基于预算指标的财务分析研究

一、基于预算管理指标的财务分析概述

预算是主要用货币形式来表示的用于控制组织未来经济活动的一种计划，是企业经营决策目标的货币表现，同时，也是一种重要的内部控制机制。全面预算是全员的预算、全方位的预算，必须全员参加。预算指标是重要的财务分析组成部分，基于预算的财务分析也显得越来越重要。

二、基于预算指标的财务分析模块关联性

(一)　编制预算指标的参与部门及依据基于预算指标的财务分析模块首先要编制预算指标参与的部门，和这些部门参与财务分析的主要依据。

第一，编制销售预算的参与部门和主要依据。在现在这个普遍采用以销定产的经营成产方式的时代，销售的预算往往是整个预算的关键和初始环节。

销售预算的编制，有总企业管理者牵头，市场营销策划部门和销售部门(包括二级三级销售部门)以及财务部门的销售会计参与，根据企业未来一年的企业整体战略目标和企业下一年度的销售计划，结合本企业的实际情况和往年的销售状况以及往年的预算和预算执行情况，有市场营销策划部门提出下一年度企业整体的销售方案，有销售部门评估市场营销策划部门销售方案的可行性后，报财务部门销售会计做总体平衡协调，制定本年的销售预算。

编制销售预算的主要依据：企业以往下达的销售任务以及任务完成情况；近几个月企业产品的明细销售情况，包括区域数量、品种、平均单价等，以及销售分部情况；未来市场预测和企业总体战略；企业财务部门同销售部门联合制定的销售政策，如返利政策、销售折扣，现金折扣等；企业市场营销策划部门制定的市场营销策略，如促销策略、返利和价格政策、广告投入、营销变化等；同时还要对竞争对手和潜在竞争对手进行分析。

企业销售部门提出如下影响因素的影响情况：企业外部环境的变化，如不同的季节、竞争对手的变化、供求关系平衡的破坏、整个行业的发展波动和趋势都是不可忽视的重要因素；销售部门提交销售团队，包括二三级销售团队的业绩情况和成员稳定性情况以及销售团队今后努力方向。

其它因素：销售预算在制定的原则上销售量不得低于上年同期水平、不得高于月份最大生产能力。在进行销售预算的同时应该进行价格预算，制定出企业不同规格产品的价格来。同时还要对销售回款进行较为详细的预算，编制出销售回款预算表，以保证企业的财务安全。

第二，编制成本预算的参与部门和主要依据。企业的成产活动是企业经济活动的根基和生命力所在，没有了生产就无从谈起销售、管理、投资等。同时成本预算也是企业预算中最核心环节，各生产单位根据销售计划想车间下达生产任务，同时报采购部门和车间管理本门、人力资源部门进行成本预算。

各生产单位根据生产部下达的生产任务及消耗指标；采购部的投产价格、人力资源部的定员计划和工资性支出预算，组织本部门的成本预算。

成本预算的编制的主要依据：有生产车间制定生产预算，同时协同采购本门个存货管理部门做好采购和存货预算；有车间和企业技术部门制定企业生产用资产的消耗指标；如需扩大生产或缩小生产，企业的车间向人力资源管理部门提出人员增加或减少计划；企业的车间管理部门制定检修计划；根据设备能力平衡各生产任务；根据上年消耗实际完成情况和同行业先进水平；根据节约原则适当压缩消耗指标；

第三，编制现金收支预算的参与部门和主要依据。现金收支是企业财务最重要的部分。本预算所称的现金是指库存现金、银行存款。现金预算应逐月、逐句编制。现金收支预算包括收入预算，支出预算量大子预算。主要由财务本门完成。

现金收支预算的编制的主要依据：营业收入，应根据销售预算中的可收回现款数编制；其他现金收入，包括罚款、废旧物资收入和其他相关收入，应根据上年同期数和本年平均数及相关预测予以确定；资本支出，主要是固定资产、无形资产的购置和长期投资的发生，应根据工程预算和对外投资计划等确定。这类预算一般由企业有关部门制定；商品采购支出，应根据存货采购预算中的付款额编制，月度商品采购支付现金额=预算月度商品预算采购额×付款率，费用现金支出根据企业现金管理制度及费用预算必须付现金额编制；其他支出，上述费用预算不能包含的税收支出、福利费、支出，应根据有关原始的相关资料进行预测、确定；借人的资金，应根据筹资计划，分门别类地填列，要分清不同借款渠道，即是银行借入，还是发行债券，员工集资或是其他筹资方式等应分别说明列示；归还借款。根据借款期限确定；支付利息，属财务费用，根据贷款金额和银行收息时间确定；在收支预算的基础上编制利润预算。

(二)　基于预算指标的财务分析模块之间的关联性由预算指标编制依据可区分个体指标分析模块和综合指标分析模块，二者既有联系又有区别。具体有以下三点：

第一，个体指标分析通过对比个体指标预算和实际数，作出单项定义下的主观分析。这个分析与分析者的经验和素质有关，以个体预算指标为基础，进行定量分析和定性分析的结合。

第二，综合指标分析选择若干项有代表性的指标，通过特定的勾稽关系构建分析模型，根据相关函数计算出的结果作定量分析。此分析模块增加了精确性，减少了主观随意性，但同时存在机械性的不足。

第三，个体指标分析模块是综合指标分析模块的基础，综合指标分析模块构建与个体指标分析模块之上。综和指标分析首先要构建模型，而模型中所用的样本指标是个体指标分析中具有代表性和可计量性的指标。

三、基于预算指标的财务分析实际运用中应注意的问题与改进措施

(一)　实际运用中应注意的问题具体包括：

(1)注意预算指标的实效性。会计信息是很具有时效性的，信息的报送和收集一定要及时准确。基层工作量较大，但一定要加强基层企业会计统计能力，以免会计预算工作效率底下，或企业做出财务预算时已过了最佳应用时间。

(2)注意预算数据的严谨性。企业财务预算时一个比较复杂的财务管理过程，由于其复杂性，所以各方面误差较多，企业在进行财务预算时，应当尽可能的避免或减小误差，以免使财务预算的结果不能有效的反应企业的上一阶段的成果和对下一个经营阶段有效地预测。

另外，各部门在计算预算指标的时候，考虑到自己本部门的利益，会出现不同程度的虚报数据。这也使企业的财务预算出现了很多不严谨的地方，作为财务预算的中枢部门，财务部门应当充分考察各方面的情况，做出严谨的财务预测。

(3)注意与其他财务分析方法相结合。基于预算指标的财务分析，虽然日渐成熟，为我们的工作提供众多有价值的信息，但并不意味着它可以全面代替传统的财务分析，基于预算指标的财务分析，只是财务分析的方法之一，我们在进行基于预算指标的财务分析的同时，还应该从各个层面宏观的综合的分析企业财务状况。

(二)　针对上述问题提出改进措施主要可采取以下措施：

第一，建立严密的预算管理体系。企业要花大力气建立健全预算的组织机构，从企业的高层领导到中层领导都要重视这件事情，把这件事情作为一个关系企业发展大计的事情来做。建立健全预算委员会。预算委员会职责具体如下：审议、确定预算目标、政策和程序；审定、下达正式预算；根据需要调整甚至修订预算；分析预算执行业绩报告；制定预算控制政策和奖罚制度；仲裁有关预算冲突等。

第二，把预算具体到每一个产品、每一天，全员参与，齐抓共管。企业要细化财务预算工作，分工到位落实到位。具体由财务部门牵头做财务预算工作时，各个部门应当通力配合。

第三，制定和实施预算要同企业的战略结合起来。从企业发展的角度讲，预算应和战略挂钩，使其从属于战略管理，而不是简单的企业预测。企业在实施预算管理前，应在调查分析基础上明确自己的长期发展战略，并以此决定预算的模式，只有这样，预算管理才能避免盲目性，才有生命力。

第四，狠抓预算落实情况财务预算不能是一纸空文，一定要抓好落实，并积极反馈。建议企业编制预算回馈，详见表l。