浅谈核定企业流动资金需要量的方法

摘 要：文章对核定企业流动资金需要量的方法进行了分析，指出科学合理地核定流动资金占用量，提高流动资金的利用率，是企业必须解决好的一个重要问题。

关键词：企业 流动资金 科学合理核定

中图分类号：F275.2 文献标识码：A

文章编号：1004-4914（2012）03-169-02

企业要进行生产经营活动，必须有足够的资金。流动资金作为企业生产经营活动的血液，是企业总资产中最具有活力的组成部分，也是企业日常生产活动赖以进行的基本依托。因此,科学合理地核定流动资金占用量,提高流动资金的利用率，是企业必须解决好的一个重要问题。

在企业的生产经营活动中，流动资金从货币形态开始，依次转化为储备资金、生产资金、成品资金和结算资金，而后再回复到货币资金形式上，企业应根据自身所拥有的资金数量,结合企业生产经营的现状,充分考虑市场的变化,运用现代管理技术,确定各种资金形态的合理比例和最优结构,以满足下一步生产经营活动的需要。

科学合理地核定流动资金占用量，尽量压缩不必要的占用，既能保证企业生产经营的需要，又可以节约流动资金，提高流动资金的利用率，推动企业经营活动的顺利进行。

所谓核定流动资金需要量是指通过市场预测确定完成预期的生产经营任务所必须的流动资金需要量。其直接目的是提示目前占用量与必要占用量之间的差异，为筹集流动资金提供依据，以避免不需要的多占用流动资金。同时，在生产过程中又可随时以流动资金需要量的预算额控制流动资金的收支、占用和消耗，便于企业发现问题及时改正。

企业的流动资产按是否是物质财产，可划分为实物流动资产和非实物流动资产。实物流动资产就是工商企业的存货；非实物流动资产则是指除存货以外的那部分流动资产，它包括货币资金、短期投资、应收款项及其他流动资产四项。

一、实物流动资产

在企业的流动资产中，存货占的比重较大，一般约占为流动资产的40%~60%。一定的存货是必要的，但存货量过大会占用过多的资金，增加储存成本。正确核定存货资金的占用数量，一方面可以充分发挥存货的正常功能，另一方面可以节约使用资金。

（一）确定存货资金数额的基本方法

企业存货资金的数额，应按其在生产过程中的各种占用形态，即储备资金、生产资金、成品资金等分别测算，测算资金的基本方法主要有以下几种：

1.周转期计算法。周转期计算法，又称定额日数法，是根据各种存货平均每天的周转额和其资金周转日数来确定资金数额的一种方法，计算公式为：

资金数额=平均每天周转额×资金周转日数

式中，平均每天周转额是指某项存货资金平均每天从本阶段流出的数额；资金周转日数是指存货完成一次周转所需要的天数。这种方法通常适合于原材料、在产品和产成品资金数额的测定。

2.因素分析法。因素分析法是以上年资金实际占用额为基础，分析计划年度各项变动因素，加以调整后核定资金数额的方法。其计算公式为：

资金数额=（上年资金实际平均占用额－不合理占用额）×（1±计划年度生产增减%）×（1－计划年度资金加速周转%）

这种方法主要适用于品种繁多、规格复杂和价格较低的材料物资。对于销变化不大的中小企业，也可用此法匡算全部存货资金数额。

3.比例计算法。比例计算法是根据存货金和有关因素的比例关系，来测定资金数额的方法。以销售收入资金率法为例，其计算公式为：

存货资金数额=计划年度商品销售收入总额×计划销售收入存货资金率

这种方法过去主要适合于辅助材料、修理用备件等资金数额的测定，目前是匡算全部存货资金数额的主要方法。

（二）储备资金数额的测算

储备资金是指企业从用现金购买各种项材料物资开始，到把它们投入生产为止的整个过程所占用的资金。储备资金包括的项目很多，这里以原材料为例，说明资金数额的核定方法。

原材料资金数额的大小，取决于计划期原材料平均每日耗用量、原材料

计划价格、原材料资金周转日数三个基本因素，其计算公式为：

原材料资金数额=计划期原材料平均每日耗用量×原材料计划价格×原材料资金周转日数

1.原材料平均每日耗用量。原材料平均每日耗用量是根据计划期内原材料耗用量与计划期日来确定的。

其计算公式为：

在运用上述公式时，应注意以下几点：（1）计划期原材料耗用量根据计划期产量和原材料消耗定额加以确定；（2）计划期天数一般按整数计算，年度为360天，季度为90天，月度为30天。

2.原材料计划价格。原材料计划价格应根据预计的材料买价、外地运杂费、运输途中的合理损耗、入库前的整理挑选费用等加以确定。

3.原材料资金周转日数。原材料资金周转日数，是指从企业支付原材料价格起，直到原材料投入生产为止这一过程中资金占用的日数。

（三）生产资金的测算

生产资金是从原材料投入生产开始，直到产品制成入库为止的整个过程所占用的资金。生产资金主要指在产品占用的资金。在产品资金数额的计算公式为：

在产品资金数额=在产品每日平均产量×产品单位计划生产成本×在产品成本系数×生产周期

1.在产品每日平均产量。在产品每日平均产量，可根据生产计划中的计划产量与计划天数求得。

2.产品单位计划生产成本。产品单位计划生产成本可从有关的成本计划中获得。

3.在产品成本系数。生产费用在生产过程中是逐渐增加的，直到产品完工时，才形成完整的产品成本。因此，在整个生产过程中，实际每天占用的资金就不能按产品的单位计划生产成本计算，而应打一折扣，这个折扣就是在产品成本系数。

（四）产成品资金数额的测定

产成品资金是指产成品从制成入库开始，直到销售取得货款或债权为止的整个过程所占用的资金。测算产成品资金数额的计算公式为：

产成品资金数额=产成品每日平均产量×产成品单位计划生产成本×产成品资金周转日数

1.计算期每日平均产量。计算期平均每日产量可根据生产计划和计算期天数来确定。也可以根据生产逐季增长的企业、季节性生产企业、生产均衡企业分别确定。

2.产品单位计划生产成本。产品单位计划生产成本可从有关成本计划中获得。

3.产成品资金周转日数。产成品资金周转日数是指产品从制成入库开始直到销售取得货款或债权为止所占用资金的日数，包括产成品储存日数、发运日数和结算日数。

（五）综合确定

根据以上方法测定资金数额以后，便可汇总确定企业存货占用资金的总额。

二、非实物流动资产

（一）货币资金是企业拥有的、处于货币形态的资产，包括现金、银行存款和其他货币资金。货币资产没有变现风险，可以随时灵活运用于各个方面。

核定货币资金的合理占用量，也就是要确定企业的最佳货币持有量。最佳货币资金持有量是保证企业生产经营最低限度需要的现金和银行存款数额。

（二）货币资金以外的其他非实物流动资产

1.短期资产。短期投资是企业在拥有暂时闲置货币资金的前提下，进行的证券投资。它一方面可以增加企业的收益，另一方面可以随时变现，满足企业现金的需要。短期投资的数额应视企业闲置资金的数额、未来收益及闲置期限等具体情况而定。

2.应收款项。持有应收款项，可以使企业扩大销售、减少存货。

应收款项的计算公式可按下式进行：

应收款项=年经营总成本÷结算次数

=年经营总成本÷年工作日×结算天数

结算天数是计算结算资金的主要参数，在一般情况下，其计算方法为：

结算天数=商品在途天数+验收天数+购货方承付天数+银行结算天数

持有应收款项，也会使企业产生一定的成本支出。应收款项的成本支出，主要包括机会成本、管理成本和短缺成本（即坏账成本）。核定其合理占用量的前提是确定企业应收款的最佳水平。所谓最佳应收款水平是指以上三项成本累计的总成本最低时的占用水平。

3.待摊费用。核定待摊费用的主要方法是余额计算法，它是以基年结转额作为基础，根据计划期发生额摊销额来计算流动资金定额的一种方法。计算公式如下：

待摊费用资金定额=计划年度期初余额+计划年度

发生额-计划年度摊销额

至于类属其他流动资产的待处理流动资产的净损失及其他，应视其处理情况具体核定。

三、结论

核定企业流动资金需要量还可以采用定性预测的方法，它主要是利用直观材料，依靠个人经验的主观判断和综合分析能力，对企业未来的状况和趋势作出预测的一种方法。这种方法一般是在企业缺乏设备和准确的历史资料的情况下采用。同上述的定量预测法相比，二者各有优缺点，在实际工作中可把二者结合起来应用。总而言之，采用一定的方法，核定了流动资金各个项目的需要量以后，便可据以汇总、确定企业计划期所需的流动资金总量。

参考文献：

1.刘敏.现金流量折现模型中预期增长率计算方法的探讨.经济师，2010（5）

2.郝艳.企业内部会计控制制度的研究.经济师，2009（12）

（作者单位：中原油田 河南濮阳 457000）

（责编：若佳）