一个出色CFO的理财之道

你也许很难想像，一个成立不到三年的合资企业，一个首席财务官和他领导的团队居然写下了如此骄人的业绩：获央行批准，取得开具商业承兑汇票的资格，极大地提高了企业的商业信誉；获得中信实业银行一级客户和农业银行AAA客户称号；在税务、融资、财务费用、采购等方面为企业节约成本逾3200万元，2004-2005年为企业减亏6200万元；获国家批复实行城区天然气价格联动机制，使公司成为全国第一家实行价格联动机制的天然气企业；获国家发改委批文，2006年以前不实行“两部制”，为企业赢得了良好的发展时机；通过资源整合、制度创建与梳理，使得企业若干个财务子系统归于统一，有效提高了财务风险防范意识，2005年在主营业务收入达到2.6亿元的情况下，没有一笔呆死账产生等。财务工作不仅使企业的资金得到健康有效运行，而且成为助推企业发展的一个不可或缺的力量。为此，本刊近日专程采访了这位首席财务官，他就是武汉市天然气有限公司副总经理兼总会计师高成华―一个靠实干从基层工作一步步成长起来的财务管理者，一个潇洒、俊朗和有着学者气质的企业财务领军人。

一个出色的cfo首先应成为一个战略管理者

“中国的CFO首先要从‘记账官’变成一个企业的战略管理者，角色的提升是理好企业之财的根本。”高成华总会计师一针见血地指出。

“经济越发展，会计越重要”。随着我国经济全球化步伐逐渐加快，中国经济最终会全面深入融入全球经济滚滚潮流中，作为企业管理最核心的环节―财务管理的地位会越来越受到重视和得到加强。而作为财务管理的领军人物，总会计师地位会越来越重要。他进一步强调，现在中国的公司中，首先存在着总会计师、财务总监和首席财务官称谓不一样的问题，而且他们在企业中的地位和角色也不一样。事实上，称谓如何其实并不重要，重要的是在公司治理结构中，财务负责人到底占有一个什么样的位置和地位。在我国，很多企业的CFO是不进入董事会的，这是一个错位的概念。如今的企业处在经济全球化的环境中，在这样的背景下，国内和国外企业的坐标应该是一样的，起点也应该是一样的。CFO应当成为公司战略的决策者，财务管理的执行者，流程系统、业绩评价以及公司控制的管理者，实际上就是公司的价值工程师。在中国，除了一些著名的跨国公司之外，大多数企业的财务职能仍停留在传统的记账阶段，目前中国企业内的CFO更像是一名记账官，而不是管理者，这也不符合与国际惯例接轨的要求。总会计师应当尽快地从“账房先生”的概念转移到企业的决策上来，财务活动也应当从交易处理中脱离出来，集中于分析、内部控制、风险管理、企业价值管理和其它的决策支持活动。 随着全球贸易的飞速发展和世界经济一体化趋势的不断加强，会计国际化已成为世界各国普遍关注的现实问题。 尤其在我国已成功加入WTO后各方面都与世界惯例接轨之际，会计作为企业间贸易交往的媒介―国际通用的商业语言，自然也要尽快地与国际惯例接轨，逐步融入到国际会计中去，因此，CFO在财务方面要不断地学习，更新知识，因为财务管理与控制的要求会随着社会的发展和企业管理的变革而发生变化，要想成为一个与时俱进的CFO，学习能力必须加强，只有这样，才能够胜任企业财务领军人物的角色。

高总高屋建瓴的一番话，让记者有茅塞顿开之感。记者想，一个出色的CFO可能首先是一个出色的思想者。而对东西方两种制度背景和文化的深刻认识，使得他对CFO本身有了更开阔的视野和认知。

完备的制度安排体现理财价值

武汉市天然气有限公司其主要股东之一香港中华煤气有限公司成立于1862年，经过100多年的发展历程，现成为香港最悠久的公用事业公司和目前唯一的城市管道燃气公司，年营业额逾70亿港元，公司曾被财经杂志《CFO Asia》选为100家在创造价值方面表现最卓越的企业。而中方股东武汉市燃气热力集团公司是武汉市一家从事城市燃气热力经营的专业集团公司，也拥有30多年的城市燃气经营管理经验，在全国燃气行业有着很高的知名度。

尽管双方的合资堪称实现了城市燃气领域的强强联合，但在财务管理上没有一套成功的经验可供借鉴。作为公司副总兼总会计师的高成华，深感肩上责任重大。上任以来，他借鉴香港先进的财务管理模式，结合国内合资企业具体特点，围绕资金管理、预算管理、财务监管力度、财务信息的准确性等方面开展财务管理工作，建立了科学的资金管理体系和合理的用人考核制度，发挥公司整体资金优势，提高整体资金使用效率，降低资金使用成本，提高资金效益，防范资金和财务风险。在他的领导下，公司制定了市场销售工作指引，建立了工商客户信用调查机制，在工程投资的回收、天然气售气价格、收款方式、收款期限等方面都建立了科学严谨的管理手段；建立了以预算管理为主线的现代企业管理体系，对预算期间内企业资源的配置、资金的取得和投放、收入和支出、经营成果及其分配等资金运作进行具体安排，通过权责分散、监督集中的方式，建立健全内部约束机制，规范了财务管理行为。通过建立一套适合企业长远发展的财务预算管理体系，健全了财务制度，理顺了财务关系，为企业在高速发展过程中提供了有力的财务及相关方面的保障。还制定了全公司财务核算规则和方法，以及一系列的财务管理制度，提高了财务信息的准确性、及时性和规范性；核算内容进一步细化，更能满足财务管理要求；提高了合并报表的准确性和便捷性；实现了信息共享。借助领先的财务管理功能，增强了公司管理的透明度。可以了解各指标项目与某个时期的同比情况，为决策层调整营销策略提供及时而高保真的信息，增强了企业对项目进行过程的监控能力。除此，公司每年不仅要对内部各单位财务管理情况进行多次检查和考核，而且还通过聘请国内知名的会计师事务所对企业的财务工作进行全面评估。

公司上下不论是总经理还是财务部门员工，都把财务工作作为企业最重要的一项管理工作来抓，财务管理制度一经出台，必定要得到严格遵守和执行。制度的严格落实是公司财务事业健康发展的基础和保障。SQS（优质服务计划的英文缩写）培训活动的逐步开展是提高财务人员业务能力和综合素质的有效措施。公司财务部门员工基本上是从原国有企业买断身份而来，合资企业的工作理念和制度环境极大地改变着人的观念，员工的工作主动性、创新意识以及工作质量很快得以提升。作为分管公司财务的副总经理，高成华十分注重对财务部员工的发掘和培养，他信奉的一条用人准则就是：“你的能力有多强，你的舞台就有多大。”可以说，严格的财务制度、健全的用人机制以及完善的业务培训，造就出了一批财务管理优秀员工。

把国际先进管理理念的种子撒播于武汉市天然气有限公司这块有着无限发展前景的土壤，必定会长成一棵参天大树。制度的创新性安排就是这样成就了武汉市天然气有限公司财务事业，也迎来了武汉市天然气有限公司良好的发展前景。据测算，公司2006年将进入获利年度，2009年天然气销售量将大大超过香港中华煤气公司。展望明天，高总喜悦的心情溢于言表。这家成立不到三年的企业正在蓄积足够的能量，寻找合适的时机争取在香港上市，以期获得更大的发展空间。

念好应收账款风险防范真经

财务管理是现代企业管理的核心环节。应收账款作为企业因赊销产品或劳务而形成的款项，是企业流动资产的一个重要组成部分。随着中国市场经济的发展以及商业信用的推行，企业应收账款数额普遍增多。对于一个高效快速运转的企业而言，资金就是维系企业生命的“血液”，其重要性是不言而喻的。武汉市天然气有限公司作为一家从事城市管道气经营的企业，由于行业的特殊性，应收账款在企业流动资金中占据较大比重。如何降低企业应收账款，加强应收账款的风险防范已经成为企业财务管理中非常重要的课题。

针对这个难题，高成华这个善于思考的总会计师再度展开了制度创新工程。经过探索，在应收账款的政策上取得许多成功的经验。他们的经验是：第一，建立专门的信用管理部门，并由财务副总经理直接分管。由于组织框架设置合理，公司设立的信用管理部门得到了销售部门和其他业务部门的大力支持，并在信用管理中起到了主导作用。第二，建立客户动态资源管理系统。专门的信用管理部门必须对客户进行风险管理，其目的是防患于未然。动态监督客户尤其是核心客户，了解客户的资信情况，给客户建立资信档案并根据收集的信息进行动态管理，这就是客户的动态资源管理。调查的渠道一般包括：销售部门业务员掌握的客户资料、管理人员的实地考察、客户的其他供应商调查的情况、网络数据和其他公开的信息渠道。调查的内容主要有：客户的品质、能力、资本、抵押和条件，客户与企业往来的历史记录（信用度），客户的规模、经营状况、财务状况、发展前景、行业的风险程度等等。第三，制定合理的收款政策。制定合理的收款政策对于企业提高销售收入，有效降低应收账款风险将起到十分重要的作用。公司于2005年制定并公布了《市场发展及销售指引》，其中涉及价格签订、信用政策、回收期、单位毛利、收款政策等方面，通过制定上述政策，努力为提高股东回报, 确保公司不因天然气行业执行“照付不议”政策而降低售气单价等作了明确的政策指引。2006年根据企业发展方向以及其他综合因素对收款政策进行了相应的调整：1、对大客户推行国内保理业务收款方式，每月据实结算燃气费，同时按照次月计划用气量的80%预收下月燃气费，通过这种方式将应收账款风险控制在最低限度。2、将一周结算一次的结算方式，调整为采用预收款结算方式结算，每月按照合同约定的结算期根据实际用气量以及超量、补提气量与客户据实结算，同时按照次月计划用气量预收客户燃气费，根据不同的客户，不同的信用等级，采取不同的预收款比例。 3、实行用户欠费缴纳滞纳金制度，制度规定：对民用户欠费，每日按欠费金额的千分之三收取滞纳金；对工商业户逾期不支付天然气费的，从逾期之日起每日向对方按中国人民银行同期滞纳金标准收取滞纳金。除此，他还在应收账款日常管理和控制制度上进行了五个方面的创新：

一是加强管理与监控，按财务管理内部牵制原则，企业在财务部下设立收入监控小组，配置专职会计人员，负责对营销往来的核算和监控，对每一笔应收账款都进行分析和核算，保证应收账款账账相符，同时规范各经营环节要求和操作程序，使经营活动系统化规范化。

二是对应收账款实行第一责任人负责制，对相关人员的责任进行了明确界定，谁经手的业务发生坏账，经调查如属于相关人员造成的就要追究其责任。公司每月都要对应收账款进行核对，对民用客户应收账款要求落实到每个抄收员，每个抄收员的应收账款要落实到每一客户。公司财务部定期组织相关人员进行抽查，并将结果作为该抄收员绩效考核依据。

三是建立健全公司机构内部监控制度，努力形成一整套规范化的对应收账款的事前控制、事中控制、事后控制程序。

四是定期分析应收账款账龄，及时收回应收账款。公司通过每月召开联席会议，对应收账款进行核对确认，分析原因，找出存在的问题，然后落实解决。公司通过加强应收账款的管理，应收账款占销售收入中的比例逐年降低，2005年底，将应收账款占销售收入的比例控制在了1.5%以内。

五是建立坏账准备金制度。在市场经济条件下，坏账损失是无法避免的，许许多多因素都会导致应收账款部分或全部无法收回。因此，按照财务谨慎性原则要求，应根据账龄逾期的程度或应收账款的总额合理地估计坏账的风险，并建立坏账准备金制度。当发生坏账时，用提取的坏账准备金抵补坏账损失。由于应收账款管理控制得力，公司2005年在主营业务收入达到2.6亿元的情况下，没有一笔呆死账产生。

依托国家政策服务企业发展

一个企业的健康发展离不开企业的自身努力，也离不开国家政策的支持，作为从事城市管道气经营的合资企业，在高成华总会计师的带领下，公司财务部依托国家政策，与时俱进，开拓创新，取得了突出成绩，一举成为全国同行参观学习的榜样。

这是一个个载入企业历史的光辉事件，这是一笔笔企业员工备感自豪的工作成绩：2004年公司被国家税务总局认定为从事能源基础设施项目建设的生产性企业，开创了国内天然气行业先河，公司可享受国家给予的很多税收优惠政策；良好的商业信誉为公司在融资方面可以享受到国家人民币贷款最低利率，减少大量的利息支出。在存款利息和代扣手续费等方面也都享受了一定的优惠；在采购过程严格控制质量和价格，为公司节约大笔采购资金；国家批复实行城区天然气销售价格随上游价格变动的联动机制，从国家法律的角度解决了上游价格上涨给下游企业所带来的价格听证、成本审核等问题，对企业以及本行业的健康发展都具有重大的意义，也使公司成为全国第一家实行联动机制的天然气企业；全面预算制定了公司未来五年发展的详细规划，为企业今后的发展提供了科学详实的财务预算指引……

面对记者啧啧赞叹，睿智、自信的高成华总会计师却谦虚地说：“武汉市天然气有限公司成立时间不长，财务管理工作目前还只能说是初见成效，要说取得的成绩很优异的确有些过奖，不过……”，说到这里，高总显得有些动情：“企业能取得这样的成绩，首先应归功于我们公司的管理体制，归功于合资双方管理层的友好配合，更归功于我们武汉市天然气有限公司1500多名员工的共同努力，我相信，有这些因素做后盾，公司的明天一定会更加美好。”迎着高总坚毅的目光，记者感受到一种自信的力量。我们相信，这家已经焕发出勃勃生机的企业，一定会在市场经济的浪潮中，乘风破浪，奋勇向前，开创从优秀到卓越的新局面！

个人简介

高成华，男，1963年12月4日出生，香港人，香港理工大学会计本科、澳大利亚科庭理工大学工商管理本科、英国李斯特大学工商管理硕士毕业，英国注册会计师及学会资深会员、香港注册会计师及学会会员。1988年8月至1997年10月在中华电力有限公司（香港）工作；1997年11月至今在香港中华煤气有限公司工作。1997年11月至1998年3月任公司会计部策划及发展高级会计师；1998年3月至2000年12月任香港中华煤气有限公司合资公司―中山港华煤气有限公司财务经理兼市务总监；2001年1月至2002年12月任中华煤气合资企业财务总监，负责所有合资企业财务监控及国内新业务开拓，其间参与调研、谈判及经济分析之项目主要位于广东、江苏、浙江、湖南、湖北及山东省内的地区；2003年6 月任香港中华煤气有限公司合资公司―武汉市天然气有限公司副总经理、总会计师。

人生格言：你的能力有多强，你的舞台就有多大。