浅析财务比率分析的局限性和改进措施

【前言】浅析财务比率分析的局限性和改进措施由文秘帮小编整理而成，但愿对你的学习工作带来帮助。（一）财务报表本身的局限性 一是财务报表的主观局限性。财务报表的基础数据主要来自于一线生产、销售等部门的采集和统计，出于确保职位、获取奖励等原因这些部门有时上报的数据并不完全真实准确，甚至可能出现虚报、瞒报的情况。此外，企业为了对外展示良好的经营成...

【摘要】笔者认为财务比率分析存在一定的局限，影响了财务分析结果的准确性和有效性，容易对信息使用者造成误导，本文从财务报表本身的缺陷和财务比率分析的局限这两方面进行分析，并提出改进措施。

【关键词】财务报表 财务比率分析 局限性 措施

一、前言

随着经济的不断发展，财务报表分析越来越得到企业自身以及外部信息使用者的重视，作为财务分析基本方法之一的比率分析法，更是具有适应性强、系统性好的独特优势。它不仅能为企业未来发展规划提供依据，而且为外部信息需要者提供可靠的企业信息，但同时它存在着一定的局限性。

二、财务比率分析的局限性

（一）财务报表本身的局限性

一是财务报表的主观局限性。财务报表的基础数据主要来自于一线生产、销售等部门的采集和统计，出于确保职位、获取奖励等原因这些部门有时上报的数据并不完全真实准确，甚至可能出现虚报、瞒报的情况。此外，企业为了对外展示良好的经营成果和财务状况，会选择有利于实现自己目的的会计政策、会计方法或利用其他手段美化数据，从而削弱了企业财务分析的有效性。财务人员执业能力有限和职业素养不高等原因，导致在具体工作中对会计法规、制度、准则的理解认识不同，不可避免出现一些差错和失误，这些都会直接影响到财务报表的真实性和准确性。

二是会计政策、会计方法选用的不同造成的差异性。依据现行会计制度规定，不同企业在选择会计估计、会计政策时不尽相同，同业企业在选择会计政策、会计估计也会有所不同，如发出存货计量可采用先进先出法、加权平均法等，固定资产折旧可采用平均年限法、年数总和法、加速折旧法等，以及长期股权投资的后续计量、无形资产的确认、非货币性资产交换的计量、借款费用的处理、外币报表折算汇率、所得税会计中的核算方法等等，都可以ke有多种不同的选择方法。即使完全相似的两个企业因使用不同的会计政策和会计方法，其财务报表数据有所不同，使得对企业的财务分析发生歪曲。

三是非货币信息在报表中得不到反映。财务报表反映的是能用货币计量的信息，而对企业的财务状况影响较大，对信息使用者非常有用的人力资源、环境资源等非货币信息却无法获得全面的反映。在激烈的市场竞争中，以知识技能为特征的人力资源是企业的财富，是企业发展的坚强后盾，而在现行的财务分析报告中很难得到体现。我国环保法的日渐完善，企业要严格的履行环境治理义务，污染环境的企业将付出沉重的代价，企业不仅要重视生产经营，注重当前盈利能力，更要重视环境保护治理，注重可持续发展能力。

（二）财务比率分析的局限性

一是财务比率指标的定义不严谨。我国评价企业财务状况质量的指标体系主要是以财政部的《企业经济效益评价指标体系》为基础的。从指标体系看，财务比率自身就存在不严谨的地方，有意义不清或者定义不够科学的个别比率，需要进一步完善。如总资产周转率指标：该指标对以主营业务为主、对外长期投资较少的企业比较适用，能够恰当地反映其全部资产的管理水平;而对外进行长期股权、债权投资的企业就有一定的不合理之处，因为对外的长期股权投资、债权投资，对一个企业的主营收入没有直接的推动贡献。

二是财务比率分析系统化的缺陷。在企业的财务分析中，每一个财务比率指标所反映的只是企业某一个方面的财务状况或经营状况，缺乏全面性，不利于全面评价企业，往往运用单一的财务比率计算得出的分析结论，忽视了与之相关的其他因素，这样的结论不能准确反映企业的情况，对信息使用者产生误导。

三是财务比率分析忽视了资源的动态化。财务比率分析是对于静态的报表数据进行分析，属于一种静态的分析方法，其本身忽略了流过企业的各种资源的动态化，但这些动态变化对企业进行经济预测决策却是极其重要的。同时，不同行业的企业，其经营特点和理念决定了它的独特性，同一财务比率具有不可比性，比如，大型机械制造企业的生产周期长，存货周转速度慢，固定资产占总资产比重高;小型商品生产企业的经营周期短，存货周转速度快，流动资产占总资产比重高。如果忽略了它们的差异，将两者的财务比率进行对比分析，容易出现错误的结论。

三、财务比率分析的改进建议

（一）财务报表本身缺陷的改进意见

1.加强财务报表的监管。一方面要加强财务报表的规范化;另一方面提高财务人员的职业技能与道德水平，建立有效的内控制度，明确岗位职责分工，充分发挥企业内控监管作用。加强财务人员的业务培训，提高综合素质及业务水平。做好以上两方面的工作，为财务分析创造良好的监管环境。

2.加强披露企业选用的会计政策和会计方法。由于企业选择不同的会计政策和会计方法，对财务报表的影响较大，因此，在对企业之间的财务情况进行比较的时候，必须先分析其使用的会计政策和会计方法的的一贯性、一致性和可比性。

3.扩大财务报表信息披露的范围。财务报表除披露财务信息，还应该增加非财务信息的披露，尽可能完整的提供企业的各项经济事项，如人力资源信息，环境资源信息以及社会责任信息。在财务报表不能完全的反映经济事项时，可以适当的通过附注披露能够让信息使用者更好的了解。

（二）财务比率分析局限性的改进措施

1.完善财务比率指标的定义及意义。对于财务比率指标定义不准确、不科学的，应该在现实意义的基础上不断地改进和完善，在实践中总结归纳更加科学、准确的定义，形成规范，有利于更好在财务分析中为企业自身和外部信息使用者服务。

2.注重各种财务比率的综合分析。单一的财务比率分析意义不大，不能完全体现企业财务状况，难以说明问题，应该根据分析的要求和目的，结合企业实际的情况，综合运用各种财务比率系统性的分析考虑，能够得出比较正确全面的结论。

3.加强企业动态资源的分析。任何企业都是一个运营的状态，不能为了分析企业就停止企业的运营，因此，在运用财务比率计算报表静态数据的同时，考虑行业的特点，结合企业动态资源综合分析，能够做出更准确，更全面的分析结论。

四、结束语

虽然比率分析不能解决财务分析所有的问题，不能完整反映企业的现实状况，但是运用比率分析和其他分析方法综合判断，对于发现企业经营管理中存在的缺陷，改善经营管理和有利决策服务仍然具有现实的指导意义。

参考文献

[1]于燕.财务比率分析的局限性及对策探讨.商场现代化，2005（3）.

[2]赵彬.财务比率分析的局限性及应对之策.经营管理，2010（5）.

[3]何静，江墨趣，于璐婷.企业财务比率分析的局限及改进措施.时代经贸，2012，22期.

作者简介：冯海波，男，辽宁大连人，大连海洋大学研究生，会计师。黄世英，女，大连海洋大学，经济管理学院教授。