我国创业型中小企业财务风险的成因与控制策略

摘 要：我国中小企业在国民经济中占据非常重要的地位，它在保证国家经济持续、健康、稳定发展中，起到了至关重要的作用，中小企业创造了75%的城镇就业机会，大大促进了经济的发展。创业型中小企业作为处在创业阶段的企业遇到了很多困难，面临着很多的财务风险。文章在分析了创业型中小企业的经营特点的基础上，对于创业型中小企业面临的主要财务风险进行了分析，进而提出了一些控制其财务风险的举措，以期能帮助创业型中小企业降低其面临的财务风险。

关键词：创业型中小企业；财务风险；控制策略

一、创业型中小企业的经营特点

创业型中小企业是指处于创业阶段，在面临高风险的同时依靠其本身具有的某种优势如特殊的技术领域优势、资源垄断等可能在将来展现出巨大发展潜力、具有高成长性、收获高投资回报的创新开拓型企业。

创业型中小企业与大型企业相比，它在经营方面有以下特点：

1.经营决策灵活

创业型中小企业生产经营规模较小，员工的人数比较少，组织结构较简单，因此在经营决策上有更大的灵活性。

2.能迅速适应市场变化

“大众创业，万众创新”口号提出来后，中小企业是实施“大众创业，万众创新”的重要平台。创业型中小企业的经营范围比较广，经营的项目也很丰富，一旦当市场经济发生波动时，有“船小好掉头”的优势，能紧跟时代步伐，迅速适应市场的变化，比管理层次多、组织结构复杂的大型企业更具快速调整优势。

3.存活率较低

首先，创业型中小企业在发展过程中需要投入很多资金，但是它的筹资比较困难，面临的资金压力很大。其次，很多的创业型中小企业并没有清楚的调查和分析目前市场行情，可能会存在盲目跟风的投资行为。最后，我国目前的市场竞争很激烈，创业型中小企业与“船大好顶浪”的大型企业相比，竞争力比较弱，容易破产倒闭。

二、创业型中小企业面临的财务风险

创业型中小企业由于外部环境的复杂多变，企业内部自身的人力、科技、资源等因素会导致企业面临一系列的财务风险，从而影响企业的有序发展。创业型中小企业面临的财务风险主要有以下几种：

1.创业型中小企业融资困难

创业型中小企业的持续发展需要获取大量的资金，而融资困难却是目前创业型中小企业普遍存在的问题。由于创业型中小企业规模比较小，在创业阶段还未被市场所熟知，企业的发展前景对外界来说具有不确定性，因此只有很少一部分创业型中小企业在创业的最初阶段能够获得天使投资的资金支持。除此之外，创业型中小企业要想上市发行股票筹资必须具备一定的条件；而且由于受债券额度小和政策等原因也很难发行企业债券来筹集资金；在向银行等金融机构进行融资迹银行等金融机构往往会要求企业提供担保或以企业的厂房、设备作为抵押物。所以大部分创业型中小企业采取的融资方式是自筹，通过创业团队成员自身出资，企业面临的资金压力很大。如果创业型中小企业资金不足或者筹资的渠道不恰当，那将会给企业带来资金短缺的财务风险。

2.创业型中小企业的投资决策不科学

首先，大部分创业型中小企业规模较小，生产经营决策权集中，企业的所有者一般就是企业的决策者。当这些决策者对外进行投资时，由于自身没有财务、金融等投资方面的知识或者主观决策判断失误没有对投资项目的可行性进行系统、周密的分析和研究，导致企业的投资失败。

其次，创业型中小企业的资金相对来说比较紧张，通常可利用的剩余资金不是很多，所以企业的每一次投资对企业以后的生存发展都至关重要。但是有些企业在进行投资时通常不做市场调查，或者调查的方法不正确，导致没有获取充分可靠的信息，进而盲目的进行投资，给企业造成了损失。

3.创业型中小企业的资金回收不及时

在企业的整个财务活动过程中，最重要的环节就是资金回收。

创业型中小企业处在创业阶段，由于经验较少，对于消费者的需求没有很好的判断，导致存货的积压。而创业型中小企业普遍存在大量举借短期债务的情况，短期偿债压力较大，因此对存货变现的管理就显得尤为重要。

创业型中小企业为了增强企业的市场竞争力，通常会采取赊销的方式销售商品，以此来招揽顾客，这就给企业带来了应收账款的坏账风险。一些创业型中小企业盲目的为了增加销售、打出自己的品牌而给予顾客过高的信用额度，导致企业日后面临较大的应收账款坏账风险。

4.创业型中小企业的收益分配政策不合理

在进行收益分配时，一方面如果企业把大量的收益留存在企业内部，用于企业的市场开拓或者日常开支，而不用于向投资者或者企业员工分配，会挫伤投资者或者员工的积极性。另一方面，创业中小企业对于资金的需求量较大，如果把大量的资金用于向投资者或者员工分配则会影响企业的进一步发展。

三、创业型中小企业财务风险的控制策略

1.多样化企业的融资方式

创业型中小企业要科学的对比和分析在不同融资方式以及融资组合下的财务成本和潜在财务风险的大小，并且考虑本企业的特点和现状来采取合适的融资方式。注意保持企业现金流出与流入的匹配、长期借款与短期借款的搭配，正确的使用和控制企业的资金，在创业型企业需要现金的关键时期而能够有充足的资金保障企业的后续发展。

2.科学进行投资决策，降低投资风险

创业型中小企业做出投资决策时应该加强可行性研究，要选取适合本企业、且风险与收益相匹配的项目，不能好高骛远、盲目投资。在投资后，还要加强对投资项目的管理，及时掌握投资项目的经营状况、盈利水平和发展前景等，进行定期的分析，以便及时的了解企业可能会面临的财务风险并采取有效的控制措施。

3.加强对营运资金的管理

创业型中小企业对资金的需求量很大，为了保证资金的流动性和节约营运资金，首先，创业型中小企业应加强对存货的管理，控制存货的规模及周转速度，避免因存货占用大量资金而给企业带来营运资金压力。其次，为了提高应收账款的回收速度，创业型中小企业应该根据客户的信用情况分别制定不同的信用标准和信用条件，并且及时催收款项，保证应收账款的及时收回。

4.合理分配企业收益

扩大企业的规模，保证企业的持续经营和向投资者或者员工分配收益是既相互联系又相互矛盾。企业的管理层应该根据企业自身的发展经营情况，合理调整两者的关系，确保企业的收益能够合理的分配下去。

参考文献：

[1]蒋璐.创业企业财务风险动态控制探讨[D].江西财经大学，2012.

[2]邰敏.创业型中小企业战略管理探讨[J].经济研究导刊，2016.

[3]刘杰.创新型中小企业财务风险评价研究[D].武汉理工大学，2013.

[4]张译超.我国创业板上市公司财务风险控制问题探讨[D].江西财经大学，2010.

作者简介：谭霞（1986.10- ），女，山东省临朐县，硕士，山东商业职业技术学院助教