“保险+信贷”破解涉农融资瓶颈

“没想到在牧场项目资金最困难的时候，禹城建行用一张保单帮我们贷款1.6亿元，解决了扩建万头奶牛场的资金难题。”近日，地处山东省禹城市的东君乳业新进了一批奶牛，公司董事长赵录兴奋地对笔者说。赵录所说的一张保单实际上是建行德州分行所属的禹城支行推出的保单质押贷款项目，也是该行创新金融服务方式、开辟信贷新领域、助力现代农业发展的重大举措。

乳企发展急需资金

东君乳业是禹城市引进的以乳品加工为主的农业产业化龙头企业，2013年7月，东君乳业在禹城市辛店镇成立了维多利亚牧场，注册资金1亿万元，并从澳大利亚引进了荷斯坦奶牛，牧场项目总投资3亿元左右。

该项目正式启动后，由于前期基础设施建设和奶牛购买占用了大量资金，项目进展步履维艰，资金缺口逐日扩大，若无外来资金及时注入，公司发展将陷入僵局。赵录告诉笔者，更着急的是企业出现了“短贷长用”的矛盾，即借的都是几个月到一年的短期贷款，但投入的却是周期较长的产业，不断借新还旧，企业融资成本大大增加。

按照规划，要保证奶源充足供应，至少要发展10000头奶牛的规模。建场之初，牧场只有不到1000头奶牛，如果靠常规滚动发展，10000头奶牛牧场至少也得三五年时间。2014年，正是国际奶牛价格的低谷，维多利亚牧场想抄底从澳大利亚进口奶牛，但苦于资金难题，只能干着急。

像奶牛养殖等涉农融资到底难在哪里？时任禹城建行行长、现任德州建行业务部总经理王振顺介绍，涉农贷款主要靠联保互保，容易形成担保圈风险。金融部门涉农中长期贷款主要给有政府担保的基础设施方面，投向经营性的很少。就维多利亚牧场而言，企业最值钱的东西是奶牛，一头荷斯坦奶牛价格一般在2.5万元左右。银行的最大担心一方面是周期长、回报期长，更重要的是风险大、担保难，谁来担保，谁愿担保？如果出现疫情等特殊情况，投资必然血本无归。

风险分担辟出蹊径

2013年9月底，禹城市政府召集部分银行，就维多利亚牧场融资问题进行专题会商。建行禹城支行得知企业的困难后，对该项目进行了全方位的评估，随即将情况上报。但由于项目贷款额度大、风险过于集中，4个月间经过6次反复沟通，一直没有结果。

恰在此时，政策性农业保险大幅扩容，奶牛、日光温室等项目都涵盖其中，太平洋保险公司获得了承保资格。于是，一个大胆的设想提出：让东君乳业给奶牛入保险，建行作为第一受益方用保单质押的方式给企业放贷。

保单质押此前主要在保单具备现金价值的储蓄性人寿保险上有所应用，其他类型几乎没有。政策性农业保险保费为一头奶牛300元，其中财政补贴80%，保额5000元，但这较之奶牛的实际价值还有很大差距，即便进行质押，贷款额度有限。为此，维多利亚牧场又向太平洋财产保险公司对奶牛投保商业保险，保费为300元，保额是2万元，约定第一受益人为银行，然后用保单作质押，银行有了风险分担机制就敢放贷了。

据介绍，保险机构介入后，建行禹城支行迅速给维多利亚牧场放贷1.66亿元，一部分用于基础设施建设，一部分用于向澳大利亚进口奶牛。而牧场则把握住了市场机遇，以每头1.5万元的价格进口奶牛3000头，转过年来，奶牛价格上涨到2.6万元每头，仅此一项就节约资金3000多万元。

从“善建者行”到“助农者赢”

在做好奶牛项目贷款的同时，建行禹城支行积极为东君乳业提供全方位的金融服务，针对公司的300余家下游客户结算情况，为企业开通了收银台业务，方便客户资金结算；针对该企业与农业生产合作社签订种植奶牛饲料协议情况，推出个人支农贷款业务；同时将根据企业陆续在各地布设鲜奶吧的情况，进一步推出POS商户业务、回款通资金归集等业务。同时，面对企业国际业务知识欠缺的难题，支行还及时组织该行国际业务专家到企业传经送宝，现场给企业培训国际业务知识，答疑解难，积极设计国际业务个性化产品，解决了企业的后顾之忧。

由于资金得到保障，目前东君乳业的项目进展顺利，牧场已初具规模，奶牛存栏量已接近万头，日产奶8吨以上，项目效益逐步显现。截至目前，已发放贷款8500万元。

建行德州分行靳晓海行长告诉笔者，过去建行传统优势是在建设领域和大项目上，涉农领域很陌生。为响应国家号召，履行企业社会责任，建行创新服务三农的理念，实现了经济和社会效益双丰收。如，保单质押贷款模式，“保险+信贷”从银行角度可有效转移涉农企业因疫情灾害、意外事故等不能如期还贷的违约风险；从企业角度有效解决了涉农企业因无担保、无抵押而贷款难的问题；相对于通过担保公司等渠道获得贷款，速度更快、成本更低；融资成功后，涉农企业对涉农保险的购买积极性和购买力明显提升，可谓银行、保险、企业、政府多方共赢。目前这种模式已开始在德州其他地方逐步推广。