互联网金融的发展与建议

摘要：本文从互联网网金融的定义和形态、互联网金融金融在国内的成长轨迹、不同主体对互联网金融的态度、互联网金融的影响与风险、相应的监管体系等角度出发，探究互联网金融的发展结构、社会功能和监管体系的建设。本文分析，互联网金融发展迅速，成果显著，对市场经济的发展有很大的促进作用。但是，由于其监管体系的不完善和它的技术结构的不成熟，互联网金融行业还需要国家投入更多的力量来规范发展。

关键词：互联网金融；金融监管；金融发展

一、互联网金融的定义与形态

对于互联网金融，被大多数人广泛接受的准确定义还处在讨论过程中。但是，究其本质而言，学者们对其基本要素有了一个更加清晰的研究，由于互联网金融是互联网平台和基础金融相互作用而成的一个金融概念，所以，互联网平台和金融功能是其两个重要组成因素在定义互联网金融之前，对已经存在的互联网金融存在的业务及形态进行归类和分析是必要的，目前来看，互联网金融大体可以分成四类：1.第三方支付，主要指互联网支付和移动支付。2.网络投资，主要指网络上的基金等金融产品和P2P众筹平台融资。3.网络融资，主要有三个组成部分，第一就是小额贷款，和消费信用，二是P2P平台融资，三是众筹。4.网络货币。据此，我们大体可以总结出：从概念和内容来看，互联网金融有广义和狭义互联网金融的区别，严格意义上的互联网金融不包括金融业务的互联网支持，而广义的互联网金融则包括金融业务的互联网支持，我们主要研究严格意义上的互联网金融，大体来看，我们可以对互联网金融作出定义，互联网金融就是以互联网为主要依托，具有互联网精神，基于云端数据分析而又具有金融功能的新的资源分配形态。

二、互联网金融的发展

（一）互联网金融的发展在我国，将互联网金融的概念推向大众的正是阿里巴巴和余额宝。正在成长的互联网金融也会与其他新生事物一样的成长轨迹：人们可以感受到生活中逐渐成长的新事物，但是，在最开始并不能作出很清晰的认识，只有当这个事务发展到一定程度后，对社会和人们的生活产生了影响无法忽略的时候，才会被社会所关注，并得到更为准确的认识和分析。互联网金融在余额宝被广泛接受之前，已经出现在我们的日常生活之中，并且，已经有强大的力量。金融资产的交易，网上理财的出现，网上银行和手机银行转账就是互联网金融出现在我们生活中的有力证据。新世纪以来，随着电子产品快速升级换代，金融互联网业务逐渐普及，与此同时，第三方支付业务P2P和众筹业务等新出现的金融业务的互联网支持体系也有着迅猛的发展趋势，不过在较长时间内，社会公众并未赋予互联网金融的足够的重视，直到余额宝业务的出现，使互联网金融这一概念开始深入人心。究其原因，可以总结为：第一，互联网金融经过长时间发展，积蓄了足够的潜力，有了余额宝这样的突破口，便很容易得到突飞猛进的发展，得到足够的重视，第二，阿里巴巴在互联网金融领域的发展，使公众增强了对互联网金融的关注，其中，支付宝的成功更加剧了公众对互联网金融的追捧。第三，余额宝对银行的存贷款业务也形成了挑战和威胁，余额宝初期的年年化收益率之高，吸引了大量消费者，势必会夺取一部分银行的存贷款流量，对银行业的业务也是很大的挑战。第四，余额宝的出现促进了互金领域的发明创造。余额宝的成功吸引了很多相关公司推出类似的产品，模仿的力量也推动了金融产品的创新。（二）不同市场主体对互联网金融的态度1.我国政府对互联网金融的态度我国政府支持互联网金融发展。2013年四月，国务院提出、央行牵头组织了包含“互联网金融发展与监管”在内的多个课题，对互联网金融的发展有着巨大的指导性作用。在人民银行2013年二季度的相关报告中也有有利于互联网金融的内容出现，提出互联网金融是资金效率很高的金融范畴，这个报告也是互联网金融首次进入金融官方考虑。2013年12互联网金融专业委员会的成立标志着互金领域有了正式的自律手段。2.金融企业对互联网金融的态度互联网金融也是金融相关企业进一步发展的目标。银行想拥有自己的P2P平台，如交通银行想出了转型互联网金融的三步走，向网络信贷中介平台的方向转变，同时声明之后便不会再进一步增加实体网点。保险业也在注重业务的网络化。众安在线财产保险公司的成立标志着互联网保险业的发展萌芽。同时，传统保险公司和证券公司也在逐渐将互联网应用于基础业务之中。3.其他互联网金融相关企业的态度IT企业也在利用自身优势参与到互金领域的发展之中。大型网络公司，如阿里巴巴，利用自身的网络业务基础，如阿里金融和阿里小贷、京东白条等产品的的产生。百度百发、腾讯的微信支付相关产品，新浪和国美也在探索互联网金融产品与自身产业链的结合。三大移动运营商，也都相应地得到了人民银行授予的第三方支付许可。将来公众使用手机便可以用于完成缴费，不必再像之前用相对繁琐的方式例如刷银行卡来进行支付，因此，学术界也是高度关注，并一次进行了相关的研究调查。

三、互联网金融的影响与风险

（一）影响虽然我国国内的互联网金融起步不久，但是，从目前的发展角度和长远来看，互联网金融成为今后金融业的主力军将大有可能。因此，直接对公众产生的变化便是可以使金融更加的高效快捷，贴近大众。首先，互联网金融会减小金融交易的延迟。IT技术的整体进步和智能手机的更新换代为互联网金融提供了更快捷、更有保障的发展潜力，这是互联网金融为经济社会发展带来的最明显的推动，而且这一推动力的作用还没有完全发挥。其次，互联网金融能提高资源配置的效率。大数据、云计算等先进的互联网金融手段不仅能帮助企业更好的获取市场需求的变化，改善资金的供需关系，而且能够促进信息的公平、对称，提高经济市场的有效性，更好的匹配市场的投资手段与融资缺口。再次，互联网金融将会使投融资活动更加贴近大众的生活。传统金融行业的局限性对发放贷款、吸收存款的市场主体的资金规模和相关资质有很高的要求，但是互联网金融的低成本化趋势会扩宽这几类业务参与者的范围，使更多的机构甚至个人参与到投融资活动中去，尤其是众筹的出现，风投的参与门槛也变得更低。1.加速传统金融融入互联网互联网金融对于市场的介入，给传统的金融市场带了了巨大的冲击，尤为突出的是余额宝，便给传统金融机构类似银行等带来了冲击，在这一条件下，传统金融机构只能“以其人之道还治其人之身”，同样通过互联网金融的手段予以还击，希望阻止一部分的客户外流，于是，我们逐渐见到了诸如“智能金账户”和“快益通”等产品。2.促进金融行业的市场化首先，推进利率的市场化。如余额宝的金融产品，势必会侵占银行的利润。为了应对存款量减少的情况，传统银行业需要提高存款利率以挽救利润的流失，这样的举措终将使央行放宽对利率的管制。再者，减弱金融管理体系的地域划分机制。互联网金融产品基本不受地域的限制，市场主体可以在任何地方享受互联网金融服务，所以，金融市场的线上、线下联系势必会进一步增强。第三，加快银行的混业体制推进。互联网金融使得许多银行不再可以通过基本的存贷款立足金融行业，而更是提供了一个新的平台战略，使传统金融体系可以跨部门，跨领域的和其他的项目进行合作，无缝衔接，而现阶段的分业体制想要实现这种效果比较困难。第四，提高我国金融市场的有效性。互联网金融的介入，一定程度上削弱了国有银行在我国金融市场的垄断地位，同时，因为先进互联网的企业主体为民营企业，所以，这些企业加入金融行业将会促进我国金融业的民营化，加快体制改革。（二）风险与面临的问题不可否认，互联网金融有明显的优势，但是它也会带来一定的风险。其中，首要的风险就是互联网金融行业的监管体系的不完善。第一，国内缺乏对互金行业的外部监管和相关法律约束。我国目前还没有专门的对互联网金融行业设立专门的监管体系和相应的法律法规，而且互联网金融行业的自律也很不完善。二是就我国国情而言的信用信息问题。目前国内的信用体系阻碍了互联网金融的进一步发展。因为信用信息交流起来存在不可忽视的矛盾，无法进行有效的追查或惩罚措施，借款人违约成本低，对互联网金融的成长存在隐患。此外，在此这方面缺乏交流还可能会使公司在自主提取客户信用信息和财务信息的过程中时间长，效率低，最终有可能出现如：恶意骗取贷款，甚至下一个“庞氏骗局”。

四、政策建议

虽然互联网金融在如今飞速发展，夺人眼球，可是也同样面临着极大的风险，而针对可能发生的例如引发区域性或系统性风险，应该加强对互金行业的监控和把关，适时出台相关法律，加以管理。（一）加强对互联网金融的监控，防止风险扩散。首先，密切关注互联网金融业务进程，关注并预测可能发生的意外，并对相关问题予以相关单位以警醒：一是工商、税务等部门，应该加强对相关企业的监督力度，充分有效的获取一手信息，及时发现其中的隐患并予以提醒；二是行业监管部门，可以对新型金融领域开展相关调查，并尝试建立风险预备案，避免措手不及；三是公安机关要加大对以通过互联网金融的形式骗取群众财物，危害社会公共安全，影响社会等不良行为的打击力度，（二）理论指导，推动企业多自律，多自查，多自省。建议各地方各级金融主管相关部门与相关企业的沟通和联系，普及国家政策，引导政策实施，并推动企业为树立良好的企业形象做出努力，并给予某些违规单位，某些违规个人进行公示。（三）分流疏导，完善线下金融机构的基本业务。互金机构的迅猛发展更应该激起传统金融公司的发展欲望，传统金融机构应积极寻求发展与改革。网络渠道不应该只成为传统金融机构的推销、推广平台，更应该注重基础金融业务与互联网进行更加深入、更加有效的结合。（四）重视正确、理性的金融知识的传播与大众化进程，提高金融机构的责任意识。这一举措不仅需要监管部门的参与，也需要社会公众积极参与其中，更高效的接受理性、正确的金融知识与金融理念，强化社会公众的自我保护意识与对金融产品的理解与选择能力。（五）完善相关的法律法规体系。金融监管应该要跟得上金融发展、业务创新的脚步，监管部门应该保持自己的敏感与灵活性，及时发现、了解市场上出现的互联网金融动态，并予以及时、恰当的监管，积极完善相应的法律法规与监管方法、监管体系，只有这样，才能对创新能力极强的金融行业进行高效的监管，维持整个社会的和谐发展。

参考文献：

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作者：张晋玮 单位：北京市第三中学