银行转型刻不容缓

随着经济增速的放缓、利率市场化改革的推进以及资本约束机制的加强，银行业的高速增长将可能无法持续，因而转变发展方式成为中国银行业刻不容缓的首要任务。

目前，中国银行业的利润增长主要源于生息资产规模和净利差上升带来的净利息收入。在盈利模式转型的刺激下，手续费和佣金净收入的持续快速增长对银行营业收入贡献度也在逐年增大。

2011年中国内地17家上市银行净利润合计人民币8867亿元，增幅29%，较2010年下降约4个百分点。其中五大国有商业银行增幅为25%，低于其他上市银行平均44%的利润增幅。此外，17家上市银行存款增速明显放缓，银行吸存压力日趋严峻。

在2011年各行的利润构成中，净利息收入较2010年均有不同程度的增长，涨幅为18%-41%。2011年17家上市银行的手续费及佣金净收入持续快速增长，对营业收入的贡献度上升至18%。不过，净利息收入仍然是营业收入增长的主驱动力，这与我国银行业主要依赖资产规模扩张和存贷利差密切相关。

当前宏观经济形势下，银行业也在不断调整自己的战略策略。今年一季度经济增长有所放缓情形下，银行在借贷方面的谨慎性也有所增加，而这是个好时机，银行业在明确战略定位后可以借此进行结构调整和转变，利润增长不能再依赖于传统的利差收入。

银行业绩高速增长的环境已经不再，一个很重要的原因是随着宏观经济形势的变化，一方面银行贷款的谨慎性上升，另一方面企业的贷款意愿也下降。

从营业收入的组成看，大型商业银行的收入结构较其他上市银行更为多样化，大型商业银行2011年手续费和佣金净收入占比平均为20%，高于其他上市银行13%的占比。这意味着大型商业银行对于存贷利差的依赖性较其他上市银行要小，能够更好地应对利率市场化带来的挑战。

2012年随着国内经济增长速度的放缓和受国家宏观调控政策的影响，中国银行业连续多年不良贷款余额和比率双降的情况可能受到挑战。

上市银行的资产质量虽然在2011年总体保持稳定，平均不良贷款率由2010年末的1.14%进一步下降至2011年末的0.97%，但去年四季度部分银行的不良贷款余额却有所反弹。2012年一季度末上市银行不良贷款余额3712.97亿元，较期初增加15.65亿元，增幅为0.42%。其中，有10家上市银行不良余额出现反弹，有4家上市银行不良率出现上升。银监会的数据也显示，截至3月末，我国商业银行实现净利润3260亿元，较上年同期保持了20%左右的增速，但总体不良贷款余额却上升至4382亿元，较去年末的4279亿元增幅达2.4%。从区域来看，银行不良贷款主要来自于受民间借贷及中小企业经营困难影响较大的长三角地区。

在地方政府融资平台贷款方面，2011年的清理规范工作总体上取得了阶段性成果，大部分上市银行的政府融资平台贷款占比均较上一年度有所下降，但依然面临挑战，主要是还款方式合同补正和补充合法有效抵质押物两个关键环节的进展较慢，部分平台项目面临巨大还款压力，隐性平台融资逐渐增加。

不过就今年而言，在经济增速明显放缓的背景下，风险更大的可能是受到出口下滑影响较大和产能过剩较为严重的行业，这些行业贷款出现不良的可能性会更高。

造成不良贷款绝对额上升的因素，从宏观经济形势分析，主要是从去年下半年开始我国经济开始出现减速，工业企业生产不景气，特别是中小微型企业状况不佳，使得不良贷款问题开始暴露出来。个别地方融资平台贷款开始出现不良，随着房地产调控的深入，不良房贷也开始出现。从这些情况分析，银行不良贷款继续走高的可能性较大。

目前，我国进一步推进利率市场化的条件基本具备。随着利率市场化进程持续有序地推进，未来放开存款利率将对银行业影响巨大，商业银行需要改变目前以息差收入为主的盈利模式，进行经营模式的转型。(文/赵爱玲)