报表分析范文
时间：2023-03-18 21:36:50
报表分析范文第1篇
摘 要 企业的财务报表分析是指分析主体根据企业定期编制的会计报表等资料，为各有关方面特别是投资者提供企业偿债能力、获利能力、营运能力和发展能力等财务信息，使报表使用者据以判断并做出相关决策，为财务决策、财务计划和财务控制提供依据。
关键词 财务报表分析 偿债能力分析 营运能力分析 盈利能力分析 发展能力分析
一、财务报表分析的概念
企业的财务报表分析是指分析主体根据企业定期编制的会计报表等资料，应用专门的分析方法对企业的财务状况和经营成果进行剖析。其目的在于确定并提供会计报表数字中包含的各种趋势和关系，为各有关方面特别是投资者提供企业偿债能力、获利能力、营运能力和发展能力等财务信息，使报表使用者据以判断并做出相关决策，为财务决策、财务计划和财务控制提供依据。
二、财务报表分析的内容
1．企业偿债能力分析。企业偿债能力是反映企业财务状况和经营能力的重要标志，偿债能力是企业偿还到期债务的承受能力或保证程度，包括偿还短期和中长期债务的能力。主要财务指标有流动比率、资产负债率等。流动比率（流动资产/流动负债）是评价企业用流动资产偿还流动负债能力的指标，流动比率过低，企业可能面临清偿到期债务的困难；流动比率过高，表明企业资产利用率低，存货积压，周转缓慢。资产负债（负债总额/资产总额）反映了企业的资产对债务的保障程度。比率越小，说明企业的偿债能力越强。一般认为资产负债率应小于50%，即负债应小于所有者权益，该比率针对不同的行业标准有所不同。
2．企业营运能力分析。营运能力的作用表现为对各项经济资源的价值即资产周转率与周转额的贡献上，然后通过这种作用而对增值目标的实现产生影响。衡量营运能力的指标主要有流动资产周转速度指标和固定资产周转指标。其中反映企业流动资产周转速度的指标有：流动资产周转率和流动资产周转天数指标。前者是企业一定时期内营业收入净额同平均流动资产余额的比值，即企业本年度内应收账款转为现金的平均次数；后者是用时间表示的周转速度，称为平均流动资产回收期。流动资产周转率指标为正指标。一般情况下，该比率越高，表明收账迅速，账龄较短；资产流动性强，短期偿债能力强。流动资产周转天数为反指标，一般情况下，该指标数值越低越好。反映企业固定资产周转情况的主要指标是固定资产周转率，它是企业一定时期营业收入净额同平均固定资产净值的比值，是用以衡量固定资产利用效率的一项指标。该指标为正指标，一般情况下，该比率越高，表明以相同的固定资产完成的周转额较多，固定资产利用效果较好。
3．企业盈利能力分析。盈利能力就是企业赚取利润的能力。如果投资人能够获得在过去一段时间里企业比较真实的数据，则对其分析和决策都是十分有用的，但销售净利率、销售毛利率、资产净利率和净值报酬率等指标还是有些不全面，需要增加一些盈利的结构和关联交易指标，如：非经营性损益比率（本年度非经营性损益÷利润总额），反映了企业运用股权转让、固定资产处置和投资收益等非经常易获得盈利的情况；关联交易比率（关联交易额/净利润总额）揭示了关联交易额占整个利润总额的情况。同时，还要分析存货、应收账款、折旧和计提、主营业务现金比率和营业活动收益质量等等。
4．企业发展能力分析。发展能力是指企业未来年度的发展前景及潜力。反映企业发展能力的指标主要有：营业收入增长率和三年利润平均增长率等。营业收入增长率是指企业本期营业收入增长额同上年营业收入总额的比率，它反映企业销售收入的增减变动情况，是评价企业成长情况和发展能力的重要指标。该指标若大于0，表示企业本年营业收入有所增长，指标值越高，表明增长速度越快，企业市场前景越好；该指标若小于0，表示企业产品不适销对路、质次价高、市场份额萎缩。三年利润平均增长率表明企业利润连续三年的增长情况与效益稳定的程度。该指标越高，表明企业积累越多，企业的持续发展能力越强。
三、财务报表分析的方法
1．比较分析法。它是指将实际达到的数据通特定的各种标准相比较，从数量上确定其差异，并进行差异分析或趋势分析的一种分析方法。
2．因素分析法。它是在几个相互联系的因素中，以数值来测定各个因素的变动对总体影响程度的一种方法，是比较法的发展和深化，将其中的一个因素定为可变量，而将其他因素定为不可变量进行替换，以测定每个因素对该项指标的影响程度，然后根据构成指标诸因素的依存关系，再逐一测定各因素影响的程度。
3．差额分析法。它是以各个因素实际数与计划数之间的差额为基础，按照因素分析法的排列和替换顺序直接计算各个因素对经济指标的影响程度的一种分析方法。
4．综合分析法。利用财务比率进行会计报表分析，虽然可以了解企业各方面的财务状况，但不能反映企业各方面财务状况之间的关系。而实际上，各种财务比率之间都存在一定的相互关系。因此，在进行报表分析时，分析者必须对相关财务比率进行综合分析，只有这样，才能全面、及时地了解企业的财务状况。
总之，财务报表提供的只是企业的会计信息，因而我们还应结合企业其他如企业人力资源、企业文化等非财务信息，从而对企业的经济现状和未来做出更合理的判断，为企业的发展指明方向。
参考文献：
[1]戴欣苗.财务报表分析.清华大学出版社.2008.4.
[2]李桂荣.财务报告分析.清华大学出版社,北京交通大学出版社.2007.4.
报表分析范文第2篇
【关键词】会计报表分析探讨
【中图分类号】F235.99【文献标识码】A【文章编号】1006-9682(2009)12-0172-03
企业会计报表分析是指以会计报表为依据和起点,采用专门方法,系统分析和评价企业过去和现在的经营成果、财务状况及其变动,是对企业的偿债能力、盈利能力、营运能力和抵抗风险能力做出的评价。通过会计报表分析可预测企业未来的财务状况,揭示企业的潜在发展能力,为企业的科学决策提供依据。通过会计报表分析还可检查企业预算完成情况,考察经营管理人员的业绩,为完善经营管理机制提供帮助。会计报表包含资产负债表、损益表、现金流量表及会计报表附注及会计报表说明书。为了充分地发挥会计报表的作用,准确揭示各种计数据间存在的关系,通过对报表的分析为企业内部和外部需要依据报表进行决策的人员提供更客观、能准确地把握企业财务状况和经营成果的真实情况的信息,为信息使用者正确做出决策提供有利的保障。本文对会计报表目前的分析指标、方法及流程提出观点,并对能最大限度的改善报表分析所提供信息的准确程度采取的方法与措施作出分析和探讨。
一、会计报表分析的指标
会计报表分析的指标包括偿债能力指标、获利能力指标、营运能力指标和发展能力指标。
偿债能力包括企业偿还到期债务的能力,包括偿还短期和中长期债务的能力。反应偿债能力的指标有:流动比率、速动比率、现金比率、资产负债率。流动比率若达到2倍时,是最令人满意的。若流动比率过低,企业可能面临着到期偿还债务的困难。若流动比率过高,表明企业资产利用率低,存货积压,周转缓慢,企业持有较多的不能赢利的闲置流动资产。速动比率又称酸性实验比例,是指速动资产占流动负债的比率,它反映企业短期内可变现资产偿还短期内到期债务的能力。速动比率是对流动比率的补充。速动资产是企业在短期内可变现的资产,等于流动资产减去流动速度较慢的存货的余额,包括货币资金、短期投资和应收账款等。一般认为速动比率若大于1,企业短期偿债能力则强,但获利能力将下降。速动比率若小于1,企业需要依赖出售存货或举借新债来偿还到期债务。现金比率是企业现金同流动负债的比率。这里说的现金,包括现金和现金等价物。这项比率可显示企业立即偿还到期债务的能力。资产负债率是指负债总额对全部资产总额之比,用来衡量企业利用债权人提供资金进行经营活动的能力,反映债权人发放贷款的安全程度。一般认为,资产负债率应保持在50%左右,这说明企业有较好的偿债能力,又充分利用了负债经营能力。该比率针对不同的行业有不同的标准。
企业必须获利才有存在的价值,建立企业的目的是赢利,增加盈利是最具综合能力的目标。获利能力分析包括的指标有净资产利润率、销售收入利润率和成本费用利润率。净资产利润率是衡量投资者投入企业资本的获利能力的指标。净资产利润率可以衡量资产的使用效益,从总体上反映投资效果。一个企业的资产获利能力如果高于社会的平均资产利润率和行业平均资产利润率,企业就会更容易吸收投资,企业的发展就会处于更有利的位置。销售收入利润率是反映企业获利能力的重要指标,衡量企业销售收入的收益水平,销售毛利率越高,反映主营业务获利能力越强,主营业务的市场竞争力越强。成本费用利润率是反映企业成本费用与利润的关系的指标。成本费用是企业组织生产经营活动所需要花费的代价,利润总额则是这种代价花费后可以取得的收益。这一指标的比较很必要。
营运能力不仅决定着企业的偿债能力与获利能力,而且是整个财务分析工作的核心所在。通过营运能力的分析,不但可以评价企业的经营管理效率,还可判断其是否具有获利的能力。营运能力分析包括的指标有应收账款周转率、存货周转率和全部流动资产周转率共三个指标。应收账款周转率,这是反映应收账款周转速度的指标,应收账款周转次数,反映年度内应收账款平均变现的次数;应收账款周转天数,反映年度内应收账款平均变现一次所需要的天数。存货周转率,是反映存货周转速度的比率,有两种表示方法:存货周转次数,反映年度内存货平均周转的次数;存货周转天数反应年度存货平均周转一次所需要的天数。全部流动资产周转率是反映企业拥有全部流动资产的周转速度的指标。流动资产周转率指标为正指标。一般情况下,该比率越高,表明收账越迅速,账龄较短;资产流动性强,短期偿债能力强。有两种表示方法:全部流动资产周转次数反映年度内全部流动资产平均周转的次数;全部流动资产周转天数,流动资产周转天数为反指标,反映年度全部流动资产平均周转一次所需要的天数,一般情况下,该指标数值越低越好。
发展能力是指企业未来年度的发展前景、趋势及潜力。反映企业发展能力的指标主要有:营业收入增长率和三年利润平均增长率等。营业收入增长率是指企业本期营业收入增长额同上年营业收入总额的比率,它反映企业销售收入的增减变动情况,是评价企业成长情况和发展能力的重要指标。该指标值越高,表明增长速度越快,企业市场前景越好;该指标若小于0,表示企业产品出现了不适销对路、质次价高、市场份额萎缩的情况。三年利润平均增长率表明企业利润连续三年的增长情况与效益稳定的程度。该指标越高,表明企业积累越多,企业的持续发展能力越强。
会计报表分析除了利用表内各种数据对指标的计算和分析,还包括对会计报表文字部分报表附注及报表说明书的分析。关注企业的历史及主营业务,关注会计政策及会计估计的变更对会计处理方法的影响,导致对利润的影响,分析报表附注中的重大及特殊事项,附属企业和关联方对利润的影响,以便全面了解掌握企业财务状况和经营效果。同时会计报表分析质量也受到分析者经验与业务能力的影响。
二、会计报表分析的有关方面存在的局限性
1.财务指标的局限性
(1)短期偿债能力指标的局限性
单纯根据流动比率及速动比率这两个比率指标对企业短期偿债能力做出判断,难免有失偏颇,这也是短期偿债能力固有缺陷所在。流动资产中有相当部分是不具有清偿能力的,比如存货的变现能力较弱是大家早就一致公认的。流动资产中还有一些项目是不能变现的,比如待摊费用、预付账款、预付费用,不具备变现支付的能力。所以,有时高流动比率并不一定表示企业对短期债务具有很高的清偿能力。
应收账款的变现能力弱会导致速动比率可信性减弱。资产负债表只反映了应收账款的总额及资产负债表日计提的坏账准备余额,无法反映企业应收账款的质量如何,发生坏账可能性较大的应收账款包含在内,而报表内已经呆死的应收账款虽然表面上符合速动的定义,实质上已经没有任何实际价值可言。当速动资产中含有的不良应收账款超过一定量时,企业就必然无法准确判断其短期负债偿还能力,许多企业正是抓住了此弱点进行报表粉饰误导信息使用者。
(2)净资产收益率的局限性
净资产收益率是用来反映所有者权益的收益水平的,从理论上讲,净资产收益率是一种投资报酬率,理应由企业一定时期内取得的净收益与企业在该时期用于经营的净资产相对比。企业在一定时期用于经营的净资产并不是不变的,为了提高计算结果的准确性,应以净资产的加权平均数作为计算依据,但这样又过于复杂。其计算公式有:一种是净资产收益率=净利润/年末股东权益,另一种是净资产收益率=净利润/平均净资产。这两个公式的分子都是净利润,分母一个是年末净资产,一个是年初净资产和年末净资产的平均值。从简化计算的角度考虑,计算公式中分母用年初和年末净资产的平均值来计算指标似乎更为合理些。
(3)现金流量比率指标的局限性
用于偿还债务的是现金流量,现金流量和债务的比较可以更好地反映企业在现金保证方面偿还债务的能力。对流动性分析所采用的现金流量指标一般是以现金流量为基础来讲的。比如:①现金到期债务比=经营现金净流量/本期到期的债务;②现金流动负债比=经营现金净流量/流动负债;③现金债务总额比=经营现金净流量/债务总额。一般来说,这些指标数值越高,表明企业偿债能力越强,同时也反映出企业资金的合理利用存在问题,比率太高,表明企业可能拥有过多的现金,未在经营中很好的运用。对企业的偿债能力的衡量指标计算时现金用的是“经营现金净流量”,但是企业的任何一种现金来源无论是经营活动、投资活动还是筹资活动的都可用于偿还企业的债务;再者,不同企业或同一企业的性质、规模以及不同会计期间的经营活动现金流量有较大差别,使上述各指标在横向和纵向可比性上都存在较大缺陷,都用经营活动的现金流量来分析肯定有失偏颇。
(4)部分财务指标计算公式标准不统一带来的局限性
部分财务指标的计算公式的标准不统一,导致财务分析不准确。如①在计算速动比率时速动资产的值有的使用“流动资产―存货”,有的使用“流动资产―存货―预付费用”,也有使用“流动资产―存货―预付费用―待处理损失”的,不同的计算值将导致不同的速动比率,降低可比性。②存货周转率的比率计算公式分子有的使用销售成本,有的使用销售收入,口径不统一,无法对比。③对应收账款周转率指标公式分子部分,有的企业采用销售收入扣除折扣和折让后的销售净额计算,而有的企业用销售总额计算;同样公式的分母部分,有的企业采用平均应收账款扣除坏账准备后的净额,而有的企业仅仅采用平均应收账款额计算。④资产报酬率指标公式分子部分,有的用净收益来计算,有的用净收益与利息费用之和计算。以上公式标准不统一,使得不同企业间的同一财务分析指标失去了分析比较的基础,不可避免地影响指标的准确性与科学性。
2.会计报表方面的局限性
会计报表的数据是财务分析资料的主要来源,但也有需要在会计报表分析时考虑的问题:一是会计报表没有考虑外在宏观经济因素的影响,忽视了技术水平和供求关系等因素对资产价值的影响,其数据隐含着资产升值或减值的风险;二是报表反映的是历史的数据,分析仅限于对过去时期的分析;三是采用不同的会计政策及会计估计将会得到不同的报表数据,影响当期企业利润;四是目前我国的会计报表尚未对人力资源内容进行分析评价。
3.分析人员能力的局限
对企业会计报表进行分析与评价通常是由报表分析者来完成的。然而,在进行分析时分析者有可能存在考虑问题的不全面,仅限于指标数据的层面,缺乏综合探讨分析的能力,以及大的宏观环境及企业的内部环境的了解不够,视觉不够广泛。同时不同的财务分析人员对会计报表的认识度、解读力与判断力以及掌握财务分析理论和方法的深度和广度等各方面都存在着差异,理解财务分析计算指标的结果就有所不同。分析人员既要有理论知识做基础,也要有丰富的从事该工作的实际经验做后盾。因为不同的企业在进行财务分析时所侧重的财务指标和分析目的是不一样的,如果缺乏实际经验,就很难准确理解财务指标所传递的财务信息,这样必定会影响财务指标的分析。所以,理论必须还要与实践相结合才会更完善。
三、对会计报表分析的几点思考
1.关于指标局限性的思考
(1)对流动性指标的改进。为了较客观地评价速动比率指标反映的实际情况,可以采用企业的货币资金、短期证券、应收票据、信誉好客户的应收账款或账龄小于1年的应收账款,对企业的存货进行分析,若企业的存货存在滞销的情况,是否应作为不良资产剔除,若企业的产品比较畅销,还可加上存货中的产成品等作为速动资产,也就是该指标的分子,来计算企业的速动比率指标,则能更加准确衡量企业资产快速变现的能力。
(2)在比较不同企业间的净资产收益率时,采用同一基础计算的指标来进行,不能单一的仅依靠某一指标,而应综合的考虑。现有的盈利能力指标分析大多都是从损益表分析的,而损益表中的数据有人为粉饰和调整的情况存在,有时会造成指标分析不够准确。现金流量表的出现成功地弥补了这一不足,对有关盈利能力分析指标的补充,具体有以下几个指标:①净资产现金回收率=经营现金净流量/平均净资产。经营现金净流量=经营现金流入量-经营现金流出量,该指标是对净资产收益率的有效补充,它更注重现金流量,也更真实可靠。可以防止企业提前确认收入,可能有人为粉饰情况的发生。②主营业务收现率=销售商品、提供劳动收到的现金/主营业务收入。该指标是评价企业销售质量的指标,该指标正是为了检验企业收益质量而设置的,用来分析主营业务收入有多大比例转换成了现金,又有多少以应收账款的形式存在。③现金毛利率=经营现金净流量/经营现金流入。该指标同净资产现金回收率一样,更注重现金概念。对于通过夸大利润率的不良现象,该指标可以立即识破。
(3)针对现金流量比率指标中,企业应根据宏观环境、行业具体情况及企业的实际情况确定适合本企业的比例。对企业的偿债能力的衡量指标计算时现金用的是“经营现金净流量”,因企业偿还借款时不仅可使用经营活动的现金流量,投资活动及筹资活动的现金流量也可用于偿还企业债务,现金流量比率的指标分母建议用现金流量总额来进行计算比较。
(4)对财务指标计算公式中标准不统一的地方,需要对不同企业间的指标比率进行比较分析时,在同一基础上进行取数,使其在相同的时期具有可比性。
2.全面评价企业的财务状况和经营成果
随着外部宏观环境的变化,行业的发展,变化对企业财务状况和经营成果产生的影响无法计量,需要分析人员结合企业外部环境和企业自身的特点作出定性的分析判断。发挥人的丰富经验和量的精密计算两方面的作用,充分使报表分析达到最优化。
我们所看到的信息资料,特别是会计报表资料一般是静态的、反映过去的情况。而企业的生产经营业务和财务活动是一个动态的发展过程。因此要注意进行动态分析,在弄清过去情况的基础上,分析当前情况的可能结果对恰当预测企业未来有一定帮助。
财务指标数值具有相对性,同一指标数值在不同的情况下反映不同的问题,甚至会得出相反的结论。如营运能力中的应收账款周转率指标,越高反映应收账款的收回越快,收账的效率高、质量好;但也可能是由于企业的信用政策过于严格所致,这也会给企业带来负面影响,丧失部分机会成本。因此,在进行财务分析和评价时,单个指标不能说明问题,要根据某指标对其它方面可能产生的影响进行综合分析,才能得出正确结论。
企业的会计报表是一个完整的体系,它们相互联系地反映企业的财务状况和经营成果,分析时,必须相互联系地加以考虑。任何一张报表都不能提供企业经营的全貌。单独分析一张报表去了解整个企业的经营活动是不科学的。资产负债表中的数据是时点指标,不能代表整个时期的情况。现代的财务分析,不再是单纯地对资产负债表进行分析,而是向着以收益表的分析为中心的方向发展。因此,我们可以增加时期指标在财务分析中的份量,以避免某些人为的因素使财务分析的结果有假。
3.提高会计报表分析人员的综合能力和素质
无论采用哪种会计报表的分析方法,分析人员的恰当判断都是非常重要的,分析人员的判断力对得出正确的分析结论尤为重要。所以,加强对会计报表分析人员的培训,提高分析人员的综合素质,提高他们对报表指标的解读与判断能力,并使他们同时具备会计、财务、市场营销、战略管理和企业经营等方面的知识,熟练掌握现代化的分析方法和分析工具,在实践中树立正确的财务分析理念,逐步培养和提高分析问题的判断能力,可以极大地减少和控制会计报表分析存在的问题。
总之,企业会计报表分析可为信息使用者进行财务决策、计划和控制提供较大的帮助,是一项非常重要和细致的工作。通过分析,找出企业在生产经营过程中存在的问题,以评判当前企业的财务状况,预测未来的发展趋势。同时分析人员也要对所采取的指标分析和方法的不足之处做到心中有数,并针对之给予适当的完善,使提供出的分析数据真实准确。
参考文献
1 东方智.财务主管必备全书[M]
2 中国注册会计师协会.公司战略与风险管理[M]
3 孟庆德、郭俊岭.会计报表分析研究[J].中国管理信息化,2005(12)
报表分析范文第3篇
不同的报表使用者有不同的信息需求，分析所侧重的角度和分析的目的也不一样，因此，财务报表分析只有首先做到从分析的主体出发，才能实现个体意向。
1．1投资者
现代企业所有权和经营权分离，投资者拥有收益分享权，但一般不直接参与企业的经营管理，他们只能通过财务报表分析了解企业的真实情况，监督企业管理者的行为，作出继续投资或撤资决策，他们的分析主要侧重于企业获利能力。持不同投资策略的投资者对报表的关注重点也不同，短线投资者通常关心企业的利润分配情况及其他可以影响股票价格升降的信息；长线投资者则更关心企业的战略发展前景。
1．2债权人
包括给企业提供贷款的金融机构、提供商业信用的往来单位以及企业债券的购买者等。债权人只拥有按期收回借款本金和利息的权利，也不承担企业终极风险，他们的财务报表分析更关注企业的长、短期偿债能力，企业的负债结构及债务的物质担保情况。债权人也会关注企业的运营能力、盈利能力，其关注的重点开始是盈利能力，但归根结底仍是对企业偿债能力的关注。
1．3政府部门
作为国家经济的宏观调控者，政府部门要保证整个经济的正常运转而又不能直接干预企业的经营管理，只能通过间接调控手段，进行财务报表分析是为了了解企业是否合法合规经营，是否存在偷税漏税现象，企业投资产生的经济效益和社会效益如何，国有资产管理者还应关注资产的保值增值情况，以维护良好的市场经济秩序、杜绝虚假交易、增加财政收入，从而实现企业的宏观调控目标。
1．4企业管理者
企业经营的基本动机是追求利润最大化，透过财务报表发现经营管理中存在的问题，从而改善管理，预测企业发展的前景，以便采取相应的决策措施促进企业不断发展，这是企业管理者财务报表分析的重要目的。
2清醒认识财务报表本身的局限性
2．1主观因素
企业管理当局出于各种目的考虑，如避税，向金融机构贷款，逃避政府监管等，必然会作出对自己有利的具体会计政策选择，且这种选择必然对财务报表数据的质量产生影响，甚至企业管理当局直接财务造假。所以进行财务报表分析之前，必须首先分析一下报表的可信度。经注册会计师审计并提供无保留意见的财务报表，相对增加了报表本身的真实可靠性，但注册会计师行业有其固有的风险，注册会计师的审计是“按照中国注册会计师独立审计准则计划和实施审计工作”，并“在抽查的基础上检查支持会计报表金额和披露的证据”，从而对会计报表总体发表意见，注册会计师的审计结论只能合理保证企业是否不存在重大错报和漏报。同时，如果注册会计师与企业管理当局串通，发表虚假审计报告，则将会彻底丧失财务报表分析的功能作用。
2．2客观因素
任何条文规定都有时间、环境和社会发展的局限性，会计准则亦不例外。现代社会经济活动复杂多变，经济业务日新月异，会计准则的制定存在严重的滞后性，有许多准则还未涉及到的“盲区”。即使制定实施了的会计准则，在其指导下的会计数据也不能完全准确地反映客观实际，从而产生了会计计量的不确定性。同时，会计估计在会计计量中被广泛运用，这种人为的估计带有明显的主观性，财务报表编报人员运用会计估计时，其素质和判断能力直接对财务报表的公平性和可靠性产生影响，从而报表本身的功能也要受到企业会计人员自身缺陷的限制。财务报表的作用尽管受到了主客观因素的制约，但并不等于完全丧失了功能，只要我们树立信心，相信科学，遵循规律，与时俱进，就能够变不利为有利，变被动为主动，使人的能动因素在任何复杂的问题上积极作用。
3评估财务报表数据质量并作出相应调整
由于以上主、客观因素的影响，在对财务报表数据直接利用之前，对报表数据本身的质量应进行适当的评估，并进行相应调整，这是财务报表分析中的重要环节和关键步骤，不可有丝毫懈怠和马虎。
3．1分析管理当局是否存在造假动机
分析企业目前是否处于特定时期，当企业管理当局面临某种压力时，通常会使用会计政策、会计估计等来影响财务报表数据，或者通过虚假交易来粉饰财务报表。如企业是否正准备上市，我国目前仍实行核准制，政府要求企业的净资产收益率必须达到一定的要求才准予入市，企业为了获取上市资格，有可能会调整财务报表以达到上市要求。
3．2浏览注册会计师的审计报告
对注册会计师出具非标准意见的财务报表，应深入分析其原因，衡量是否有必要继续进行下面的财务比率计算与分析。参考审计报告时还应注意企业聘请的注册会计师及其所在的会计师事务所的知名度、信誉和服务质量如何，在同行业中的口碑如何，企业更换会计师事务所的原因是什么，如果企业频繁更换会计师事务所，则要特别予以关注。
3．3评估关键会计政策选择的自由度对财务报表数据质量的影响
关键会计政策是反映企业的关键成功因素和主要风险的会计政策。好的关键会计政策能从动态角度如实反映企业在关键成功因素方面的表现及其蕴含的风险，差的关键会计政策则有可能误导会计信息使用者作出错误决策。有些行业在选择会计政策方面受到了严格的会计准则和会计制度的制约，缺少自由度。一般来讲，在关键会计政策的选择和会计估计方面自由度小，则会计数据的质量较低，如果自由度大，而管理当局又恰当运用了这种自由度时，则财务报表数据具有较高的质量。
3．4根据管理当局披露的态度评
估财务报表数据质量管理当局是否积极主动及时地披露财务报表及其相关信息，尤其是不利于企业的消息，管理当局的这种态度很大程度上反映了企业的披露质量。企业对于重大关联交易、重大非正常项目、企业经营业绩等情况披露的详简程度也能反映企业财务报表数据质量的高低。
3．5根据财务报表数据本身评价
财务报表数据质量虽然管理当局意图用各种方法掩饰其造假行为，但还是可以通过财务报表数据本身来分析潜在可疑点，评价财务报表数据质量：最常用的是观察会计数据的变动。会计数据不可能每年保持不变，但大起大落的会计数据必然有某种理由，会计数据的变动也有可能是企业基于某种动机的造假行为。
3．6财务报表数据的调整
如果发现企业财务报表数据质量不高，则有必要对这些数据进行重新调整，矫正其偏离的部分，力求使调整后的数据更贴近企业的真实经济状况。在调整的过程中，可以充分利用现金流量表和财务报表附注提供的资料。以收付实现制为基础的现金流量表为利润表中每个项目与现金流量之间的差异提供了调节依据，且现金流量表本身也是衡量企业经营业绩的重要依据。随着社会经济的发展和资本市场的逐步完善，会有越来越多的人将钱投资在债券市场和股票市场上，以求获得更高的投资回报。而国民素质的提高以及机构投资者的不断增加，减少了投资的盲目性。由于信息不公开、虚假信息乘虚而入，造成市场混乱。过去的资本市场更多地是投资者根据捕风捉影获得的信息就能引起整个市场的骚动，而今后会有越来越多地理性投资者会要求企业提供真实可靠的财务报表以作为他们科学投资决策的依据。政府转变职能，不再直接参与企业的经营管理，只能运用间接手段管理宏观经济，从而企业提交的财务报表成为国家了解企业是否合法经营的重要途径，也是国家统计社会经济发展状况的重要信息来源。由此可见，企业财务报表的分析主体在不断增加，社会对财务报表分析的要求也会越来越高，因此，财务报表指标体系和分析方法的不断丰富与完善势在必行。
报表分析范文第4篇
财务报表是一个公司财务状况和经营成果的表象反映，这些数据来源于公司的各种经营和非经营活动，通过报表分析，我们可以发现数据背后的公司的经营策略和经营活动，从而深入理解公司的财务状况、经营成果和公司价值。财务报表分析有一些基本的方法，本文对此做一个简单的探究。
首先，在分析财务报表前，先要了解当前的经济形势。世界经济发展是一个什么态势，中国的经济发展受到了什么影响，是如何变化的。
其次，要分析公司处于什么行业，这个行业目前的发展趋势在国内外是什么样的？同时，需要获取同行业其他公司的财务报表，将公司的财务报表与其进行比较，分析报表的波动趋势是否大致相符。
再次，需要对四张报表作进一步分析，四张报表之间有内在的联系，需要相互结合进行分析，我们可以从目的出发，到四张报表中找出数据进行分析。
一、分析公司的财务状况
第一个指标是资产负债率，首先要知道公司的总资产和净资产数据，对公司的资产负债率有一个大致了解，资产负债率对于不同的行业有不同的合理比率，如果公司资产负债率高于同行业，说明公司还款风险较高，同时，也说明公司的融资能力较强，这时，可以结合财务报表附注了解借款的金融机构、期限、利率、借款条件等，如果信用借款较多，说明公司的财务状况和经营较好，如果担保抵押较多，尤其是抵押较多的时候，公司可能存在较高的经营风险，其次，如果借款利率较高的话，也可能说明公司盈利能力存在较大风险。公司获得借款的条件、期限和成本，可以侧面反应公司的财务状况和经营能力。第二个指标是流动比率和速动比率，流动比率和速动比率应该控制在合理范围内，否则公司的短期偿债能力存在风险。第三个指标是利息保障倍数（息税前利润/利息费用），这里的利息费用包含费用化利息和资本化的利息，这个指标反应公司长期偿还借款成本的能力，指标越大，偿还能力越强。第四个指标是现金流量表，需要了解公司现金及现金等价物是如何变动的，现金是公司运转的血液，有充足的现金才能保证公司健康运营，如果经营性现金净流入持续为负数，而筹资的现金净流入持续较大，此时，即使公司的经营利润较高，也应注意到公司的债务风险已越来越高，本质上说，这样的现金流现象是公司利用借款资金来支持信用销售收入，如果应收账款的现金流入不能预期实现，则债务风险可能爆发。相反的，如果公司持有的现金远超过经营和发展需要，现金没有被有效利用以获得更高的回报，那么，说明公司的财务状况过于保守，财务管理水平不足。
二、分析公司的盈利能力和运营能力
第一，分析公司的毛利率，毛利率是公司盈利能力的最重要指标，可以进一步查看报表附注以了解各个产品的毛利率分别是多少，了解公司的核心产品毛利率是否具有行业优势。各期毛利率的波动是否正常；第二，分析营业利润率，营业利润是毛利扣除各项费用、资产减值损失，加上投资收益后的利润，在实际分析的时候要特别关注资产减值损失对营业利润的影响，查看资产减值损失各期是否有较大波动，是否有调节利润的嫌疑。真正与经营相关的应该是经营性利润，需要将营业利润加上减值损失、公允价值变动，再减去投资收益，分析经营利润率在各期是否有重大波动，是否有调节费用的可能；第三，分析收入增长率，通过了解市场行情、与行业数据对比及公司的规模判断公司收入增长是否具有合理性，同时，结合固定资产周转率分析，判断其是否具有足够的产能以支持销售收入的增长。第四，分析应收账款周转率，应收账款周转率可以结合收入变动率进行分析，如果收入大幅增长，而应收账款周转率却随之大幅下降时，信用销售收入的增长率则超过收入增长率，就有为实现收入而放宽信用政策的情况，此时，应收账款坏账的风险加大，信用销售收入的真实性也值得怀疑，需要进一步查看报表附注，看看公司有没有新增大客户，有没有新增大额关联方销售。第五，分析存货周转率，存货周转率如果下降较大，则需要关注存货是否存在滞销，是否存在存货跌价可能，进一步查看财务报表附注中是否计提了充分的存货跌价准备。第五，分析固定资产周转率，通过这个指标可以判断公司固定资产产出的效率，与同行业相比判断是否合理。
三、分析公司的价值
第一，要分析公司的各项增长指标，如总资产增长率、收入增长率、净利润增长率、固定资产投资增长率，分析这些增长指标是否合理、可持续，是否符合行业发展趋势；第二，要分析报表中房屋建筑物和土地的价值，可以查看财务报表附注以了解公司是按历史成本入账还是公允价值入账，对于大部分公司，房屋和土地是以历史成本入账，按市场公允价增值的部分并未体现在账面上，第三，无形资产中的品牌价值，这部分价值一般也是以历史成本入账，如果公司的经营业绩越来越好，那么此品牌价值就会大大增值，这部分增值也不会体现在账面上；第四，通过财务报表附注披露的合并范围的变化，可以了解到公司的经营战略和资本运作，如果公司有同一控制下合并，那么公司是将同一控制下的经营整合进合并报表，未来会有利于公司发展；如果有非同一控制下合并，那么合并后应该会增加收入或者减少成本。通过子公司合并前后合并利润表中净利润率的波动，以及收购产生的商誉减值情况可以了解收购子公司是否成功；第五，通过分析所有者权益变动表中利润分配情况及报表附注中股东的变化了解公司的投资价值，如果公司有增资或者有新股东进入，那么公司的价值就已被投资者认可，公司应该具有较好的成长潜力，如果公司赚取的利润大部分被分红，老股东持续减持，那么公司的扩张能力及未来的增长潜力就值得怀疑。
报表分析范文第5篇
所谓财务报表分析,就是以财务报表为主要依据,采用科学的评价标准和适用的分析方法,遵循规范的分析程序,通过对企业的财务状况、经营成果和现金流量等重要指标的比较分析,从而对企业的财务状况、经营情况及其经营业绩做出判断、评价和预测的一项经济管理活动。企业财务报表分析的目的主要是为信息使用人提供其需要的更为直观的信息,同时对不同的信息使用人,企业财务报表分析的目的也不相同。对于投资人而言,可以以分析企业的资产和盈利能力来决定是否投资;对于债权人而言,从分析贷款的风险、报酬以决定是否向企业贷款,从分析资产流动状况和盈利能力来了解其短期与长期偿债能力;对于经营者而言,为改善财务决策、经营状况、提高经营业绩进行财务分析。由于财务报表分析目的的差别,决定了不同的分析目的可能使用不同的分析方法、侧重不同的考核数据指标。
财务报表分析作为一门综合课程，集经济学、管理学、会计学（财务会计、管理会计）、财务管理、审计学、经济法和计量经济学的相关知识，是汲取这些学科的原理融会贯通再进行应用的一个过程。财务报表作为公司披露基本信息的主要渠道，不仅反映了公司经营情况，对经营者决策起到衡量参考作用，也是以会计特有语言描述公司财务状况、经营成果和现金流动情况，使企业各利益相关者理解企业经营管理过程及其结果的重要手段和工具，在衡量监督上起到至关重要的作用。但本课程绝非是对上述学科机械和简单的组合而成，在学习的过程中借用其他学科知识，在应用中不断积累经验和创新，这些创新和经验又不断丰富着课程本身。
这门课程主要关注：企业的财务报表反映的经济活动是真的还是假的；企业的经营成绩是变好了还是变差了；持有某个企业的股票或者债权风险有多大；企业的未来会走向何方；如何了解企业财务报表的真实性；如何阅读审计意见；如果没有附现金流量表；如何通过报表之间的内在关系去勾画出企业经营活动的现金流动情况等。针对不同的目标，形成了不同结构、不同层次的分析方法。
财务报表分析心得（二）
本学期我们学习了财务报表分析课，财务报表分析作为一门综合课程，财务报表作为公司披露基本信息的主要渠道，不仅反映了公司经营情况，对经营者决策起到衡量参考作用，也是以会计特有语言描述公司财务状况、经营成果和现金流动情况，使企业各利益相关者理解企业经营管理过程及其结果的重要手段和工具，在衡量监督上起到至关重要的作用。但本课程绝非是对上述学科机械和简单的组合而成，在学习的过程中借用其他学科知识，在应用中不断积累经验和创新，这些创新和经验又不断丰富着课程本身。
财务报表分析是在对过去经营业绩评价基础上，衡量当前财务状况，从而形成对未来趋势的预测。其内涵是帮助报表使用者通过财务报表获取与公司有关的信息，进而进行投资决策的一种系统性方法，中心问题是分析与评价公司的偿债能力和盈利能力。这两大财务能力的分析与评价构成财务报表分析的基本内容。
这门课程主要关注：企业的财务报表反映的经济活动是真的还是假的；企业的经营成绩是变好了还是变差了；持有某个企业的股票或者债权风险有多大；企业的未来会走向何方；如何了解企业财务报表的真实性；如何阅读审计意见；如果没有附现金流量表；如何通过报表之间的内在关系去勾画出企业经营活动的现金流动情况等。针对不同的目标，形成了不同结构、不同层次的分析方法。
现行《会计法》要求上市公司披露的财务报告内容包括资产负债表、利润表、现金流量表和会计报表附注等，各会计报表间的钩稽关系是财务会计中重点研究的内容，而面对繁杂庞大的财务数据，如何运用这些数据有效评价公司经营业绩和财务状况，则是财务报表分析课程所关注的。
在明确计算方向后，第二步便是要挑出合适的计算公式或方法，来得出结论。财务报表分析课程最常用的方法是比较法，横向比较和纵向比较是最基础的也是最有效的，而比较的内容除了金额数量上的绝对值之外，最常见的是比率分析，这就要求学生必须具备扎实的基本功，对财务比率原理和计算方法烂熟于心。
这里所指的丰富知识不仅指财务知识，也包括了审计、金融、法律等其他方面知识。经济交易的复杂性和多样性对会计从业人员，尤其是对具有专业资格认证的注册会计师提出了更高的要求——需要涉猎各方面知识，将微观知识与宏观经济相结合。这一点反映在财务报表分析中也是很重要的。
同时，随着各种知识的扩展并融会贯通，我们能够发现财务报表中内容相当丰富，简单的财务背后蕴含着生动的经济交易，对于我们加强对财务报表认识、挖掘财务报表信息大有帮助。
通过以上分析，财务报表学习这门课程在会计专业里是一门集大成的课程，它对学生综合素质提出了很高要求，把它放在大二下学期来学习，也是基于这点考虑的。它是对财务会计知识的整合，其反映出的会计思想和会计方法是对学生专业知识的综合反映和全面检验。因此，学习这门课学习的不仅是基本方法和常规技巧，更重要的是学习其渗透出来的会计理念和职业技能，是从课本到实际的有效跳板。
财务报表分析心得（三）
9月13-16日，笔者有幸参加中华会计网举办的财务报表分析培训班。
所谓的财务报表分析是指一定的财务报表分析主体，以财务报表为主要依据，采用一定的标准，运用科学系统方法，对企业的财务状况、经营成果、现金流量表进行分析和评价，为财务报表分析为主体的决策者提供依据。本次的课程主要是以财务报表(资产负债表、利润表、现金流量表和报表附注)为载体，对企业的偿债能力，营运能力，获利能力和发展能力进行分析，从而得出企业的营运状况和经营成果，最后分析出企业的发展前景。通过本次对《财务报表分析》这一课程的学习，对财务报表分析进一步的了解。
利润指标一直以来都是投资者投资决策时所参考、甚至直接依据的主要财务指标。投资者更应该关注一个公司资产和负债未来的现金流入和流出情况即未来的获利能力，而不应该过于重视没有太大信息含量的综合性的利润指标，其实净利润指标还不如毛利率或者营业利润率指标对决策有用。而在现金流量表中应重视经营活动现金净流量，忽视投资活动现金净流量。
报表分析范文第6篇
一、财务报表分析的目的与作用
第一，从企业投资者角度来看财务报表分析的目的是看企业的赢力能力情况，因为盈利能力是投资者资本保值增值的关键。第二，从企业经营者角度来看财务报表分析的目的是盈利能力，其中最重要的是为了正确评估财务状况，经营成果和效率，测定各种投机机会对当前和未来的影响。第三，从企业债权者角度看财务报表分析的目的是为债务资本的顺利收回和债权者的收益状况与风险程度是否适当，是否能使股东财富最大化。第四，站在政府部门角度，是为了正确评价和制定更加有效的国家方针、政策、满足国家实施宏观调控和监督的需要，以促进整个国民经济健康、持续、稳定、有效地发展。第五，员工是企业最直接的利益相关者，企业的好坏都直接影响到内部员工切身利益。第六，从企业客户角度来看：财务报表分析的目的，如果企业向客户购买商品物质，客户首先必须对企业支付能力和信用情况作以了解，以便制定合理的信用决策。从以上对财务分析的阐述中不难看出，分析财务报表的目的是为了从其相关的信息中评价和分析出有用的决策信息。
二、财务报表分析的内容及原则
企业财务报表分析包括内容：(1)对外会计报表分析、包括资产负债表分析、利润表分析、现金流量表分析、资产减值准备明细表分析、所有者权益增减变动表分析，利润分配表分析等。(2)内部会计报表分析，包括成本报表分析、费用报表分析、责任会计报表分析等。
企业财务报表分析原则： (1)公开性原则：企业的财务指标应以适当形式公开，才能满足企业外部的股东、债权人以及其他报表使用者的需要。(2)稳健性原则：该原则要求人们在进行财务报表分析时，宁可低估但不能高估企业的变现能力、偿债能力和获利能力。宁可高估而不得低估企业的财务和经营风险。(3)可比性原则：比较不同行业，不同企业以及同一企业，不同时期的财务指标时，一定要注意指标间的可比性。(4)全面性原则：财务指标是一种价值指标它涉及企业经营等方面，应把各种财务指标有机地联系起来，全面地引出结论。(5)相关性原则：不同指标具有不同的用途，而不同报表使用者也有各自不同的分项目的相关性原则即表明企业提供的财务指标应能适应各类报表使用者的共同需要。
三、财务报表分析的方法
1.水平分析法
水平分析也称横向分析方法，是指将反映企业报告期财务状况的信息（一般也就是会计报表信息和资料）与反映企业前期或历史某一时期财务状况的信息进行对比，研究企业各项经营业绩或财务状况的发展变动情况的一种财务分析方法，在使用水平分析法进行分析时，还应特别关注相关指标的可比性。看看是否存在因会计政策或会计处理方法变动而影响了报表中某些项目前后的可比性。
2.结构百分比分析法
先将报表中的数据按一定标准换成百分比，然后将不同年度的报表逐项比较，查明某一特定项目在不同年度间百分比的差额，第二通过各项目的比重，分析各项目在企业经营中的重要性，项目比重越大、重要程度越高，对总体的影响越大，然后分析其各项目的比重与前期同项目比重对比，研究各项目的比重变动情况。
3.趋势分析法
趋势分析又称纵向比较分析，是根据企业连续数期的财务报表，以某一年份为基础，计算每一期各项目对基期同一项目的趋势百分比。
4.比率分析法
比率分析法是财务分析中最基本、最重要的方法。是指利用会计报表中两个相关数值的比率来反映和揭示企业财务状况和经营成果的一种分析方法。比率分析法实质上是将影响财务状况的两个相关因素联系起来，通过计算比率，借以评价企业财务状况和经营状况的一种分析方法。
5.因素分析法
因素分析法是确定影响因素，测量其影响成度，查明指标变动原因的一种分析方法。在分析产值、销售收入、材料消耗、生产成本等项目的变动原因时可用此方法，一般将实际与计划指标比较，测试各因素影响变动的具体情况。
四、要意识到财务报表本身具有一定的局限性
财务报表所披露的信息只是单个企业的信息，却不能了解同行业中其他企业的财务状况和经营状况,对一个企业做出合理的分析和评价是不能通过单个企业的财务报表直接感觉到的。
1.货币计量。货币计量在强调其会计信息货币性的同时，丧失了一些非常重要的非财务信息，而非财务信息对企业价值有着极其重要的影响，但现行财务会计报告所采用的货币计量却忽略了非财务信息对会计信息质量的影响。
2.财务报表所提供的信息是按历史成本计量的信息即历史成本法。资产负债表的左方反映了企业投资的结果，右方是企业以往融资的结果，左右两方共同反映了企业的财务和资本结构，可以看出企业拥有资产的原始投资。但是这些资产能给企业带来多少经济利益是看不出来的。而能够给企业带来多少利益是企业拥有资产的本质所在，也是企业价值评估的关键所在，显然现有的资产负债表不能提供这一重要信息。
3.财务报表提供的信息是近似计算信息：诸如坏账的估计、收入的确认、固定资产折旧年限和净残值的估计，在建工程和在制品完工程度的估计等都是由会计人员根据职业判断估计出来的，因而一般都是近似值。
4.财务报表提供的信息都是暂时性的信息：因为无论是好还是坏，财务报表是分期编制的，一般反映单个期间为1年的财务状况和经营成果，企业真正盈利或亏损是企业终止清算时才能计算出来。
5.财务报表信息是按权责发生制。权责发生制强调收入按照实现原则确认其收入与费用的配比，致使收入费用的确认与现金流入、流出产生一定的时间间隔，而利润表不能提供利润与现金流量之间关系的信息。
6.财务报表提供的信息能够被人为操纵，因为会计工作在涉及利益关系的同时又是由人构成行为主体的工作。
五、完善财务报表分析体系的对策及其建议
第一，财务分析人员应该注意财务报表是否规范，对于不规范的报表，其真实性也应受到怀疑。
第二，要注意财务报表的信息披露是否真实完全，如有遗漏，则违背了信息披露的充分原则，信息遗漏很可能是在不想讲真话的情况下形成的。这样的财务报表，真实性无疑要大打折扣。
第三，要注意分析数据的反常现象。反常的数据如果没有合理的原因，则要考虑数据的真实性和一贯性是否有问题。
第四，应该充分注意审计报告的意见及相应的会计事务所的信誉，以此作为对财务报表真实性判断的一个依据。对于采用历史成本法所存在的诸多缺陷，笔者认为采用重置成本计价的方法，能够较好地弥补这一不足。
第五，在进行财务报表分析时，比较标准的不确定性会对财务分析结论的可靠性产生较大的影响。为了克服这一局限性，通常应该遵循以下原则:首先，在横向比较时，同业标准的确定用样本企业平均数替代整个行业平均数，相比较而言，以样本企业平均数作为同业标准不仅在操作上可行，而且更具有代表性，更能客观地反映行业的真实水平。其次，在进行趋势分析时，应正确判断历史数据作为比较标准的合理性，不能仅仅关注数据大小的变化，而应该结合企业经营环境小心求证，得出分析结论。
第六，在进行实际与计划的差异分析时，不能仅仅凭超额完成计划或未完成计划就简单认为是经营管理控制有效或者是失效，而应结合经营环境的具体状况，计划的合理性进行分析并得出结论。
报表分析范文第7篇
关键词：会计报表；分析方法
财务会计报表是企业或其他经济实体向外界传递会计信息的主要手段 ，企业通过编制财务报表，可以将企业的生产经营成果和财务状况以书面的形式提供给社会有关方面。
对于报表使用者来说，阅读会计报表如果不运用分析技巧，不借助分析工具，只是简单地浏览表面数据，很难获取有用的信息，有时还会被会计数据引入歧途，被表面假象所蒙蔽。为了使用者正确揭示会计数据之间存在的关系，就要对会计报表进行分析，通过分析对企业的经营成果、财务状况、偿债能力状况、发展能力状况进行研究和评价，为投资决策、信贷决策、销售决策和宏观经济管理决策提供依据，为企业经营管理的业绩评价监督等提供依据。
进行财务报表分析所依据的资料按其来源可分为内部资料和外部资料。内部资料指从企业内部获取的资料，最主要的是企业财务会计报告；外部资料是从企业外部获取的资料，包行业数据、其他竞争对手的数据等。
会计报表分析方法的正确运用，能揭开表面现象，看到本质。了解分析单位的真实情况，避免错误的判断。
一、会计报表分析的目的
财务会计报表分析的目的可以概括为：评价过去的经营业绩、衡量现在的财务状况、预测未来的发展趋势。对于不同报表使用者，报表分析的目的有不同的测重点。
1.投资者的报表分析目的
投资者对企业的净资产具有所有权，是企业最终风险的承担者，一方面，他们通过对财务会计报表的分析，评价管理人员的业绩，以便对管理人员作出合理的评价和选择，另一方面需要分析评估投资风险和投资前景，作出正确的投资决策，因此，投资者分析的重点是企业的获利能力，即企业目前及未来的收益情况，投资能否增值、投资的回报多步少，是否追加投资等。
2.债权人的报表分析目的
债权人最关注的是提供给企业的资金是否安全，自已的债权和利息是否能按期如数收回，为此，应重点分析企业的偿债能力状况，通过对企业的资本结构、资金主要来源与用途、企业过去时间获利能力及对其未来获利能力的预测，来确定合理的信贷政策。
3.经营者的报表分析目的
企业经营者对财务报表分析的目的是多方面的，首先，要对企业的财务状况和经营业绩进行评价，包括评价企业的财务资本结构，获利能力和偿债能力等，然后通过对比分析，找出计划与实际执行结果的差距，以便对下一期间的财务状况作出预测，并采取一定的措施，从而起到有效的配置资源、强化生产经营管理和提高企业经济效益的作用。
4.其他报表使用者的报表分析目的
例如，政府的财税部门根据企业报送的财务报表，检查企业的财务情况和加强税收管理，并作为制定财税政策的根据，政府的统计部门通过对企业财务报表所含信息进行汇总分析，及时发现国民经济运行过程中存在的问题，为国家采取宏观调控政策提供依据。
二、财务报表分析方法的比较
财务报表分析的方法有很多，主要有：比较分析法、因素分析法、比率分析法、趋势分析法。比较分析法是最基本的分析方法，在财务报表分析中得到了广泛的应用。比较分析法是通过主要项目或指标数值变化的对比，确定出差异，分析和判断企业财务状况和经营成果的一种方法。因素分析法又称因素替换法、连环替代法，是用来确定几个相互联系的因素对分析对象―综合财务指标或经济指标的影响程度的一种分析方法。它假定影响分析对象的诸多因素中一种因素发生变化，其他因素保持不变，分析该因素的变化对分析象的影响。比率分析法是把某些彼此存关联的项目加以对比，通过计算经济指标的比率，来确定经济活动变动程度的分析方法。比率是一个相对数，因此可以把某些不可比的指标变为可比的指标。趋势分析法是将两期或多期连续的相同指标或比率进行对比，求出它们增减变化的方向、数额和幅度，以揭示企业财务状况和生产经营情况变化趋势的一种方法。采用这种方法，可以分析引起变化的原因、性质，进而预测企业前景。
1.比较法在运用时很直观，几组数据放在一起对比，谁大谁小，一目了然
比较法有企业期间的比较、企业间的比较、实际与标准的比较。期间比较是对同一企业两期以上的报表予以并列比较，这种方法由于资料容易取得，受到广泛的利用，这种方法要求会计方法、经营构成和经营环境相同，但是时期不同，对应的经济景气、物价水平等环境的变化，在使用时受到一定的限制。企业间比较是将行业平均数据作为比较尺度，但由于（1）各企业的会计方法、经营构成、经营环境不同，尺度就不同，（2）除了上市公司，其他企业的资料难以取得，（3）统计资料的搜集到公布要一定的时间，在及时性方面有欠缺，另外平均数的计算方法有多种，不一定都适合作为比较尺度。实际与标准比较是将实际数据与事先制定的标准进行比较，但标准是人们根据历史资料、经验制定出来的，同样不一定适合作为比较尺度。
2.比率法可与比较法相结合
如将公司当期的比率与历史数据、预期比率、同行业平均数据比较，这种方法有助于分析者更深地洞察企业的财务状况和经营成果。但是（1）由于财务报表的期间不同，采用比率指标存在一些不可比因素。如资产负债表只反映某个时点的财务状况，反映不出各项目全年的情况，而利润表是期间报表，反映整个会计年度的经营成果，所以要选择合理的方法正确计算比率，同时需要结合多个比率指标一起分析才能得到有说明力的结论。（2）不同企业的会计政策和经营方针会影响不同企业间财务比率的可比性。（3）一个财务比率说明的问题是多方面的，例如：反映短期偿债能力的比率的指标――流动比率，这个指标越高，说明资产的流动性越大短期偿债能力越强，但过高的流动比率也许是存货超储积压，存在大量应收未收账款的结果，因此要全面地分析财务比率，确定合理的比率。所以比率法在运用时需要专业的判断能力，使用起来受到一定的限制。
3.如果说比较法和比率法是发现问题的方法，那因素法则可以找出形成问题的原因
运用因素法可以计算出各影响因素对指标的影响程度。因素分析法中先要确定影响指标变化的因素及排列顺序，然后假定一个因素变化，其他因素不变的条件下进行测算，其分析结果具有一定的假定性，因此因素分析法测算的结果只能给进一步分析指出方向。运用因素分析法时，一般替代顺序在前的因素对经济指标影响的程度不受其他因素的影响或影响很小，排列在后的因素中含有其他因素共同作用的成分，由此可看出因素分析法实际上是比较分析法的发展和补充。
4.趋势分析法有助于某项趋势的判断
但是任何一项百分比的增减未必表示有利或不利，因为任何单项百分比无法提供充分的资讯，必须结合相关资料综合分析才能显示分析价值。在运用趋势分析法时是用比率法和比较法对数据进行分析，所以趋势分析法是比率法和比较法的延伸和深入。
三、财务会计报表分析方法运用应注意的问题
1.各种方法运用的注意事项
应用比较分析方法对同一性质指标进行数量比较时，要注意所用指标的可比性，具体表现在（1）指标内容、范围和计算方法的一致性。（2）会计计量标准、会计政策和会计处理方法的一致。（3）时间单位和长度的一致。（4）企业类型、经营规模和财务规模及目标大体一致。
在使用比率分析法进行比较时，应注意以下问题：（1）比率中对比指要有相关性，对比指标要有内在联系，对比分析才有意义，才能评价有关经济活动之间是否安排合理。（2）运用比率分析，比率指标中对比指标的计算口径要一致，两个指标的计算时间、方法、标准等要一致。（3）运用比率分析，采用的比率指标需要选用一定的标准与之对比。通常科学合理的对比标准有企业预定的目标、企业历史上达到的标准、同行业内平均水平或先进水平标准、社会公认标准等。
在应用因素分析法时，应注意（1）正确确定分解因素的组合，分析指标与影响因素之间必须相关。（2）计算时要正确确定因素替代次序，因素排列顺序要根据事物之间的内在联系加以确定。
在采用趋势分析法时，应注意以下问题：（1）用于进行对比的各个时期的指标，在计算口径上要一致，（2）剔除偶发性项目的影响，使作为分析的数据能反映正常的经营状况，（3）应用例外原则，对某项有显著变动的指标作重点分析，研究其产生的原因，以便采取对策，趋利避害。
2.应注意各种方法的灵活地加以结合运用
通过各种指标的计算，在作出任何具有实质意义的结论之前，必须结企业内外各种因素作深入细致的分析，如将企业的某项指标作比率分析时，应作行业的横向比较，这样才能说明问题。
企业各方面的业务活动都是相互联系，彼此制约的，而且各种方法都有一定的局限性，因此单单计算某项比率或比较某个项目的变动，其作用是有限的，如将它们孤立起来理解，很难用以说明企业错综复杂的情况。分析要想深入剖析某项比率或了解隐含的意义，必须将各种方法相互结合使用，以弥补单一方法或单一指标相关性的不足，使报表分析更加有效完善。
参考文献
【1】会计/财政部注册会计师考试委员会办公室编.北京：中国财政经济出版社，2003.3
【2】财务会计/全国注册资产评估师考试用书编写组编。中国财政经济出版社，2005.3
【3】企业财务报告分析/夏汉平主编。西南财经大学出版社，2004
【4】财务报表分析/王德发主编。中国人民大学出版社，2004
【5】财务报告分析/王淑萍、史建梁、王志永主编。科学出版社，2005
报表分析范文第8篇
关键词：会计报表；问题
中图分类号：F23 文献标识码：A 文章编号：1001-828X（2012）12-0-02
一、会计报表分析及其现实意义
无论是企业的经营管理者，还是投资者、债权人，在做出财务评价和经济决策时，都必须进行充分的会计报表分析，对其进行研究有着重要的现实意义：
1.评价企业的财务状况和经营成果，揭示财务活动中存在的矛盾和问题，为改善经营管理提供方向和线索。企业经营者通过分析，可以检查企业的资金运用是否合理，企业的资产构成和资金来源结构是否适当，还可以通过分析财务指标差异产生的原因，找出影响财务目标实现的有利和不利因素，并提出改进工作的建议和措施，促进企业财务目标的实现。
2.预测企业未来的报酬和风险，为投资人、债权人和经营者的决策提供帮助。根据财务活动的历史资料，并考虑现实的要求和条件，对企业未来的财务活动和财务成果做出科学可预计和测算。投资者、债权人可据以决定是否应给予公司资金融通和对公司的股票买卖，经营者亦可对公司的经营管理方式和方向做出合理规划和判断。
3.检查企业预算完成情况，考察经营管理人员的业绩，为完善合理的激励机制提供帮助。会计期间内将实际绩效和预算标准进行差异分析，客观地反映各管理者与执行者完成预算的情况，有效运用于业绩考核机制中去，并及时对期初预算进行必要的调整和修正，为全面预算管理的实际执行奠定基础，也可为下期预算提供参考依据。
二、会计报表分析的内容和方法体系
会计报表分析的实质是反映各种会计数据在企业财务状况和经营活动中的重要意义及其在某一段时期内所发生的变化趋势和量值。会计报表分析可以从不同的角度加以考察，从而做出不同的分类。按分析主体的不同，可分为内部分析和外部分析；按分析形式的不同，可以分为日常分析、总结分析、预测分析和检查分析；按分析对象的不同，可分为上市公司会计报表分析和非上市会计报表分析。
1.会计报表分析的基本内容
一份有价值的会计报表分析能够帮助企业经营者在错综复杂的企业经济活动中发现问题，从而做出正确经营决策。通过报表分析，使企业财务工作真正融合进企业管理之中，而不仅仅局限于记账核算。主要包括资产负债表、利润表、现金流量表及相关附表、附注的分析。
（1）资产负债表的分析
分析可直接了解企业所掌握的经济资源及这些资源的分布与结构和企业资金的来源构成、资金结构。通过进一步分析，还可以了解企业的财务实力、短期偿债能力和支付能力及其所面临的财务风险。主要有反映偿债能力指标的流动比率、速动比率和负债比率；反映资产管理能力指标的存货周转率、应收账款周转率和总资产周转率。各分析指标根据实际情况均有合理的估值界限，必须配合其他分析工具才能较全面地了解、分析企业的有关情况，才可做出最后的判断，从而最大限度地避免发生偏差，对决策形成误导。
（2）利润表的分析
利润表是反映企业一定会计期间经营成果的报表，是以配比性原则为基础的多步式结构，通过阅读分析利润计算过程，可以利用表中提供的各项损益指标与相同企业进行比较，也可分析企业经营成果在若干年内的增长比例和增长情况，据以推测未来的赢利能力，还可以对经济前景进行预测、分析，做出判断，最后进行决策。
（3）现金流量表的分析
现金流量是现金和现金等价物的流入和流出。通过这张表，反映企业经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量，了解企业现金流转效率和效果，了解企业现金的来源和用途是否合理，了解企业现金能否偿还到期债务，支付股利和必要的固定资产投资，了解企业从经营活动中获得了多少现金，企业在多大程度上依赖于外部资金。投资者、债权人和经营者代表着三个不同主体共同关注净现金流量与净收益的关系，分析现金流量的来源和用途，分析偿债能力，以提高财务决策的准确性。与前二者不同的是，企业经营者，不仅要深入分析形成原因，而且要不断根据企业发展趋势，确定理想的现金流量，进行动态的管理。这就要求企业在理财中，以经营活动净现金流量为基础，三种类型的净现金流量互相联系、互相影响，最大限度使用资金，创造更高的收益水平。
（4）会计附表及关联报表之间的分析
会计报表附表是对企业财务状况、经营成果和现金流量情况的补充，是对会计报表主表部分内容进行适当延伸、使其较详细地反映某种情况、项目的会计报表，附表分析需体现与主表反映情况的一致性；具体问题的深入性；以及相互影响的关联性。
在会计报表主表与附表进行分析时，并不能仅限于单个报表。各报表之间的勾稽关系同样可以体现出报表的合理性，只有将各会计报表项目联系起来看，才能正确地判断企业真正的财务状况和经营成果。
2.会计报表分析的基本方法和综合分析体系
常用会计报表分析的基本方法主要有比较分析法、比率分析法和因素分析法。同时亦可根据实际需要进行相关财务指标的横向分析、纵向分析、趋势百分率分析。
会计报表综合分析应结合各自方法的特点，相互配合，利用各种定量或定性方法，将企业财务运行视作一个完整的、不可分割的系统，并对之进行全方位的考察和评价，构建一个完整的分析方法体系。
三、会计报表分析中存在的主要问题
会计报表分析是以会计报表为依据，财务分析与评价的结果并不能绝对真实、准确。其局限性主要体现在：
1.会计报表自身的不完善性
首先，现行的财务报告只是对过去交易或事项的反映，是企业经营决策的重要依据，但经营者最为关心的信息仍然是对企业未来财务状况的预计，财务报告无法很好地满足这一方面的需要，其实用性也大打折扣。其次，由于财务报表是由企业的财务人员根据相关的法规、制度、准则等编制而成，不可避免地会出现一些人为的差错和失误，甚至恶意隐瞒，直接影响着分析的结果。再次，会计报表数据资料是否具有可比性对报表分析结果将产生重大影响，一旦某些因素发生变动而企业在分析时又未予以考虑，则必然对会计报表分析的结果产生不利的影响。
2.会计报表分析流程的不确定性
会计报表分析是一项复杂的工作，要想准确地把握会计报表反映的经济实质就要按程序、有系统地对会计报表进行分析。分析的基本流程：确定分析目标选择分析方法收集数据信息指标计算综合分析。实际分析时往往难以各环节顾及，很大程度存在着不确定性，直接导致分析结果出现偏差。
3.会计政策、处理和估计对财务报表分析的影响
根据《企业会计准则》规定， 企业可以自由选择会计政策与会计处理方法。如：企业存货发出计价方法、固定资产折旧方法、坏账的计提方法、对外投资的核算方法、所得税会计的核算方法等。 都可以有不同的选择。从而造成即使是两个同样的企业，也会出不同的财务分析结果。
4.会计报表分析方法的偏差
不同的分析者进行报表分析的目的不同，选取的分析的角度与方法也不同，分析的最终结果往往就带有很大的局限性。
四、完善企业会计报表分析的对策与建议
1.建立与完善会计报表分析的标准指标参数。无论多么完美的会计报表分析指标，如果没有一个客观的评价标准将没有任何意义。根据标准财务比率和企业实际情况相结合设立的理想会计报表，它代表企业理想的财务状况。标准财务指标资料收集中应严格遵循重要性、可行性和对应性原则，根据企业实际生产、经营情况及时准确的对各项指标、参数进行动态修正，注重指标的细分和优劣的控制，为最终的报表分析奠定基础。
2.进一步提高会计报表的综合分析能力。在企业财务管理的实际工作中，避免过分看中某些重要的、单一的财务指标，如流动比率、总资产利润率、应收账款周转率等，不断加强会计报表综合分析。作为财务分析体系中极为重要的组成部分，也是难度较大的部分。会计报表的综合分析是将相互关联、相互补充的分析方法和分析程序所得出的个别结果，运用一个简洁的综合系统予以判断、融合、平衡、分析并做出概括性的结论，借以衡量一个企业财务管理各方面活动的综合绩效，判断其财务状况的优劣。
3.加强财务报表指标与财务预算及同行业指标对照分析。找出财务预算和实际完成指标的差距，多方位分析控制，为企业经营者下达更准确的预算指标提供充分依据。财务分析不仅局限于本企业内部，应加强与同行业其他企业相比较，这种比较也不是一个或几个财务指标的比较，而是企业之间财务状况的综合比较。通过分析企业可以明确企业在行业中的位置，使企业的管理层对自己的经营决策进行适当定位，在竞争中找到自己的发展空间。
4.判定当前财务状况的优劣和面临的问题，寻求解决问题的办法。做出财务说明和分析后，对于经营情况、财务状况、盈利业绩，应该从财务角度给予公正、客观的评价和预测。评价要从正面和负面两方面进行，评价既可以单独分段进行，也可以将评价内容穿插在说明部分和分析部分。财务分析报告中提出的建议不能太抽象，而要具体化，注重实际操作，提出的建议要切实可行。
参考文献：
[1]孟庆德.会计报表分析研究[D].中国论文下载中心，2008-08-17.
[2]王义华.构建会计报表分析方法体系的研究[D].公文易文秘资源网，2009-04-7.
报表分析范文第9篇
关键词：财务报表；局限性；方法
中图分类号：F23 文献标识码：A
收录日期：2013年4月17日
一、财务报表分析概述
财务报表分析又称财务分析，是一种高级的信息生产活动，它是指运用一定的方法和手段，对财务报表及其相关资料提供的数据进行系统和深入的比较、分析和研究，提示有关指标之间的关系及其变化的趋势，从而了解企业财务状况，发现企业经营中的问题，预测企业未来发展趋势，以便对企业的财务活动和有关经济活动做出评价和预测，从而为财务信息使用者提供更直接的信息帮助和更科学的决策依据。
目前，基本上形成了以资产负债表、利润表、现金流量表、所有者权益变动表为基础的财务报表体系，配合以财务报表附注、财务情况说明书，构成了财务报表分析的基本数据来源。
二、财务报表分析的局限性
1、财务报表披露方面的局限
（1）披露内容不全面，无法适应知识经济发展的需要。表现在一些前瞻性、不确定信息以及企业经营过程中积累的无形资产、人力资源、技术创新、品牌和智力因素等“软资产”在财务报表中得不到反映。
（2）信息披露不可靠。财务报表数据的质量各有不同，大型企业或者上市公司财务制度相对健全，拥有素质较高的财务人员，披露出来的财务报表数据相对准确。企业规模较小或者制度不完善、财务人员较少的企业披露出来的财务报表数据准确性相对较低。个别企业还存在粉饰财务报表的可能。因此，在分析企业财务报表之前，先要核实企业财务数据的正确性，以把握其相关的风险。
（3）信息披露不透明。财务报表的披露与财务报表的分析紧密相连。透明是财务报表披露需要遵守的一个重要原则，高透明度意味着企业所提供的信息能够为报表分析者提供较为全面、真实的数据，从而准确地分析出企业的财务状况。但基于企业自身利益，企业的财务信息往往不能全部披露或者披露不及时，这样会使报表分析者做出错误的决策。
2、分析理论、分析方法和分析指标的局限。在我国财务报表分析理论研究与国外发达国家相比还有一定差距。财务分析工作不够专业化。与发达国家相比，我国专业的财务分析师较少、工作经历不足，大部分企业的财务分析工作是由财务报表编制者完成的，财务分析工作仍然没有提升为独立的工作岗位。
3、分析过程的局限。企业在进行财务指标分析时往往计算出大量单纯的数量指标，而忽视了对问题性质的分析。在我国目前财务报表的分析过程中，一般用的是定量分析法，而定性分析方法用得很少。特别是在一些小型企业和国有企业中，财务报表分析没有被重视起来，仅仅是为了完成工作而工作。个别企业更是借助于当前网络和财务软件的优越性，利用软件进行财务报表分析，智能化的报表分析尽管提高了财务人员的工作效率，也在一定程度上推动了财务报表分析的普遍性。但智能化的财务报表分析系统具有固定性和局限性，缺乏具有针对性和实质性的分析，特别是针对行业自身特点的分析不到位，使得财务分析表面化、形式化，没有很好地发挥财务分析应有的作用。
4、指标体系的缺陷。在财务报表分析体系中财务指标是分析和决策的主要依据，报表分析者主要依据一系列关键的财务指标和数据来判断企业的财务状况、经营成果和现金流量。但随着知识经济和信息经济全球化的进一步加强，诸如产品质量、人力资源、市场占有率、商誉等非财务指标越来越受到重视，客观上要求在对财务报表进行分析时要加以考虑和评价。因此，完善财务指标体系才能更好地分析企业的财务情况。
三、财务报表分析的方法
1、比率分析法。比率分析法是指将财务报表相关项目的金额进行对比，得出一系列具有一定意义和逻辑关系的财务比率，用来揭示企业的财务状况、经营成果和现金流量情况的一种分析方法。比率分析法是报表分析中最重要、最基本的一种分析方法，目前很多财务指标就是通过比率分析法测算出来的，如：企业资产的流动性、企业的偿债能力、营运能力、盈利能力以及发展能力等财务指标均是通过比率分析法得到的。
比率分析法主要是用相对数指标进行分析，它能够将不同规模企业的财务数据所传递的经济信息单位化或标准化，它与不同企业之间财务数据的绝对数相比，比率数据具有可比性强、表现动态趋势等特点。需要指出的是，在运用比率分析法时，首先要确定的是被分析的不同数据之间存在着关联联系，这样分析出来的结果会更有可比性和使用性，这是运用比率分析法的前提条件。
2、比较分析法。比较分析法是通过比较不同期间的数据或者是不同企业之间的数据，从而发现规律性的东西，进而为企业生产经营分析提供帮助的一种分析方法。用于比较的可以是绝对数、也可以是相对数；可以是本期实际数与计划数的比较；可以是本期实际数与以前各期数的比较；也可以是本企业数与相关行业指标或者与国外同行业进行的比较。显而易见它包括了纵向比较和横向比较两种方法。
3、趋势分析法。为了深入认识企业的经营活动，更重要的是对比几个年度的财务报表并研究和揭示其发展趋势，这便是趋势分析。趋势分析法是指将两个或两个以上会计年度的财务报表中的相同数据进行比较分析，分析其变动方向和变动原因，用来揭示或者推算财务状况和经营成果的变动趋势，重点在于比较不同期间的同一项目的变动情况，它刻画了财务报表数据随着时间的变化而变化。趋势分析是降低不确定因素的有效方法，因为单一年度内的财务报表可由管理者进行适当的粉饰，但连续多个会计年度内的数据就很难进行粉饰，通过趋势分析就很容易发现问题。对财务报表进行趋势分析的前提条件是会计数据在时间上必须是连续的、没有间断的。趋势分析法从本质上说也是一种比较分析，我们所说的比较分析法是指横截面的比较，即不同类型的数据进行比较。而趋势分析则是时间序列的分析，即同一家企业不同时期的数据进行比较分析。
4、项目分析法。按分析项目的不同，财务报表分析可以分为资产负债表分析、利润表分析和现金流量表分析。资产负债表分析是对企业资产、负债和所有者权益各个构成项目的比重、分布、资产的流动性和偿债能力进行的分析；利润表分析是指对利润的各个构成要素、收入与费用是否配比、利润的发展趋势等进行的分析；现金流量表分析是对现金流量表上的有关数据和财务信息进行比较、分析和研究。
5、因素分析法。因素分析法是指几个相互联系的因素共同影响某一经济指标时，用来测定各因素变动对经济指标发生总变动的影响程度的一种方法，它计算的结果具有一定程度的假定性，成本费用专题分析是最为典型的因素分析法。
6、图表分析法。图表分析法是指将企业的经济活动的数字采用图表的形式列示出来进行对比分析，采用图表分析法具有思路清晰、易于观察的优点。严格说来，图表分析法并不是一种独立的财务分析方法，而是各种财务分析方法的直观表现形式。其能够将复杂的经济活动及其效果以通俗易懂的形式表现出来。目前，随着办公自动化的逐步完善和财务人员综合素质的提升，图表分析法在实践中得到了空前的发展。
7、综合分析法。财务报表分析的最终目标是全方位地了解企业的财务状况、经营成果和现金流量，并对企业的经营效益的优劣、财务状况的好坏做出合理的评估，做出正确的决策。但是，单一的财务分析方法和财务指标不能从整体上对企业做出全面评价，因而提出了财务报表综合分析法。就是综合运用各种分析方法来为企业服务，如反映企业盈利能力的销售净利率、成本费用率等财务指标；反映企业资本结构和偿债能力的资产负债率、股东权益比率、流动比率、速动比率、已获利息倍数比率等财务指标；反映企业营运能力的应收账款周转率、存货周转率、总资产周转率等财务指标；反映企业成长发展能力的资产增长率、主营业务收入增长率等财务指标；反映企业市价经营能力的市盈率、市净率等财务指标。通过综合分析法，能够更好地为企业经营提供帮助。
主要参考文献：
[1]侯志才.浅谈财务报表分析方法[J].财会通讯，2012.35.
[2]杜菲.切实可行的战略性财务报表分析方法[J].企业技术开发，2011.5.
[3]王萍.财务报表分析方法的改进[J].企业家天地，2008.10.
报表分析范文第10篇
[关键词]会计报表分析 方法 改进措施
会计报表是企业财务会计报告的重要组成部分,然而会计报表主要反映的是企业过去经营活动的财务信息,而报表使用者主要是面向未来决策的,只有对企业过去的会计信息进行分析、比较和评价,才能使之成为有用的财务信息。
一、会计报表分析的方法
要得到一份有价值的财务报表分析,企业需要运用各种专门的方法,对会计报表提供的数据资料进一步整理、分析、研究,从中得出有用的信息,会计报表分析的方法主要有以下几种:
1.比率分析法
比率分析法是根据企业会计报表有关项目之间的内在关系,计算其数值,借以衡量和评价企业财务各主要方面能力的一种方法,有时比绝对数据更可靠。比如规模和基础设施条件相差很大的两家公司,一般情况下,小公司的会计报表中的销售量和利润比大企业少的多。然而,比较销售增长率和销售利润率可能比大企业高几个百分点。所以笼统地进行总额的比较并无多大意义,因此需要运用比率分析,尤其是用来评估和比较两家规模相差悬殊的企业经营和财务状况的有效工具。
2.比较趋势分析法
比较趋势分析法是采用比较的方法对若干期间的财务报表按时间序列做出分析,以便找出其发展趋势,为规划未来提供有用的财务信息的一种方法。运用该种方法,可以发现企业当期与总体发展趋势的偏离程度,从而督促管理层分析发展是否存在问题,是否有需要改进加强的地方,制定相应的对策,规正企业发展轨道。
3.结构分析法
结构分析法是以会计报表上某一关键项目为基础,将其金额作为100%,其他有关项目的金额均按关键项目换算为百分比,以发现报表上的重要项目,并分析其变化的一种方法。通过结构分析,检查企业各项资产和负债及权益的比例是否达到优化的标准或是否满足企业发展需要,能否与企业发展现状相匹配,从而降低企业经营和财务风险因素,避免不必要的损失。
4.因素分析法
因素分析法是依据分析指标和其影响因素的关系,从数量上确定各因素对指标影响程度的一种方法,这种方法常用实际值与计划值进行比较。常见的杜邦财务分析体系基本原理就是因素分析法,将企业权益报酬率与销售净利率、资产周转率和权益乘数四大财务比率按内在联系排列次序,逐个替换相乘,以体现企业权益报酬后三者乘积影响的程度,进而从企业销售、资产利用和举债经营综合分析企业的财务风险和经营风险。
5.框图分析法
框图分析法是经过直方图、饼图、曲线图和立体图等直观形象来简明分析、说明企业财务信息的一种方法。它是将其他分析方法下的有关数据的表格改为框图表示。
二、我国会计报表分析存在的主要问题
由于会计报表本身的局限性和分析过程中的各种问题等主客观因素的影响,会计报表分析及其分析方法仍然存在着许多问题,下文将对目前会计报表分析中存在的主要问题进行分析:
1.绝对指标容易被忽视
虽然相对指标和绝对指标各有优势,然而在报表分析的实践中绝对指标却得不到足够的重视。企业会计报表分析常用的指标往往都是相对指标:总资产利润率、销售利润率、流动比率、存货周转率等。然而,实际上例如资产总额、主营业务收入、利润总额等绝对指标对企业会计报表分析是非常重要的,这些绝对指标对综合分析一个企业的财务状况有着不可忽视的作用。
2.报表分析方法不科学、不健全
很多企业的财务报表分析依靠的是传统的经验总结,老式统计核算方法。其不健全、不科学性主要体现在以下几个方面:一是缺乏可比性。在比较分析时,只关注于当期财务数据和比例结构,没有确定比较的基础,对企业当前实际数据的评价时缺少参照标准,得出的结论有用性大打折扣。二是存在滞后性。传统的财务分析方法,无论是比较分析法还是比率分析法都是一种理想的、静态的,它能够对历史数据进行分析并找出经营中存在的问题,但在目前瞬息万变的市场条件下,对财务数据的有效性、及时性、动态性都无法体现。三是分析的肤浅性。当前所做的财务分析主要是对经营管理财务状况结果的表述,不能直接说明产生这些结果的原因,也无法为企业的后续管理的改进提供参考意见。
3.盈利能力和利润质量分析中存在的问题
第一,总资产报酬率指标存在的问题。许多企业在进行报表分析时,混淆了报酬总额的概念,从而导致总资产报酬率的计算发生较大的误差,最终导致报表分析不能为企业财务信息使用者提供准确的信息。第二,净资产收益率指标存在的问题。净资产收益率反映了企业获利能力的高低。但企业有时会出现已形成了净利润额,但款项并未到位,未发生现金流入,导致该指标值很高,而实际上企业资金很少,周转困难。第三,净利润保证率方面存在的问题。企业在进行报表分析时对这个指标的理解上存在误区:误认为这个指标可以评价利润的可信程度,指标值越高,利润真实性越大,其实不然。因为企业存在折旧、摊销等非付现成本和费用,这些成本和费用并没有发生实际的现金流出,但是这些成本和费用却是该指标的分母净利润的减少因素,因此会导致实际计算出来的“净利润保证率”指标数字较高。
4.营运能力分析中存在的问题
由于过低的平均存货水平也可能会导致存货周转率的过高,因此,过高的存货周转率也不能完全肯定能够表示公司的经营出色。如果平均存货低到影响其发挥正常的功能时,很高的存货周转率恰恰说明了公司经营管理上存在着漏洞。
三、我国企业会计报表分析的改进
1.树立“决策有用观”
会计报表分析是连接企业和投资者的纽带,企业应按照“决策有用观”建立新的报表分析体系。“决策有用观”认为,报表分析应以提供对投资者决策有用的信息为目的。然而,投资者经营决策最关心的是企业的风险、企业的价值、企业的经营效率,投资者通过对企业风险的把握来选择要进行投资的企业,通过对企业价值的把握来决定投资的金额,通过对企业经营效率的把握来决定所投资企业管理人员的任免。因此,应根据投资者经济决策的需要建立以分析企业的风险、价值、经营效率为框架的报表分析体系。
2.对流动性指标的改进
很多企业已经开始逐渐由关注流动比率转到速动比率,为了能够更加客观地评价速动比率指标反映的实际情况,各个企业可以根据企业实际情况将货币资金、应收票据、短期证券、信誉好客户的应收账款等作为速动资产,使速动比率指标包括的信息更全面,能够更加准确衡量企业资产快速变现的能力。比如分析某公司2008-2009的速动比率时,因为受宏观经济形势的影响,应收票据比较多。考虑此种因素后速动比率由增长趋势变为先降后升,但与绝对标准2:1有很大差距与行业平均水平约1.2也有差距,而且值得注意的是2010年同时是该公司还款的一个小高峰,到期的借款比较多,因此通过报表比率分析提醒管理层必须预先做好准备。
3.长期偿债能力指标的改进
第一,对长期资产负债率指标的改进。长期资产是偿还长期负债的物质保证,为了体现对长期偿债能力最有说服力的指标的重视,我们可以用可偿债长期资产(包括固定资产、无形资产和长期投资)除以长期负债所得来衡量企业对长期负债的清偿能力,计算公式是:长期资产负债率=长期负债/(固定资产+无形资产+长期投资)。这种比率考查的长期偿债能力更有代表性。第二,对长期偿债能力指标的补充。在企业生产经营正常的情况下,企业能否按时偿还到期债务,关键在于企业有无实际的现金。因此,可以以经营活动中产生的现金净流量作为衡量企业偿债能力的依据,其计算公式是:负债总额现金保障率=平均每年产生的经营现金净流量×债务年限/需要偿还的长短期债务总额。该比率数值的大小反映了企业的偿债能力的强弱。
4.增加现金流量分析指标
现行报表分析体系包含的内容缺少了反映企业现金流转能力的指标,这样分析评价企业的盈利性与风险将缺乏一定的科学性。从理论上讲,企业的现金流量与会计利润反映了不同程度的会计信息,具有很强的互补性。而且为了克服权责发生制原则所带来的人为操纵盈利的财务指标的弊端,财务分析指标体系也应选择以比会计利润更具客观性与稳健性的现金流量为基础,使企业经营者更加客观地了解和评价企业获取现金及其等价物的能力并准确评估企业收益及风险。
参考文献:
[1]雷斯,骆月敏.刍议会计报表分析.财会通讯,2009
[2]王海燕.会计报表分析方法.企业导报,2009