平安银行盈利能力分析

【摘 要】盈利能力是指企业获取利润的能力，也是利益相关者最为关注的。本文通过对平安银行财务指标的分析，来了解该银行的盈利能力。针对平安银行盈利能力方面的问题提出建议。

【关键词】盈利能力；财务指标；利润

一、平安银行的简介

平安银行是一家股份制商业银行，原是深圳平安银行股份有限公司。其注册资本为54.61亿元，总资产超过1300亿元。2009年，经中国银监会批准，更名为平安银行。平安银行依托中国平安集团强大的综合金融服务优势，将成为在零售业务、信用卡以及中小企业等主要目标市场业绩骄人的全国性一流银行。

二、平安银行的盈利能力分析

（1）销售利润率。销售利润率是净利润与销售收入之比。它是用来评价企业通过销售赚取利润的能力。该指标越高，说明企业通过销售获取利益的能力就越强。平安银行2010年至2011年销售净利润一直增长，表明银行获取利润的能力在变强。但2012年其骤然下降，说明获取利润能力明显下降。销售净利率的变动主要是由利润表各个项目变动引起的。根据利润表计算所得2012年比2011年净利润同比增长30.03%。对其影响较大的不利因素是利息支出增加15199993元；营业支出增加913334元，未决诉讼预计负债大幅度提升。有利因素是营业收入增加13188639元。而营业收入中利息收入占总收入的绝大部分，2012 年，平安银行利息收入占营业收入的83.11%。（2）总资产净利率。总资产净利率是指净利润与总资产之比。该指标是衡量企业获利能力的重要财务指标。平安银行的总资产收益率呈u型分布。平安银行总资产收益率2010高达0.86%，2011年最低，2012年回升，但也只是0.83%，说明平安银行资产利用效率一般。平安银行应采取措施提高各项资产利用率，以提高总资产收益率。根据影响总资产收益率的驱动因素分析，2012年较2011年销售净利率影响额为-10.05×2.36=-23.718，总资产周转转率影响额为33.72×0.11=3.71。前者影响较大，应该提高该行销售净利率。（3）权益净利率。权益净利率是净利润与股东权益之比。它是综合程度最高的盈利能力指标。平安银行净资产收益率呈u型分布。2010～2011年一直下降，2012年较2011年有所回升。权益净利率的驱动因素是销售利率、总资产周转率、权益乘数。由于净利润率之前分析过，下面着重分析总资产周转率和权益乘数的影响。首先，总资产周转越快，银行的盈利越多。2010～2012年总资产周转率分别为2.47%、2.36%、2.47%，总体来看，平安银行资产利用率较为稳定。其次，权益乘数越高，说明银行的负债程度越高，财务风险也越大。2010～2012年权益乘数分别为21.91、15.69、18.67。权益乘数较高，体现对债权融资的偏好。

三、平安银行盈利能力出现的问题

（1）财务风险和经营风险加剧。通过上述盈利能力的分析可知，2010～2012年平安银行权益乘数在15以上，处于较高水平，说明高层管理者属于风险偏好者，公司存在较高的财务风险。同时平安银行的主要收入源于利息收入，占总营业收入额的83.11%。由于这种过于单一的收入来源，大大增加了平安银行的经营风险。（2）未决诉讼预计负债逐年增加。据平安银行2012年财务报告可知，该行2012年不良贷款率为0.95%，较年初增加0.42个百分点，使平安银行未决诉讼预计负债大幅上升。据统计，截至 2012年12月31日，平安银行被的未决诉讼共88笔，涉及金额人民币4.63亿元。

四、针对平安银行盈利能力提出的建议

（1）积极开展中间业务。平安银行主营收入主要源于利息收入，而利息收入易受外部市场环境的影响，抗险能力差。银行需要进一步拓展中间业务。平安银行应在常规产品方面，进一步进行产品创新，扩大产品的深度。信托业务方面，在风险可控的原则，寻求新的客户，不断增强对优质项目的引进。（2）建立完善的风险管理体系。平安银行应建立完善的风险管理体系，以实现平安银行利润最大化。首先，加强对重点领域的风险防范，以降低大额授信风险。其次，加大对不良贷款处置力度，强化对不良资产的责任追究。对不良贷款进行逐笔核对，确认相关责任。对授信不合规等行为加大处罚力度。

参 考 文 献

[1]段翠莲.对企业盈利能力分析的探究[J].经济论坛.2012（268）：27～28

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[3]注册会计师协会.财务成本管理[M].北京.中国财政经济出版社（IS

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[4]沈婷.论财务分析指标的局限性[J].经济研究导刊.2013（1）：109～110