中国金融与中小企业发展形势

摘 要：中小企业的经营困难尤其是融资难逐渐成为人们讨论的热点。近年来随着我国经济的发展，中小企业在我国经济中的地位越来越重要，中小企业的发展前景也变成人们越来越关注的话题。因此，本文就中小企业在我国经济中的起到的重要作用以及其融资困难的根本问题进行了分析，并由此提出了政策建议。

关键词：经营困难；经济发展；融资困难

一、目前我国中小型企业发展过程中资金的来源及原因`

企业的发展需要一定的资金来源，选择什么样的筹资方式及筹资额要取决于自身的盈利水平、发展战略及社会资金供给状况等。如果金融市场比较发达，那么企业通过不断地调整融资结构，可以寻找到一个最优资本结构，它代表了企业的最佳融资能力。而在我国中小企业尤其是私营中小企业发展的过程中资金的缺乏，已经成为制约企业发展的重要因素。

对于我国中小企业融资策略来说，获得资金的成本往往比名义财务成本有着更为重要的影响，由此就产生了大量盛行的民间借贷，有些中小私人企业融资的以民间借贷作为主要手段。是什么原因导致中小型企业需要通过向民间融资组织借贷来发张自身企业呢？只要有以下两方面的因素：一是：根据我国中小型企业资金使用形式而产生的，其中中小型企业一般需要流动资金，这种流动资金一般具有季节性和临时性的特点，中小型企业具有资金周转较快，生产周期较短的特点，因此，中小型企业不需要向民间借贷组织支付大量的利息成本。因此民间借贷成为了中小型企业筹资的重要手段。二是：当企业有了一定的资源并不断扩大规模，企业的资金需求已经无法由现有的银行信贷与自有资金满足，大多数中小企业因此选择了民间借贷。

二、中小金融机构在发展过程中存在的问题

自加入世界贸易组织以后，我国已经拥有一批中小金融机构，然而我国中小企业的融资问题并没有得到解决。由此可见，我国的中小型金融机构并不能满足中小企业发展需要。其原因也许有以下几点：1、国政策导向因素。由于中小型融资机构在我国属于新兴产业，国家给于的不重视力度不够，不提倡或者不支持中小金融机构的发展，此外并没有形成一个健全的中小金融机构监督机制。这使得中小金融机构在一个无规律、无章程的状态下发展，资金的使用者和所有者之间信息高度不对称，因此不严格的金融业监督导致其出现许多问题。在我国中小金融机构的贷款质量常常低于大型金融机构，很大程度上是由于国家没有很好的对中小金融机构进行完善监督和监管，因而使得中小金融机构难以为中小企业实现更好的服务。2、高度垄断的贷款市场所导致的问题。在银行业的高度垄断下，中小金融机构获得的金融资源逐渐变少，这很大限度上限制了其为中小企业服务的能力。但是大银行因为中小企业在资金方面存在风险，因此他们不会提供更多的贷款给中小企业，中小企业贷款难的现象就由此出现了。因此建立健全、完善的中小金融机构的监管制度，加强监督力度，逐步的将贷款市场的垄断现象消除，使得更多非国有中小金融机构进入金融市场，只有这样才有可能真正缓解中小企业筹资困难的问题。

三、如何解决我国中小企业融资难的问题

1.加强银行对中小企业的融资力度

银行贷款是满足中小企业资金问题的主要渠道，言而银行对中小企业资金服务还存在一些问题。一方面是在向中小企业贷款的同时，银行将面临成本高、风险大、抵押难的情况。银行每笔贷款的交易成本其实并无太大差别，然而中小企业的贷款规模严重低于大型企业，因而高成本的单位贷款另人望而却步。再者，缺乏足够的固定资产的中小型企业，同时还具有繁琐抵押的程序、高评估成本的特点，由此企业的融资成本就被扩大。中小金融机构比较愿意为中小企业提供金融服务。一是因为，中小金融机构的资金较少，为大企业提供贷款的压力大；并且，更重要的是中小金融机构拥有在向中小企业提供服务方面有成本以及信息上的优势。而往往局限在一定的地域范围开展业务的中小金融机构也比较了解当地中小企业的经营情况和业主能力，并且，管理层次少、灵活经营的特点都使得它们在贷款的交易上具有成本低的优势。

2.加大中小融资机构建设

就目前融资市场的情况而言，中小融资机构确实存在这很多体制和监管不完善的地方，但是从长期来讲，中小融资组织具有银行等其他金融机构不具备的优势，譬如放款时间快、放款方式灵活等优点，因此可以说中小融资机构是中小企业筹资的一条比较适合的路径。因此，国家要在政策和制度上既要大力支持中小金融机构的发展，又要不断加强对中小金融机构的制度化管理和完善的监督体制。只有这样我相信未来中小金融机构将会为中小企业的发展起到不可替代的作用。

3.创新其他金融机构

随着我国加入世界贸易组织，在金融市场上的竞争压力也越来越多，在我国不断涌现出新型的融资模式。其中我国许多企业都较为认同融资租赁的融资模式，它在推进了设备制造企业销售的同时也解决了使用设备企业融资难的问题。融资租赁是贸易与金融相结合所产生的，是贸易与金融的一次创新，同时，也是一种非常有效的边缘经济。它的出现不仅轻松解决了销售和融资之间长期存在的问题，也推进了经济的发展。

以融物的方式达到融资的目的是融资租赁另一个特点。因为，在租赁交易的过程中企业不仅不能得到资金，并且还要其支付租金。但是，在租赁期间承租企业拥有着租赁物件的占有、收益使用的权益，这些企业发展所需要的关键。因此，融资租赁应该可以成为解决中小企业融资难题的有效方法。

随着中国逐步融入世界经济，开放金融业已经成为当前的重要战略。由于我国金融业起步较晚，在国际竞争力上还较为薄弱，这些都是根据我国的实际国情而定。充分利用国内外“两种环境、两个市场”的资源。使我国的金融机构能够满足中小企业的发展需要。（作者单位：哈尔滨金融学院）

参考文献

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［2］ 曹啸，吴军.我国金融发展与经济增长关系的格兰杰检验和特征分析.财贸经济［J］2002

［3］ 谢平.中国金融资产结构分析.经济研究［J］.1992；