上市公司财务舞弊原因及对策

摘要:财务舞弊行为伴随着中国改革开放的进程而不断演进发展,带给社会的危害也愈来愈明显,能否对财务舞弊行为进行切实有效地治理受到人们的普遍关注。对上市公司财务舞弊行为的概念和方式进行了归纳,从利益驱动、公司治理机制、财会人员职业道德水平、会计和审计制度等方面深入分析财务舞弊的成因,并且针对以上成因提出了相应的治理措施。

关键词:财务舞弊;原因;治理对策;上市公司

中图分类号:F230文献标志码:A文章编号:1673-291X(2010)21-0093-02

引言

2001年末的安然事件以来,国内外上市公司财务舞弊案件频繁爆出。2006年初,上海国家会计学院财务舞弊研究中心(snaiFFRC)披露的以“科龙电器”为首的“2005年度上市公司十大财务舞弊公司排行榜”则更加让人惊叹其财务舞弊手段之“高明”。 自我交易、循环交易、阴阳交易、填塞渠道、不断并购、会计差错、大洗澡、报表重组、隐瞒炒股、现金陷阱,此乃上市公司财务舞弊十大绝招。

一、财务舞弊的概念及方式

财务舞弊是财务造假主体在会计信息加工处理和报告过程中,为获取不正当的经济利益,采用欺骗性手段故意谎报重要性和实质性财务事实的违法、违纪行为。财务舞弊具有四个方面的特点:违法性、有意性、危害性和隐蔽性。财务舞弊的具体手段可以说是层出不穷,但核心是不变的。其中收入舞弊包括虚构收入和跨期调整收入;费用舞弊包括少计费用、跨期调整费用以及滥用费用资本化;资产舞弊有现金舞弊、应收项目舞弊、少提减值准备等;负债舞弊一般是少计负债。

财务舞弊的方式主要有以下几个方面:

1.利用不当的会计政策和会计估计舞弊。管理当局通常利用跨期摊提类会计科目进行多摊、少摊或多提、少提费用以调节利润。(1)选用不当的借款费用核算方法。在实际工作中,不少上市公司通过滥用借款费用的会计处理,在建工程完工而不进行竣工决算。(2)选用不当的股权投资核算方法。企业会计准则中规定:投资企业具有共同控制或重大影响时,应采用权益法;反之,则采用成本法。但很多公司运用时,当被投资公司盈利时,不该用权益法的投资也用权益法核算;当被投资公司亏损时,该用权益法的又改成成本法核算。(3)选用不当的合并政策。(4)选用不当的折旧方法。延长折旧年限、由加速法改为直线法等情况在实际操作中屡见不鲜。(5)选用不当的收入、费用确认方法。提前或推迟确认收入或费用也是上市公司普遍采用的舞弊方法。(6)选用不当的减值准备计提方法。

2.利用企业内部控制制度的缺陷和薄弱环节进行舞弊。如出纳人员利用企业空白支票、财务专用章、法人印鉴未予分离保管的弊端、私自开具支票、挪用公款等。拉拢与自己职责不相容的人员串通舞弊等。

3.关联方交易舞弊。所谓关联方交易舞弊,是指管理当局利用关联方交易掩饰亏损,虚构利润,并且未在报表及附注中按规定做恰当、充分的披露,由此生成的信息将会对报表使用者产生误导的一种舞弊方法。通常,中国上市公司采用关联购销舞弊、受托经营舞弊、资金往来舞弊、费用分担舞弊等四种关联交易舞弊方式来虚构利润。

4.资产重组舞弊。资产重组有资产置换、并购、债务重组等形式,多发生在关联方之间。资产重组舞弊主要有并购舞弊和债务重组舞弊两种。

5.掩饰交易或事实舞弊。掩饰交易或事实舞弊是指上市公司通过利用会计报表项目掩饰交易或事实真相,或者在报表附注中未能完全披露交易真相的一种欺诈方法。

二、上市公司财务舞弊行为产生的原因

造成上市公司财务舞弊行为有以下几方面原因:

1.财务舞弊的收益远远大于成本。一些公司为了达到股票上市标准不惜铤而走险,想方设法、弄虚作假进行财务舞弊,以达到政策要求。此外,由于股价是每股收益与市盈率的乘积,而中国证券市场的市盈率畸形偏高,所以上市公司财务舞弊的主要目的就是虚增利润。每虚增1元的利润,上市公司的流通市值便会10倍甚至百倍的增加。相对于舞弊的收益而言,舞弊的成本显然太低,从一定程度来讲,正是过低的舞弊成本助长了一些舞弊的发生。

2.公司治理结构不完善。公司治理结构实际上就是有关所有者、董事会和高级执行人员三者之间权利分配和制衡关系的一种制度安排,在中国的现实情况下,上市公司股权结构的畸形直接导致了包括股东大会、董事会、监事会在内的公司治理结构相互制衡关系的扭曲,这为上市公司进行财务舞弊提供了契机。这主要表现在以下几个方面:(1)股权结构不合理。截至2006年下半年,沪深股市,流通股比例超过50%的上市公司只有185家,第一大股东控股比例没有超过25%的只有219家,60%~70%的上市公司都存在着大股东侵占上市公司款项的情况。在所有权高度集中的情况下,上市公司治理失效的可能性随之增大,上市公司财务舞弊的可能性也就越大。(2)董事会的独立性不强,内部人控制问题相当严重。中国上市公司董事兼任高级经理的现象比较普遍,董事兼任高级经理的比例(内部人控制度)超过了50%的占样本公司的32%,超过30%的占样本公司的65%。在这种情况下,公司董事会的运作通常被“内部人”或股东控制,而不是以集体利益为基础的。这种现象的出现导致公司财务舞弊现象时有发生。(3)监事会监督功能弱化,对财务报告难以履行监督职能。根据对发生财务报告舞弊上市公司的分析可知,中国的监事会制度在抑制财务舞弊方面没有发挥对董事和经理层监控应有的作用。上市公司虽然按法律规定设置了监事会,但监事会实际处于一种十分尴尬的地位,即下位权利或弱势权利监督上位权利或强势权利。

3.财会人员缺乏职业道德。财会人员是财务舞弊的直接参与者,从宏观方面讲,主要是长期不够重视会计职业道德教育,没有制定会计职业准则;从微观方面讲,公司财会人员的法律意识不强,为了迎合公司领导的不良心理,从而违反了实事求是、客观公正的道德规范。另外,个人受经济利益的驱使,也导致部分财会人员故意伪造、变造、隐匿、毁损会计资料,利用职务之便进行财务舞弊。

4.会计和审计制度不健全。近年来中国虽然制定了不少会计审计法规,但从现实来看还不完善和健全。有些条文的可操作性较差,从而造成会计舞弊有机可乘。如新的《会计法》中“法律责任”一章提到“情节严重”、“构成犯罪”、“重大损失”等都未量化,也无具体的解释。2006年起实施的新会计准则,为管理层提供了更多的会计选择权,这就为管理层提供更多的利润操纵机会。另外,缺乏惩罚措施、社会监督不强、会计无法评价工作质量绩效、无能力察觉舞弊行为等也会导致上市公司财务舞弊行为的发生。

三、上市公司财务舞弊行为的治理对策

1.协调财务舞弊的收益与成本关系。我们应加大对财务舞弊行为的处罚力度,使财务舞弊行为的成本大于其收益,这样就可以在根本上制止财务舞弊行为的发生。同时,应当由企业负责人对财务舞弊行为负无限连带经济责任,这样可以在很大程度上抑制其违法造假的冲动。对于那些敢于举报的会计人员应当给予重奖,使其举报财务舞弊行为的收益大于损失。这样,实施财务舞弊行为的责任人就会主动放弃实施财务舞弊行为的念头。

2.完善公司治理结构。完善公司内部治理结构,是防范财务舞弊,提高会计信息质量的基础。(1)改善公司的股权结构,可以解决中小股东与控股股东不对称的现状。(2)完善上市公司董事会。在公司董事会中设立外部独立董事,并规定外部独立董事的一定比例,同时,设立若干专业委员会,提高董事会专业化水平,以发挥董事会的作用。(3)完善上市公司监事会。由于监事会流于形式,在公司的治理结构中只起到摆设的作用,为此要进一步完善监事会制度。

3.提高财会人员的职业道德水平。国家和会计工作管理部门,应不断加强对会计人员的思想教育,促使会计人员思想水平不断提高,使其能自觉抵制财务舞弊行为,逐渐树立会计界诚信、公正的形象。

4.完善会计和审计制度。会计准则和制度的过多灵活性是财务舞弊得以实现的重要基础。首先,要根据中国的实际国情,对会计准则和制度应遵循的原则进行适当调整,在中国普遍缺乏诚信文化的现在,提高会计报告的可靠性才是关键。其次,正确处理统一性和灵活性的关系,应在尽可能的范围内减少可供公司选择会计制度的余地,尤其是对于收入和费用的确认计量原则、固定资产折旧的方式,八项资产的减值准备计提比例等,均应做出最大细节化的规定。出台具体的实施细则,将法律责任加以量化并具体解释,这样有利于当事人明确财务舞弊行为的后果,也有利于有关部门对财务舞弊行为进行判断并处以相应处罚。最后,充分发挥社会舆论与媒体的作用。随着证券市场的完善,市场监管主体已不仅仅局限于政府和注册会计师,广大的社会公众和媒体也已参与到监管过程中来。

结束语

目前,中国尚处于市场经济初期,形形的造假行为层出不穷,作为计量经济活动的会计活动,不可避免地出现财务舞弊行为。财务舞弊不仅是一种经济现象,也是深层次道德信念的显形。所以,对财务舞弊行为的治理工作是一项系统工程,需要企业、社会和政府三位一体的监管体系中各部门齐抓共管,相互协调。只有采取综合措施进行治理,才能为中国经济发展创造良好的信息环境。

参考文献:

[1]侯艳蕾,翟英敏.上市公司财务舞弊现象透析[J].经济与管理,2006,(7):71-73.

[2]黄新建.中国上市公司财务舞弊方式及对策研究[J].经济经纬,2006,(4):77-79.

[3]汪建新.上市公司财务舞弊的动因与治理[J].商场现代化,2008,(2):346-347.

[4]杨云枢.上市公司财务舞弊分析[J].财会研究,2006,(5):62-63.

[5]油晓峰.中国上市公司财务治理研究[M].北京:经济科学出版社,2005:144-145.

[6]张爱民.内外结合,防范上市公司财务舞弊[J].当代经济,2006,(2):18-19.

[7]洪戈.上市公司财务报告舞弊的治理办法[J].经济纵横,2005,(9):117-137.

[8]王海侠.上市公司内部治理结构与财务舞弊的防范[J].审计与理财,2005,(7):23-24.