关于会计计量属性公允价值的思考

企业提供的财务会计信息必须以投资者信息的需求作为目标,真正实现信息决策相关性。鉴于传统计量属性历史成本计量方式的不足,公允价值是在熟悉情况的买卖双方在公平交易的条件下所确定的价格,能够提供及时充分、能够面向市场而具有客观性和可比性的信息,并且极大提高财务信息的相关性,使会计信息反映金融资产和负债的真实价值,有助于防范和化解金融风险,也便于使用者做出决策。但是“公允价值也是一把双刃剑”,也存在自身的不足,由于在会计实务中,它不仅适用于初始计量,还适用于后续新起点计量, 而后续新起点计量大多是在没有交易的情况下进行的,并且有些地方需要依靠会计人员的职业判断,因此它的使用虽然克服了一些历史成本计量属性的弊端,同时,也带来了一些主管判断的经营风险,特别是我国正处在市场经济发展过程中。因此,公允价值的运用存在很多值得探讨的地方,公允价值计量属性的利弊分析如下:

一、公允价值计量属性的优势

(一)能够迅速地反应企业财务状况。公允价值比较突出的特点就是能够及时反映市场的经济动态,能够比较合理地计量资产未来获得的现金流量,从而更真实地反映企业的经营能力、运行状况及所承担的财务风险。让投资者比较真实客观的掌握被投资单位的财务状况、现金流量,做出符合实际的判断,克服历史成本以过去成本为计量属性的而导致不能及时反映因外部环境变化所带来经营状况的变化。例如投资性房地产等新兴行业。这些行业取得初始资产的成本通常非常低,后来由于土地资源的有限性,造成资产价格大幅度上涨,这时采用公允价值计量就能比较合理地反映资产价值。

(二)提供的会计信息更具相关性。公允价值具有历史成本法所不具有的预测价值和反馈价值。公允价值的预测价值能够帮助信息使用者掌握过去和现在的事项,并据此对未来的事项进行预测并做出的决策。它的反馈价值主要体现信息使用者以前的评价和预测结果予以证实或纠正,从而促使信息使用者对以前的决策会计信息系统进行充分的判断。在实践中是面向未来的预测信息要比面向过去的历史信息对决策更有用。也就是说,具体到计量属性,面向未来的公允价值要比面向过去的历史信息对决策更有帮助,这提高了会计信息的相关性。

(三)更加符合资产的本质定义。历史成本计量法主要提供的是面向过去的历史成本信息,人们难以通过会计资料直接获得有关企业未来价值方面的信息。而公允价值从理论上解决了资产定义中定性与定量的时间维度统一性的难题,其侧重点在于对资产使用的未来经济利益的衡量,强调站在交易双方都接收的市场角度来衡量市场价值。因此,公允价值的概念从理论上解决了资产定义中“能够带来预期经济利益的经济资源”的本质定义。

(四)有助于信息使用者决策。公允价值的本质是使用价值,其突出的特点强调了交易的公平性、参与交易双方的自愿性,突出重点在于对资产使用的未来经济利益的衡量,这体现了资产的本质特征。历史成本反映的是在资产获得时或者负债形成时市场对其价值的评价,无法反映在资产转让或负债偿还时才反映其价格的变化。这种会计处理方法与瞬息万变的金融市场是格格不入的。所以,公允价值(现值)与历史成本相比,提供给使用者决策的相关信息为目标的决策有用性能更准确地反映企业的财务信息,有助于提高信息使用者的决策能力。

二、公允价值计量属性的缺陷

(一)可能成为随意操纵业绩的工具。“公允价值”的运用成功与否与资本市场的成熟与否紧密相关,由于公允价值定性因素大于定量因素,这必然使“公允价值”很难判断。目前在我国评估机构对于公允价值的经验比较欠缺,比较可行的操作规则尚未出台,在实际操作中可能会有一定困难,甚至变成企业操纵业绩的工具。如上市公司的控股股东可能会在公司出现亏损时,或者出于维持公司现有业绩,利用公允价值计量进行资产交换产生收益增加利润。这种人为因素的影响使资产信息可靠性受到质疑。

(二)现在的公允价值信息有时不完全可靠。虽然公允价值计量所提供的会计信息更具有投资决策的相关性,但是现实中因为公允价值也使用到后续新起点计量,如果某项资产或负债没有由市场直接决定,就可运用现值技术估计公允价值,也可以采用专业评估人员的评估结果,这在确定过程中主观判断较强,缺乏一定程度的可靠性。对于会计信息使用者来说,由于公允价值信息的获取存在不确定性,致使与资产或负债的风险和收益相关的信息具有很大的不对称性,信息质量的可靠性难以保证。

(三)使用信息时存在一定困难。与历史成本相比较,公允价值能够随市场形势的发展变化而变化,但是由于经济环境和风险状况的变化以及企业自身信用的变化莫测,这很容易产生资产价格频繁变动的现象,最终反映财务状况和盈利能力的波动性变化。同时,由于公允价值的运用具有很高的主观估计成分,可能给使用者并不能提供非常相关的信息,也可能会导致企业会计报表不具有可比性,增加会计报表使用者在分析理解上的难度。

三、提高公允价值可靠性的对策

公允价值计量是市场经济条件下维护产权秩序的一种重要计量手段,也是提高会计信息质量可靠性和相关性的重要途径,它代表了会计计量体系变革的总体发展方向。但是从国内企业执行新企业会计准则的情况来看,部分存在执行不到位而导致与企业会计准则规定的偏差,部分公司公允价值的确定存在一定的随意性,也表明距离国际会计准则的要求还有一定差异,仍需要进行改革与完善:

(一)加强研究提高公允价值的可操作性。由于我国目前公允价值理论研究的尚不够深入,也尚未建立完善的公允价值计量准则,目前公允价值确认、计量的相关要求与现实需要难以适应,通过公允价值的理论研究,建立操作性强公允价值计量准则已经成为当务之急。从具体技术层面上,应制定适合我国国情的公允价值计量准则,将目前分散于各项具体会计准则中的与公允价值计量有关的规定进行系统化,规范公允价值在具体实务操作上的要求,提高实际技术操作水平及职业判断能力,增强职业道德意识,在会计报告中增加对公允价值的披露,以保证信息披露的真实,满足信息使用者的要求,为公允价值全面应用提供保障。

(二)通过完善资产评估市场来增强公允价值可靠性。在很多情况下,公允价值确定离不开评估技术。只有评估业务规范,才能保证公允价值计量的真实性和可靠性。没有资产评估技术的支持,公允价值计量实施效果也大打折扣。因此要发展健康资产评估行业,建立与公允价值想适应的经济环境,建立公开的市场价格体系,优化市场资产的估价系统,充分发挥资产评估中介机构应有的监管作用,建立起完善的控制机制,增强公允价值可靠性。

(三)通过加强职业教育来提高公允价值的认识。会计人员的素质对公允价值的正确实施影响很大,公允价值采用现行市价也要求会计人员能够领会新准则体系的内容、要点和精髓,熟悉金融方面的知识,而且能够熟练地操作相关技术,及时收集和应用交易商品的市价,了解和熟悉新准则对公允价值的要求,能更好地保证公允价值计量属性的顺利实施。因此,应用过程中需要加大职业培训,转变会计人员的计量观念,培养具有公允价值观念,懂得理论与实务的会计人员,是公允价值得以全面使用的必备条件,也是降低公允价值计量成本,应用公允价值的需要。

综上所述,由于交易和事项的复杂与多样性,公允价值在未来的会计计量中将是必然的发展趋向,在以后的一段时间内,历史成本和公允价值将会同时采用。但是公允价值计量应该是会计发展方向,因此,要积极推行会计制度创新,不断地加强公允价值研究,并为推动公允价值计量在我国逐步获得全面的运用并走向成熟营造公允价值的适用环境,不断与国际惯例趋同。

(作者单位:江西中烟工业公司)