小额贷款公司发展问题及对策浅析

摘要：我国的金融市场正处于“孤立世界”的境地。一方面是中小企业所面临的资金需求缺口和银行贷款融资困难等诸多限制，另一方面地下高利，非法集资、地下钱庄却显得日益喧嚣。于是在各种地下资金、社会非法集资遭到管制与宽松融资中介平台的迫切需求造就了小额贷款公司的诞生。

关键词：限制 挣扎发展 市场需求

小额贷款被定义为：“由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司”。小额贷款公司产生于金融市场需求，这种需求的构成似乎有些尴尬，由于我国的金融市场正处于“孤立世界”的境地。一方面是中小企业所面临的资金需求缺口和银行贷款融资困难等诸多限制，另一方面地下高利，非法集资、地下钱庄却显得日益喧嚣。于是在各种地下资金、社会非法集资遭到管制与宽松融资中介平台的迫切需求造就了小额贷款公司的诞生。

小额贷款在诞生伊始至现在似乎都显得蓬勃迈步，在前期各银行信贷紧缩，银根收紧的情况下，小额贷款公司的生意却日益火爆。截至2013年6月末，全国共有小额贷款公司7086家，贷款余额7043亿元，上半年新增贷款1121亿元。前期报道泸上地区的小额贷款更是将所赚的利息等也贷了出去，大多中、小，企业在融资方面似乎钟情于明见金融借贷，包括小额贷款公司、典当行、担保机构、私人借贷等多种渠道的融资显得异常火爆。贷款难、银行信贷额度紧张，融资需求等催生各路资金利率的上台，然而由于有着最多以基准利率4%的限制，使得小额贷款在众多民间借贷金融机构中具有价格竞争优势。与银行错位经营、虽出生草根却有着极强生命力，分散、灵活、便捷。门槛低是其先天优势。个人信用、个人房产抵押、担保小额贷款公司会在最短的时间内审核，最快3天甚至1天就能放款。它的出现对于弥补银行等正规金融机构信贷不足、加速社会融通资金总量、分散大的金融机构信用风险坏账、社会中小企业发展等方面祈祷了积极的补充作用。

然而其中也存在着问题，首先，小额贷款公司存在着资金瓶颈问题。根据有关规定，小额贷款公司的主要资金来源为股东缴纳的资本金、捐赠资金以及从不超过2个银行业金融机构融入的资金，余额不得超过公司资本净额的50%等诸多限制。从其定义中的只贷不存可以看出所面临的“巧妇难为无米之炊”的尴尬境地。

其次由于存在于金融市场的时间不长在小额信贷专业技术方面缺乏经验。在开辟市场时大多也只是重复商业银行的信贷模式。除了少数的小额信贷公司信用贷款比例较高外。大多还是采用传统银行的担保、抵押等模式。由于怕带出的资金坏账等原因，其面向的主体有时也往往与小额信贷服务于“草根”的初衷相违背。

不可否认的是，风险控制是金融机构所要实时监控的，各试点也都明确要求贷款公司建立准备金或者风险保障基金等方式来规避风险。但目前由于还是试点阶段，仍然无具体的规章制度与组织办法。如果贷款金额所占公司流通业务资金较高时。会进一步造成其信贷风险。

目前，中国的小额贷款公司的大多资金项目仍然需要外来资金的注入和补贴。公开吸收存贷、基金储蓄等根本无法建立发展，其来源于金融市场的成熟创新。基金管理、吸收入股即使在现在仍是未知。比如，几年前就“变身村镇银行”银行梦的破碎让小额贷款公司黯然伤神，这原本最吸引小额贷款正其名，以成为正规金融机构的通道，却有着诸多限制，小额信贷自身对于村镇银行的成立需要银行成为大股东的决定难免抵触，将自身开疆扩土的市场拱手让人换取所谓的风险控制、发展需要的资金融入，也确实不甘心。小额贷款公司是中国普惠制金融服务体系中不可或缺的一环，小贷公司具有它自身的市场需求和发展空间。

在瓶颈期，可持续发展对于其而言才是至关重要的。在不需要补贴性资金、政策性资金的情况下单纯依靠市场化的运营模式能否在金融市场占有一席之地。

因此，一方面从内部来看小额贷款公司需要合理优化公司结构，对于小的贷款公司采用单层结构避免资源浪费、规模大的则采用传统的“三权分立”。此外，股权的优化度对于提高其信贷资金的来源以及扩展市场具有很大作用，所以在股权优化方面，适当的还是需要一定的大的金融机构的介入，确保经营规模的扩张和资金充足的流动比率。在内部公司具体人员的管理也很重要。要善于借鉴一些成熟金融机构的经验，在人员的设置，以及对于贷款公司的审查、批准人员方面，有着严格的标准。从而保证相应的坏账率等维持在最低。

另一方面，从外部的环境来看。首先，地方政府、外部机构一方面要鼓励大型商业银行、农村信用合作社等进入小额信贷市场，从而缓解中小企业融资卖方市场的单一格局，扩大资金的需求渠道。此外，对于风险的分散，也可让相应的保险公司、地方政府等提供相应的保障功能，从而规避面对抵御风险的脆弱性。而且，对于小贷款公司，也应针对金融市场建立自己的市场分析部，对于利率分析进行积极预测。市场利率取决于资金市场的供求关系。中央银行的货币政策、经济环境等，因此要保持对金融市场利率的敏感性。积极根据利率制定相应的市场战略。扩大公司规模，增强竞争力。

大多小额信贷公司的信贷产品单纯复制商业模式，所以应该根据自身特点，针对面对的客户群设计不同的信贷金融产品。可以将面对的客户群降低到收入较低的阶层。在做好风险变量控制的同时，加强信贷业务，从而实现大的金融机构所触及不到的市场，占据相应市场份额。不仅如此，在在自身的投资主体方面 ，也可以相应的扩展不同的融资渠道。不一定非局限于大的国内商业银行一类的金融机构，而且可以把目光投向国外的金融机构，引进外资或者其他投资主体，从而实现其增资扩股的规模扩大。

对于小额贷款公司，在感谢它为农村、中小企业、微观个体等提供融资便利、自身蓬勃发展的同时，也应正确认识到毕竟处于发展的阶段，如何协调好与政府、不同金融机构、金融监管机构的关系，从而稳定的在金融市场占有自己的一席之地，谋求自身发展，仍然有漫长的道路要走。