基于中小企业自身的融资难分析及对策

【摘要】中小企业己成为我国国民经济发展中不可或缺的组成部分，其在扩大就业、活跃市场、增加收入、稳定企业以及形成合理的国民经济结构等方面发挥了难以替代的作用，但融资难一直是阻碍中小企业发展的首要原因。本文从中小企业自身入手，对融资难的原因进行了分析，在此基础上提出了如何完善自身建设解决融资难的问题。

【关键词】中小企业 融资 自身建设

一、 影响中小企业融资难的内部原因

与大型企业相比较，中国中小企业具有优胜劣汰机制明显、对地方税收贡献大、市场适应力强等优势，但是其运作不规范，人员素质差、产品技术含量低、市场竞争实力弱、资产质量差、破产率高等问题也不容忽视。

（一）诚信意识不强，资信程度不高

中小企业融资困境有着极为深度的内部原因，那就是企业信用文化的缺失。我国中小企业的不良贷款率丝毫不逊色于大型国有企业，长期拖欠供应商货款更是司空见惯。市场经济实质上是信用经济、契约经济。市场交易的顺利实现要依赖于交易双方实现所承诺的信用，即对已达成合同条款的全面履行。在我国，社会信用体系处于起步阶段，企业信用制度没有建立，个人信用建设基本空缺，商业信用屡被破坏，造成全社会的信用危机，导致银行对中小企业失去信任，贷款条件越发严格，手续越发繁琐，人为增大了交易成本。在信用缺失的情况下，为了减少银行的坏账率，银行通常对信息透明度高且现金流量稳定的大企业提供贷款，而信息不透明的中小企业就很难得到银行的信贷支持。这证明中小企业融资难的一个很重要的原因是财务状况缺乏透明度。

（二）中小企业抵押式担保能力不足

现行的不动产抵押担保贷款方式存在诸多不合理之处，银行发放贷款必须要求企业提供相应的抵押式担保。大部分中小企业生产经营因陋就简，有限的资金主要用于维持正常运转，厂房、设备投入并不多，不能提供有效的抵押式担保。尤其一些民营高科技企业受到了更严重的约束，也有不少中小企业因其土地、厂房所有权证不全，不符合抵押贷款条件，因此不能获得银行抵押贷款。另外，许多银行在不动产抵押评估、登记、公证等环节收费标准高，且标准不一，加重了企业负担。而且银行对中小企业贷款抵押率较低，使得中小企业通过抵押实际得到的贷款数额相对较小。

（三）中小企业往往规模小，产品单一，抗风险能力差

由于中国资本市场还处于起步阶段，企业上市直接融资有十分严格的限制条件，只有达到一定规模的企业才有可能进入股市。一般中小企业受企业规模的限制，无法在股票市场筹措资金，只能依靠自我积累来扩大再生产。为中小企业提供资金的主要是其家族成员，而自身盈余作为企业发展资金又极为有限，这难免限制了融资总量。利润是企业发展中资金积累的主要源泉，由于中小企业的总体利润水平较低，而且初始资金规模较小，故资本增值无论是速度还是总量都难以满足发展的需要，有些具有良好前景的项目也因此而被搁置。企业的经营风险可以转化为财务风险，所以经营风险的大小影响企业的融资，对于银行来说，安全性、稳健性、盈利性是其发放贷款的基本原则，为了减小风险、优化资产质量，在贷款中回避中小企业的情况也时有发生。

二、对策

（一）强化信用意识，树立良好信用

“人无信不立，企业无信不兴” ，一个不守信用的企业是没有出路的。因此，中小企业要想获得银行的进一步支持，必须努力增强信用意识，提高自觉还贷意识和行为，以实际行动取信于银行；同时规范自己的开户行为，实行基本账户结算制度，使存款、贷款、结算以及经营活动都置于银行的监督、了解之下，使银行真正感到企业经营思路明确、资金流向清楚、归还贷款主动、货款回笼彻底，让银行放心为其增加贷款。

无论是外部还是内部，企业都将面临许多不同的利益主体，如果都必须通过完备的契约来安排协调彼此的利益，则企业的成本将比较高。因此，凭借企业家良好的个人品质与杰出的管理才能建立起来的个人权威与协调机制至关重要。这也是增强企业凝聚力、激发员工创造热情的重要因素。

（二）强化经营者素质，提高管理水平

中小企业要求得生存和发展，必须在经营体制和经营方式上进行真正的改革，绝不能摆花架子，不是做样子给银行看，而是为了适应市场经济发展的客观要求。中小企业要努力寻找企业在市场发展中的位置，优化资源配置（包括人力资源和物质资源），谋求最佳营销策略，提高自身的“造血”功能和积累能力；同时要提高经营管理水平，制定有关科学管理的制度和措施，实现经营管理科学化，争取获得银行信贷评估的较高评价。参与互助担保基金，寻求有效担保。中小企业贷款难的一个重要因素是未能提供有效的抵押和担保，而作为银行贷款的第二还款来源，有效的抵押和担保是银行发放贷款时要求企业必须承诺的。由于中小企业自身的限制，难以找到规模大、符合银行要求的担保机构为其贷款提供担保，同时向银行提供的贷款抵押和质押资产有限，按照国际惯例，中小企业参与建立担保基金成为必然选择。中小企业只要有条件就应把握机遇，积极参与地方中小企业互助担保基金，取得有效担保，银行在贷款时就会一路“绿灯”。

(三)推进技术创新，开发长线产品

大力推进科技进步和技术创新，对于中小企业可持续发展和综合竞争力的提高至关重要。技术创新是科学发展观的客观要求，也是加快推进结构调整和转变经济增长方式的关键所在。作为技术创新的主体，中小企业要赢得市场份额，必须加快技术创新步伐，切实提高技术创新能力，增强企业的核心竞争力。中小企业增加技术含量、开发生产长线产品是赢得银行信贷支持的必然选择。因此，中小企业要加强、加快技术改造，适时利用国内外先进技术和生产手段，实现产业技术的升级。

（四）加强信息沟通，密切银企关系

长期以来，商业银行与中小企业之间存在着严重的信息不对称。在贷款时，银行为了获得有关中小企业信用、财务状况的详实材料，需要花费较多的精力和较高的成本，承担的风险也较高，所以，银行当然不愿开展中小企业贷款业务。针对中小企业融资难问题，各商业银行也根据人民银行的要求，在其分支机构相继设立中小企业信贷部，并结合各自的实际情况，制定具体的办法措施，积极调整信贷结构，加强信贷管理。不再以企业大小区分信用程度，而是“不论大中小、只要效益好”，以市场为向导、以效益为目标，在切实防范金融风险的前提下，积极寻找、培育和扶持一批有市场、有效益、有潜力、有信用的中小企业客户群，为它们提供各种金融服务，这无疑给中小企业的发展带来了希望和机遇。面对机遇与挑战，中小企业应加强与银行的沟通，及时将企业的生产、经营、财务状况等信息反馈给银行，增进相互了解，实现信息对称，建立互相信赖的银企合作关系，在保证双方利益的前提下，促进双方共同发展；银行在充分掌握企业有关信息后，不仅在资金上能给予企业有力的支持，而且还能利用银行网点众多、占有信息量大的行业优势，给企业提供金融政策、利率和金融信息，有针对性地为企业提供结算、汇兑、转账及财务管理、咨询评估、资产清算等方面的配套服务，提高企业的资金实力和经营管理水平。

（五）强化财务管理，杜绝造假现象

中小企业提供给银行的会计报表数据应该准确、真实，如实反映企业的经营状况及成果。中小企业要赢得银行的信任与支持，就必须提高认识，建立健全各项规章制度，强化内部财务管理，规范经营，确保企业的各项经济活动和财务收支在国家的法律、法规允许的范围内进行，提高企业生产经营的透明度，保证会计信息的真实性和合法性，这也是中小企业转换经营机制、建立现代企业制度、谋求最佳经济效益和社会效益所要求的。中小企业应严格按照银行贷款的程序要求，及时、如实地提供有关财务报表和资料，如能同时附上企业纳税申报表等资料，可进一步提高企业的可信度，银行也就不会对企业的财务管理产生怀疑而不敢贷款了。

主要参考文献：

[1]孙同徽.中小企业融资困难及对策分析.当代经济研究,2002（4）.

[2]程剑鸣，孙晓岭.中小企业融资.北京:清华大学出版社,2006.

[3]陈凤娣.日本中小企业融资体系建设及对我国的启示.财经科学,2002.