对话理查德:中西方银行业差异巨大

做银行更核心的是吸收存款

《投资者报》：从几个关键数据看，深发展一季度并没受紧缩货币政策的太多影响。为什么？

理查德：我们确实没受到货币政策很大的影响，我们的房地产开发贷款非常少，政府融资平台的贷款也在下降，存贷比都符合监管要求。

《投资者报》：接下来贷款业务会否放缓？

理查德：有的人会认为，做银行就是做贷款，其实，做银行更核心的是吸收存款，因为没存款就不能支持放贷。过去几年，因为金融危机，市场的流动性比较松，所以货币政策也比较宽松，但之前的宽松周期已经过去，现在是不同的周期。

过去4到5年时间里，深发展是一家主要做贷款的银行，像贸易融资、信用卡业务做的都较好，恰恰这些都是贷款业务，深发展内部也以贷款业务为倾斜，这就导致了银行的结算以及活期存款占比较低。

接下来正好是一个机会，可以将我们的负债业务做得像资产业务一样好。

《投资者报》：这是不是意味着，深发展在未来的战略上会与以往有些不同？

理查德：我经常和同事说，做银行很简单的。比如说做贷款业务，直接在报纸上打个广告说，“要贷款吗，找我们！”这样会有很多人来。但存款广告打出来，不一定有人来。所以做银行业务，吸收存款很重要，我们正在做这方面工作，相信我们在市场上有很多潜力、机会将结算业务提升到与资产业务一样好。

今年我们的存款业务增长特别强劲。通过给客户提供更好的服务、便捷性，会做得更好。

还有一点需要提到的是利率市场化。其实目前已有这方面的热议，对于银行来说，现在就要做好准备。如果去做，首先要加强自己的资产负债管理，还有风险定价，同时，还要有科学化的盈利分析。深刻的理解你的效率、低效、利润到底在哪里。

一旦利率市场化那天到来，市场的竞争格局就会发生重大变化。未雨绸缪就是我们现在的工作之一。

中西银行业对比差异巨大

《投资者报》：你在花旗等外资银行工作了很长年份，中西方银行业的差异有多大？

理查德：中国的银行大部分做传统商业银行业务，大部分业务聚集在国内，而大的西方银行已将业务做到全球，且投资银行业务占比很大。

第二点，中国银行业的监管比西方监管相比，更加审慎。比如存贷比的控制是个很好的例子，当然，很多人可能会抱怨存贷比还要控制，但从整个行业发展来看，是个很好的管控。

其实，传统银行业务的核心就是从客户那拉来存款再放出贷款，中国还有存贷比限制，就说明中国还有做传统银行业务的精髓。西方则更关注资本市场，所以资本来源太多是来自于资本市场，所以危机来时，暴露了很多风险。

第三点，中国的经济情况比西方要好一些。当然，现在大家担心通胀问题，但整个经济的基本面是好的。稍微有点通胀是正常的。

通过以上三点中西方银行业的比较，我觉得中国的银行业健康程度要比西方好。

《投资者报》：5月3日，中国银监会了《中国银行业实施新监管标准的指导意见》，将根据《第三版巴塞尔协议》确定的银行资本和流动性监管新标准，增强银行业金融机构抵御风险的能力。其核心在于全面提升资本充足率、杠杆率、流动性、贷款损失准备等监管标准，要求境内银行在过渡期结束后达标，你对巴塞尔协议有很深的研究，怎么看这四大监管新规？

理查德：我特别尊重中国的银行监管当局，可能大家认为我在说恭维话，其实不是。

在全球范围之内，经过金融危机后，各国都在热议，如何监管才是正确的。我刚才也讲到了，不同的国家、市场，考虑的是不一样的。其实西方的国家，大银行有90%的资产来自非本土业务，这样你如何监管到它呢？

而且，更为突出的是，这些银行在其他国家的业务已经超出了传统的商业银行业务。

我们在金融危机时看到欧美银行爆出的问题，主要就在传统的商业银行业务与资本市场相关联的业务。而在中国，大部分业务是本国业务，绝大多数都是处于监管之下。

过去一段时间中国的银监会正好能看到西方出现的问题，从中学习经验教训。其实，从别人身上吸取到的失败教训，会比成功经验更宝贵。

所以我想，银监会正是基于这些，提出要更充足的资本金、控制杠杆的利用、确保流动性。另外，我倒觉得银监会提出的新的拨备要求，理念和刚才那三点不一样。当前处于信贷周期的最低点，接下来几年会向不同方向发展，当下对拨备提高要求，是看到将来信贷周期会走快，会产生一些坏账，所以提前做些要求。

当然，各方面会寻求一些平衡吧。一是要确保银行收益是继续不错的，资本收益率不错才能吸收更多的资本金，让将来的规模更大。但同时，也要考虑到整个行业不同领域的不同要求。

比如说现在银监会经常会讲到信贷周期、经济周期，之前谈的不多，这也意味着他们会更多以动态的办法来调整不同的周期状态。