脱离我国经济、金融发展的实际水平，在短期内形成一定的金融风险。同时，处理不好，也可能使我国丧失对金融的控制力，从而降低对社会资源配置的话语权。为此，从长期来讲，金融业的对外开放既要放在我国金融业整体发展的框架内来思考，为我所用，同时也要放在国家的外资政策上整体思考。与此同时，中国金融业只有把改革和开放相结合，以深化金融改革推进对外开放，才能适应金融全球化的要求，在越来越激烈的国际竞争中始终处于主动地位并不断发展壮大。为此，中国金融业尤其要在人民币汇率、证券业规范、金融创新、金融监管和风险控制等方面有进一步的实质性的突破。

一、规范证券市场，推进证券业对外开放。

我国证券业存在的问题主要有：法律体系不能完全提供制度保证，市场存在制度性缺陷，投资者理念冲突，从业人员素质有待提升等等。因此，需要谨慎而积极的推动证券市场对外开放，寻求适合我国经济和金融制度的开放模式，局部试点、循序渐进、总结经验、逐步推进，强化外资进入的可控性与监管水平。

二、加快金融创新

金融创新是中国金融业适应新的金融开放环境和激烈市场竞争的客观选择，是金融改革的重心之一。全方位推进金融创新，尤其注重产品创新和制度创新。在产品创新方面，应加速推广信贷资产证券化。资产证券化即资产支持证券创新，改善了目前间接融资和直接融资严重失衡的局面，增强了金融体系的弹性，维护了国家金融安全。在制度创新方面，要加快实现从分业经营向混业经营的转变。需要通过进一步放宽对银行业、保险业、证券业之间业务的交叉和渗透的限制，加强银行业和证券业之间、银行业和保险业之间的合作，来逐步完善以银行为主体的金融控股集团。

三、强化金融监管

随着中国金融业的全面开放，外资金融机构给国内金融机构带来的竞争将越加激烈，只有加强对外资金融机构的监管，才能有效降低外资金融机构给中国金融市场带来的负面影响和风险。而且，国际金融领域的竞争是法制化和规范化的竞争，中国也只有加快金融法制化、规范化发展，逐步建立健全相关的法律制度，才能适应新时期的金融对外开放要求。适当控制外资银行的进入速度，按照《新巴塞尔资本协议》的要求，建立科学的外资银行监管指标体系，通过建立以金融机构不良贷款比率、资本充足率、清偿能力、外汇风险、表外业务风险等为主要内容的监管指标体系以及实施综合并表监管，提高审慎性监管能力，努力发挥监管在维护金融秩序稳定方面的功能和作用。注重对金融衍生产品的监管。

四、加强风险控制

中国金融市场在对外开放中与国际金融市场的联系进一步加强，金融全球化的风险将成为金融开放中最严峻的挑战。为此，需要强化国际金融监管合作，加强对跨境短期资本流动的监测和管理，防范金融风险。提高风险意识，有效控制中资金融机构海外并购的风险。中国银行业的海外发展需要充分利用法律和市场手段，构建风险识别与防范体系，以及改善银行机构的内部治理机制，提高风险管理的责任，来有效规避国际市场上的各种金融风险。

综上所述，面对当前国际资本流动规模不断扩大、金融竞争更趋激烈和我国经济发展面临新挑战的新形势，中国金融业必须继续抓住发展时机，更好地利用国际国内两个市场、两种资源，增强抗风险能力，提高对外开放的广度和深度，全面提升国际竞争力，为我国经济持续稳定增长作出更大贡献。

参考文献：

[1] 陈道富.金融业对外开放的国际借鉴以及需要关注的问题 2006.中国金融半月刊 2006年第23期.

[2] 孙立行.中国金融业对外开放的历史进程与战略取向 2008.世界经济研究 2008年第8期.

[3] 訾心爽.我国金融对外开放研究 2012.企业研究 2012年第22期.

【作者简介】李晴晴（1992年―），女，汉族，山东济南人，山东财经大学2010级环境资源与发展经济学班