新会计准则对财务报表分析的影响

摘要：2006年2月15日，财政部正式颁布了新会计准则，较旧准则有很大的改变和突破，其中对财务报表列报和相关列示项目的变动可能会极大地改变财务报表的结构和数据，由此对基于财务报表数据的财务分析必将会产生较大的影响。文章通过对比新旧会计准则，从具体准则出发分析了新会计准则的实施对企业财务分析所带来的影响。

关键词：财务分析；财务报表；新会计准则

一、引言

财务分析主要是利用财务报表中的数据对企业过去的财务状况和经营成果及未来前景进行的一种评价。通过财务分析，可以为企业内外的有直接或间接利益关系的报表信息使用者，提供有益的帮助。财务分析的基础和依托是企业的财务报表，因此，通过财务分析所得出的企业的财务状况真实与否，和财务报表中的数据休戚相关。

二、主要会计具体准则对财务分析的影响

1　新存货准则实施对财务分析的影响

新准则允许符合条件的借款费用计入，因而存货成本对生产周期长的企业影响大；取消了“商品流通企业采购商品过程中发生的运输费、装卸费、保险费、包装费、仓储费等费用以及运输途中的合理损耗、入库前的挑选整理费用等，不计入存货成本，直接计入损益”的规定，因而对商业企业影响大。资产负债表中存货金额将增加，流动资产合计金额增加，总资产合计金额增加，短期内企业的权益将增加。利润表中期间费用减少，营业成本增长，但营业成本增长的幅度小于期间费用减少的幅度。短期内企业收益将增加，长期看企业总收益不变。流动比率增长，销售毛利率下降，短期内销售净利率增长。

2　新投资准则实施对财务分析的影响

投资企业对于公司的长期股权投资由权益法改按成本法核算。从单个报表看，母公司对利润的影响，取决于子公司的盈亏。母公司对具有控制权的投资由权益法改为成本法核算，将大大减少母公司尤其是自身没有主营业务的控股型母公司的利润总额，从而影响其财务报表中的利润结构。

新准则要求，交易性证券和可供出售证券均按公允价值反映。因此，交易性证券的价格上涨会影响到损益，使企业的利润增加；新准则不仅要求可供出售证券期末按公允价值计量，且将价格变动的金额直接计人权益。因此，这一计量方式的改变将会直接影响期末利润。新准则将原长期债权投资改为持有至到期投资，保持了原有长期股权投资。原投资准则要求长期投资期末采用账面价值与可收回金额孰低法计量，对于可收回金额低于账面价值的计提减值准备，同时计入损益。新准则要求持有至到期投资期末按摊余价值计量，并要求溢折价采用实际利率法进行摊销。与直线法比较，实际利率法应更科学。商誉只作减值测试，平时不摊销。原准则在长期投资未发生减值情况下，也需要进行摊销。新准则与原准则相比，将会增加由于不摊销商誉部分的利润。

3　新无形资产准则实施对财务分析的影响

新准则取消原准则第10条中的“但企业为首次发行股票而接受投资者投入的无形资产，应以该无形资产在投资方的账面价值作为入账价值”，使得企业就可以按照投资双方议定的价格作为入账价值，从而造成权益增加，资产结构随之发生变化，权益比率提高，有利于增强企业在市场中的竞争能力。

同时新准则增加有关不确定使用寿命无形资产的会计处理规定。明确规定了此类无形资产不再采用摊销，而是采用减值测试。可能增加或减少企业的损益，从而造成权益变化，资产结构随之发生变化。

4　新非货币性资产交换准则实施对财务分析的影响

执行新准则后，全面引入了公允价值这一计量模式。但是，我国的产权和生产要素市场的活跃程度和定价能力与成熟市场还有不小的差距，同时，决定公允价值两个关键变量(贴现率和未来现金流量)都需要会计人员对未来的经济活动进行职业判断，主观性极强。而资产公允价值估值的高低，直接影响当期资产结构、所得税费用、净利润及净资产。如果公允价值运用得当，会极大提高会计信息的决策有用性。反之，公允价值又为企业提供了利润操纵的途径。

新准则中，商业实质有两个判断条件：第一是换入资产的未来现金流量在风险、时间和金额方面与换出资产显著不同；第二是换入资产与换出资产的预计未来现金流量现值不同，且其差额与换入资产和换出资产的公允价值相比是重大的。在实际运用中，商业实质的这两个判断条件也带有很强的人为主观判断特点和灵活性，判断的结果同样影响企业当期的资产结构、所得税费用、净利润及净资产等，为企业的盈余管理留下了一定的空间。

5　新借款费用准则实施对财务分析的影响

借款费用资本化范围的变革，使得可资本化的资产不再限于使用专门借款购建的固定资产。如果企业存在较多的除专门借款购建固定资产以外的此类资产产生的借款利息，过去直接计入当期损益，如按准则进行调整则要予以资本化计入资产价值，这样就会大幅度地提高借款当年的利润、资产和权益，调低资产负债率，调高净资产报酬率。

三、结论

新会计准则的实施，将有利于提高企业会计信息质量，增强企业财务透明度，为财务报告使用者提供更加可靠相关的会计信息，以满足投资人、债权人、政府以及企业管理层等社会各有关方面对会计信息的要求。对企业而言，其主要目标不仅是将新会计准则融入财务过程当中，更重要的是，制定企业自己的符合新准则体系的会计政策体系，将新政策纳入财务报告流程和日常管理活动中。