浅论电子货币及其对商业银行的影响

货泉在发展进程中阅历了3个阶段:商品货泉、纸张货泉以及电子货泉。从货泉的发展历程可以看出:货泉轨制的变迁是为了提高货泉流通速度、降低货泉流通费用,从而降低商品交易费用。二0世纪七0年代以来,电子通讯技术与计算机技术的1体化使经济在出产、流通、消费的各个领域产生了革命性的变化。尤其是以因特网为代表的网络技术的迅速普及,令人类社会逐渐向信息社会迈进。因为金融业对于信息有超乎其他产业的特殊需求,因而,从某种意义上而言,在这个网络经济时期,现代通讯技术与计算机技术,从根本上扭转了金融业在业务处理、顾客服务、经营决策、管理拓展方面的技术环境。这些革命性的变革无疑都必需依赖于货泉及支付手腕相应的电子化。电子货泉的呈现以及发展是二0世纪末支付领域最为惹人注视的事件,它正在并将会从根本上扭转人们的消费习气,扭转银行的经营方式。因为在降低交易费用上的巨大优势,电子货泉取代传统通货已经经成为1种不可防止的趋势。固然电子货泉对于传统银行业也提出了必定的挑战,商业如何应答电子货泉的冲击就成为了商业银行发展进程中不能不面对于的1个问题。

1、电子货泉相干概念解析

二0世纪以来,电子商务在世界规模内悄然兴起,作为其支付工具的电子货泉也随之发生以及发展。电子货泉的发生被称为是继中世纪法币对于铸币取代以来,货泉情势产生的第2次标志性变革,并在电子商务流动中占有极为首要的地位,它的利用与发展不但会影响到电子商务的进行,而且会影响到全世界的金融体系。

(1)电子货泉的定义

电子货泉就是由消费者(及相对于的特约商户)占有的,存储在必定电子装置中,代表必定的货泉价值的“储值”或者“预支价值”的产品。具体而言,这里所讲的电子装置通常包含两种形态:以IC卡为媒质的智能卡以及以计算机为基础的电子货泉载体。电子货泉的货泉价值以数字信息的方式存储在电子装置载体中,表现为各种各样的储值卡、智能卡,和应用计算机网络进行支付的货泉形态。电子货泉不是纸质的,也不像电子资金划拨1样触及到银行,这类新的货泉形态可以离开银行的中介作用,在交易进程中不用同存款产生亲密联络。就其现阶段而言还只是1种新的支付情势,还要以现有存款为基础。

(2)电子货泉的特性

一、电子货泉是以计算机技术手腕为依靠,通常以各类电子装备(如智能卡)及计算机存储器为价值载体的货泉

电子货泉主要有卡类以及计算机两种载体。以卡类为载体的电子货泉,卡中的芯片能够依据事前存储在里面的程序以及外部销售终端或者其他装备(如电子钱包)的指令存储以及处理信息。借助特殊的装备以及终端,卡中代表金钱的信息可以被辨认,并且依照指令进行转移。而以计算机为载体的电子货泉进行交易时,需要借助个人计算机以及互联网,交易前要先下载或者从发行人那里取得专门的软件,通过特殊的软件以及计算机的处理能力,实现电子货泉数额的计算以及转移。这类强大的存储以及处理能力是传统的提款卡所不具备的。提款卡主要是通过输入密码同中央数据库相联络,通过中央数据库增减相应的金额,卡自身不存在代表电子货泉信息的增减。

二、电子货泉是1种信息货泉

电子货泉说到底无非是观念化的货泉信息,它其实是由1组含有用户的身份、密码、金额、使用规模等内容的数据形成的特殊信息,因而也能够称其为数字货泉。人们使用电子货泉交易时,实际上交流的是相干信息,这些信息传输到开设这类业务的商家后,交易双方进行结算,要比现实银行系统的方式更省钱、更利便、更快捷。

三、电子货泉价值传送的无纸化

电子货泉是现实货泉价值尺度以及支付手腕职能的虚拟化,是1种没有货泉实体的货泉。电子货泉是在电子化技术高度发达的基础上呈现的1种无形货泉。1般来讲,电子货泉的价值通过销售终端从消费者手里传送到货物销售商家手中,商家再回赎其手里的货泉。商家将其手里持有的电子货泉传送给电子货泉发行人从其手里回赎货泉,或者者传送给银行,银行在其账户上借记相应金额,银行再通过清理机构同发行人进行结算。整个进程是无纸化的。所谓无纸化是与票据、信誉卡相比较而言。而且,电子货泉可以在各个持有者之间直接转移货泉价值,不需要第3方如银行的参与,这也是电子货泉同传统的提款卡以及转账卡的本色区分。电子货泉在这1点上,很相似于真正货泉的功能。

四、电子货泉是可以进行支付的准通货

电子货泉能否被称为通货,症结在于电子货泉能否独立地执行通货职能。就目前而言,电子货泉可以起到支付以及结算的作用,但电子货泉只是蕴涵着可能执行货泉职能的准货泉。首先,电子货泉缺乏货泉价格标准,因此没法单独衡量以及表现商品的价值以及价格,也没法拥有价值保留手腕而只有依附于现实货泉价值尺度职能以及价值蕴藏职能;其次,因为电子货泉是以必定电子装备为载体—智能卡以及计算机,其流通以及使用必需具备必定的技术设施前提及软件的支撑。因而,尚不能真正执行流通手腕的职能;最后,虽然目前电子货泉最基本的职能是执行支付手腕,然而现有的各种电子货泉中的大多数,其实不能用于个人之间的直接支付,而且向特约商户支付时,商户1方还要从发行电子货泉的银行或者信誉卡公司收取实体货泉后,才算完成为了对于款项的回收,电子货泉不能完整独立执行支付手腕的职能。可见现阶段的电子货泉是以既有通货为基础的新的货泉形态或者是支付方式。

2、电子货泉对于传统银行业的挑战

伴同着社会的信息化、网络化,银行的主要功能由依赖于存、贷款数量的资金中介功能,向为顾客提供电子清理服务以及信息服务功能的重心歪斜。在这1变化中,传统银行业面临的主要问题有3:1是电子货泉的发行主体、信誉创造等在法律上如何定位;2是如何保证电子货泉的安全性,和如何规避电子清理系统风险;3是银行传统的经营管理模式如何向信息化经营转变,与金融电子化趋势相适应。

(1)电子货泉的发行主体

目前国际间对于电子货泉的发行主体这1金融监管的对于象的认识尚存在较大分歧。欧洲大陆各国认同这样的观点,即电子货泉的发行[，！]应当包括在金融机构的业务中,其发行主体应当属于金融监管的对于象之1。一九九八年,欧盟委员会在欧盟理事会提交的指令草案中规定,发行电子货泉的机构与传统意义上的“信誉机构”享有一样的市场准入权力以及相同的竞争前提。这体现在:第1即便电子货泉发行机构无心从事传统信誉机构所提供的全体金融服务,它依旧有权在整个欧盟成员国规模内自由从事经营流动;第2电子货泉发行机构只接受设立地成员国1国的管理以及监督,这也使其在经营前提上与传统的信誉机构完整相同。在美国以及英国,占主导性的观点则是,若对于电子货泉的发行主体进行严格的监管以及限制,会侵害民间机构的技术开发以及创造精神,把电子货泉的发行限定于金融机构还为时过早,由于1些证券公司、特殊贷款公司、非银行支付供应商、信誉机构也能提供电子货泉服务。如果将电子货泉的发行主体限定于中央 银行,则存在着尖利的矛盾以及冲突。由于货泉是中央银行特有的利益,它来自货泉发行权,即能使市场介入者将其负债作为货泉的权力,该利益反应在对于生息资产通过以发行货泉的方式进行无息或者者低息融资的回报上。如果法订货币被私人电子货泉所取代,这部份中央政府收入来源就会丧失或者者减少。如果由中央银行以某种情势发行电子货泉,不但可以向消费者提供无风险的电子支付产品,还可以换回货泉收益的损失。但这样做的代价很大,由于政府的参与会冲淡市场活气的施展,按捺私营领域的发展,阻碍进1步的金融立异,而且高风险的新兴商务可能会挥霍纳税人的钱财。从目前来看,各国只允许银行发行电子货泉,从而有益于对于其监管。

(2)银行的结算职能

跟着小额结算法子的多样化,和开放式网络结算服务使用者队伍的不断扩展,结算业务作为银行固有业务的地位遭到愈来愈大的要挟,结算业务的提供者已经超越银行规模。例如电信、交通、游览等行业发行的名目繁多的、储值性质的磁卡或者IC卡,实际上已经成为新情势的“结计帐户”。例如储值卡的发行公司,在销售卡时,即与购买者之间发生了借贷瓜葛,这笔资金是在储值卡使历时逐渐清理的。这类资金清理,与银行存款用作结算的作用类似。而且,如果这些行业能用更低的价格,通过电话、因特网,提供更贴近顾客需求的服务,那末在结算业务领域,银即将可能被其他行业夺去更多的机会。

此外,以往企业间交易的买卖双方,其资金授受都是通过银行中介进行的,银行可以从中收入必定比例的手续费。然而,跟着金融EDI的利用,增进了货款的互相抵冲及企业间的差额结算,这对于企业无疑有效地削减了手续费支出。同时,跟着企业EDI利用的发展,这类结算法子势必在企业团体内部普及。其结果是,双方的交易信息没必要通过银行便可互相交流,货款的抵冲也没必要经由银行便可进行,银行不但丧失了手续费的收入,而且没法掌握企业的资金流向。这对于银行的结算职能及资金监督职能又是1个挑战。

(3)结算网络的国际竞争

电子货泉、电子结算发展的结果,将为使用者逾越国境应用由外国经营者提供的结算服务创造了更多机会。尤其是因为因特网的发展而构成了世界规模的通讯网络,以电子货泉进行的结算服务,已经呈现无国籍化的动向,国内金融机构与外国机构之间将处于直接竞争的环境。如何增强结算网络的国籍竞争力,已经成为各国银行必需斟酌的首要问题。同时,为了维护使用者利益,一九九七年五月,一0国财政部长、中央银行总裁会议(G一0)下设的电子货泉功课部的讲演书中指出:关于逾越国境的电子货泉及电子结算的使用,在法律、行政、司法等方面的管辖权问题是繁杂的,并且某些方面多是不明确的,即便是对于国内的使用者,其维护措施以及监督体制也不尽完美。因而,由外国主体发行的电子货泉以及提供的结算服务,目前应限定其规模。

3、电子货泉对于商业银行经营的冲击及应答策略

我国已经由中国人民银行动牵头单位,配合国家各主要商业银行及金融机构联合建设中国金融数据通讯网以及全国银行卡信息交流中心,充沛应用金融系统电子化基础设施,加强中央银行的支付清理职能,加快资金周转速度,以逐渐确立以及完美我国支付清理体制,加快实现全国规模内银行卡跨行、异地支付业务授权及清理信息自动交流。目前,我国金融卡发卡量超过一0三00万张,全国金融卡信息交流中心以及清理中心已经树立,金融卫星网具有六个卫星站,笼盖了全国所有地级以上城市以及七00多个县,全国电子联行平均每一天来往五万多笔,转汇金额平均每一天达八00——一000亿元,大大提高了转汇效力,缩短了资金在途时间,平均每一天为企业减少利息开支五00万元。金融卡的发行,使患上消费群体、商业领域以及银行之间构成了相互支撑、简易利便、安全可靠、增进发展的紧密瓜葛,非金融卡发卡量突破一亿张,广泛地利用于交通、水电、煤气、医疗卫生、安全扞卫等方面。

(1)电子货泉对于商业银行经营的冲击

一、对于银行生存以及经营的挑战

电子货泉的普遍使用,使患上网络银行的呈现成为必然。就目前而言,网络银行有两类:1种是完整依赖于互联网发展起来的网络银行,另外一类是指传统银行运用公共互联网,把网上银行业务作为银行零售业务柜台的延伸,到达二四小时不间断服务的目的,并节省银行的经营本钱的模式,完整意义上的网络银行即第1类网络银行。依据美国Booz Allen以及Hamilton公司一九九六年四月公布的调查讲演,网络银行经营本钱仅至关于经营收入的一五%——二0%,而传统银行的经营本钱占到了收入的六0%,开办1个互联网银行所需的本钱只有一00万美元,还可用电子邮件等技术提供1种全新的真实的双向交换方式,而树立1个传统银行分支机构需要一五0万——二00万美元,外加每一年的附加经营费用三五万——五0万美元。从这些数据不难看出,网络银行业务本钱优势显着,对于传统银行的经营已经形成要挟。

二、对于客户市场占有率的冲击

电子货泉是通过电子网络发行并可在全世界规模内流通的货泉,这就使1国中央银行垄断货泉发行的权利被打破,于是世界上那些具有先进技术以及大量资本的机构以及个人(如软件公司、电信业者、中介业者等)像商业银行1样都将发行以及经营电子货泉作为其主要业务。这类状态给商业银行进行信誉创造的基础带来了严重冲击。如果其他公司发行了代表自己品牌的电子货泉,那末这些公司就可能越过银行单独向客户提供金融服务,其中包含向客户提供电子货泉。电信、交通、游览等行业发行的名目繁多的、储值性质的磁卡或者IC卡,实际上已经成为新情势的“结算账户”。例如储值卡的发行公司在销售卡时即与购买者之间发生了借贷瓜葛,这笔资金是在储值卡使历时逐渐清理的。这类资金清理与银行存款结算的作用类似,而且如果这些行业能用更低的价格,通过电话、因特网提供更贴近顾客需求的服务,那末在结算业务领域银即将可能被其他行业夺去更多的机会。

三、对于银行经营方式的冲击

传统银行的销售渠道是分行及其广泛散布的营业网点,获取范围经济的途径是不断追加投资以及多设网点,发展的基础是资金利差。跟着电子货泉的呈现,其经营方式将遭到极大的冲击。1方面电子货泉的使用多依赖于计算机网络系统, 这就使仅有广泛散布的营业网点而没有便利的计算机服务网络的银行经营举步维艰;另外一方面电子货泉的多样性会无形中削弱银行信贷的范围,也将使患上银行赖以发展的基础产生动摇。因而1些金 融界有识之士指出,商业银行如果近几年内拿不出可行的电子货泉,那末其他电子货泉发行单位将抢占更大的市场。这无疑对于传统的商业银行经营方式发生了巨大的冲击。

(2)我国商业银行应答电子货泉的策略

电子货泉产品的开发对于银行业务发展的推进作用是不言而喻的。目前,跟着我国加入世贸组织步伐的加快,各家商业银行的竞争生存意识迅速加强,应用金融业务及工具立异来扩展市场份额的工作力度日趋加大,各家商业银行都已经意想到了电子货泉市场所储藏的巨大商机,哪家银行在该领域领先1步,其就将取得巨大的发展空间。

一、加快金卡工程建设速度,开发以金卡为核心的表外业务品种

一九九三年国务院听取电子部关于施行电子货泉工程(金卡工程)的整体方案,并于一九九四年成立了国家金卡工程调和领导小组。标志着我国金卡工程的开始。我国金卡工程的利用目标是先从银行卡(信誉卡、智能卡)起步,树立现代化的实用电子货泉系统,具体而言就是树立以及完美银行卡授权、结算、发卡、流通、服务体系,终究减少现金流通量,以电子货泉(信誉卡、智能卡)替换现金流通,与国际金融支付体系接轨。施行“金卡工程”发卡银行之间可以实现资源同享、通存通兑,可以实现银行电子化、网络化。

“金卡工程”最初的重点在于推行信誉卡以及其他银行卡的利用。这是因为我国网络环境相对于欧美而言比较差,且我国的支付工具也相对于比较后进,现金交易占了交易总金额的很大部份,支票以及信誉卡的使用仍处在起步阶段。因而,肯定先发展银行卡为支付工具,再在此基础上发展智能卡。智能卡是银行卡发展的比较高档的情势特别是智能IC卡。目前在我国一二个金卡工程试点城市银行卡信息交流系统全面投入运行。一九九九年初,各商业银行卡发卡量达一亿多张,银行IC卡三00多万张。我国IC卡产业起步虽晚,但发展迅速。IC卡在我国的出产、利用发展更是迅猛。目前已经在金融、商贸、交通、电信、医疗、卫生、社会保障、游览人口管理和公共事业收费管理等领域患上到广泛利用,并获得初步成效。二00二年我国IC卡发卡金融机构达五五家,发卡量达三.八亿张。可以受理银行卡的饭店、商店、宾馆等特约商户约一三万家,各金融机构设备的自动柜员机共计五万台,销售点终端机三四万台,全国受理银行卡的电子化业务网点一三万个,截止二00二年交易总额为八四五三二亿元。其增长速度大大超过世界平均增长的水平。我国金融电子化系统建设己经拥有必定的范围,施行了电子货泉(银行卡)工程。

目前我国商业银行信誉卡业务种类较多,使用规模局限性较大,使用本钱较高,尚不利便快捷。因而我国4大国有独资银行应加快信誉卡合作开发步伐,将现在的4大信誉卡合为1卡,增强信誉卡的服务功能。1方面利便客户使用,另外一方面可使商业银行降低本钱,提高竞争能力。同时为商业银行表外业务立异提供合作的前提。4大国有独资银行可率先统1表外业务立异的标准,开发以信誉卡业务为核心的各种新型服务工具,跟着金卡工程的施行推进我国电子货泉的使用,同时加速电子货泉立异步伐,用以抗击网络银行对于其业务的可能冲击。

二、踊跃开发新工具,进行业务立异

1方面商业银行要踊跃扩大原来的银行业务如在柜台以外办理存款取款,开设个人理财账户如消费账户、投资账户、外汇交易账户等,以办理及个人消费信贷、教育投资信贷、投资组合工具等业务,踊跃与各大型商场、超市等电子货泉使用频繁的单位联络,在以上单位设立POS机等,将银行、单位、政府、个人连接起来,构成1个以商业银行动核心的庞大的服务网络,以降低风险,增添收益,抵抗电子货泉带来的商业银行收益减少的危险;另外一方面商业银行要踊跃进行网上银行业务的立异。跟着以IP网络技术为主导的信息革命的深化,传统银行以存款、贷款以及转帐结算为主的资金信誉中介将逐步弱化,由于新的在线电子支付的手腕不断更新将不断削弱银行在结算方面降低货泉流通以及商品流通进程交易费用的比较优势,从而网上业务的重点将日趋向为公司以及个人提供理财咨询以及金融增值服务方面转移,Internet网、电子商务以及电子货泉使传统银行在分支机构以及结算体系方面的优势荡然无存。借助Internet网,总分行制商业银行能够在网上实时、快捷地提供个性化、互动性极强的金融服务,结算支付将逐步成为便宜的、乃至在将来是免费的无偿金融服务,由于这是网上银行争取客户以及网上金融市场份额所内生的竞争机制的必然结果,网上银即将日趋向网上证券交易、网上保险、网上拍卖以及其他网上投资业务方面发展,网上银行在这些领域提供高附加值的金融信息增值服务,跟着网上银行电子货泉资金的相对于富余,网上投资理财技巧将成为稀缺的信息资本,银行业与证券业将日趋走向融会,关于投资咨询以及理财的信息资本的运营效益将日趋成为抉择网上银行成败的症结。

三、树立以客户为导向的主要营销方式

电子货泉的应运而生使商业银行之间以及其他金融企业、非金融企业对于电子货泉的流通总范围有首要的影响,从而商业银行的职能必需进行重大转型,商业银行之间将为争取网上电子货泉支付、结算上的市场份额而进行剧烈的竞争,为此商业银行必需不断地提高在线电子货泉支付以及结算的服务质量,乃至会致使这几项业务走向完整的免费,商业银行以及其他在线金融服务企业争取网上金融信息流的节制权更为剧烈。网上商业银行争取网上金融信息流的节制权在本色上就是争取网上客户群,就是争取网上金融市场份额。网上银行收回经营本钱所依赖的经营收入以及资本收人,将主要依赖网上广告收人、投资理财咨询服务收人以及驰誉品牌、商业银行的驰誉网站门户的数字化品牌在股票市场增值。商业银行要依据客户的不同请求进行金融立异,提供与其需要相适应的电子货泉类的金融服务。同时采取必定的鼓励手腕,如为强化消费者信念,商业银行可以斟酌对于在使用电子货泉中遭遇损失的客户给予必定的赔偿。商业银行要真正树立起以客户为导向的营销模式,使客户无论什么时候何地均可以享受银行提供的更安全、更便捷的服务,争夺占有更多的顾客群。

四、树立完美的电子货泉支付系统

安全性1直是电子货泉使用进程中最为关注的问题,就整体形势来看,为保证Internet下信誉卡支付的安全性,VISA、Mastercard、Microsoft、Netscape以及GTE等专门签订了Internet信誉卡支付的安全电子交易协定,以期树立更为安全的Internet信誉卡支付系统。 目前正在运行的无前提匿名电子支付系统以及可记录的匿名电子现金支付系统能在至关程度上保证电子货泉支付的安全性。然而因为网络安全技术的局限,目前人们对于银行电子货泉安全性的耽忧并未减轻,任何经营电子银行业务以及电子货泉业务的机构都但愿他们的帐户管理以及风险管理系统能遭到严格的节制,能够避免虚假电子货泉在系统长进行交易。但事实上,因为计算机技术的发展,多条信息途径的使用,系统的安全性愈来愈难以患上到保证。计算机黑客可以在任何处所通过网络进入电子银行系统。安全性风险的防范愈来愈首要。对于于电子货泉业务,如果安全系统被损坏,则可能致使诈骗业务产生。而对于于其他情势的电子银行业务,未经授权的闯入既可为银行带来直接损失,也能够发生其他问题。例如电脑黑客通过网络闯入电子银行业务系统,寻觅使用客户的秘要材料,使客户利益受损。而缺少对于系统的严密节制,外部的第3者闯入系统设置病毒,会给银行带来更大的损失。电子银行及电子货泉既可能遭遇外来者入侵,更易遭到内部职员的损坏。某些心术不正的职员可通过在暗中取得的数据进入客户的帐户盗取资金,而此外1些职员不经意的过错也可能对于银行计算机系统的运行发生危害。这就请求商业银行继续努力,树立真正完美以及安全的电子货泉支付系统,增进电子货泉业务的发展。

结 论

尽管我国金融电子化起步较晚,离国际先进水平尚有较大距离,但最近几年各家银行接踵推出了各种与电子货泉有关的服务,主要集中在零售业务领域。例如,使用信誉卡支付的银行POS系统,和使用IC卡接替现金用于小额支付的预支式系统等。跟着经济发展以及国内网络用户的不 断扩展,社会对于电子货泉、网络银行业务的需求势必迅速增长。对于于商业银行而言,面对于信息技术进步、金融国际化、传统银行业务衰退等国际性发展趋势,从新认识银行固有的结算、信誉创造、资金中介等职能,从新反省银行业务的发展方向,制订新的经营战略,是经营管理层当前的首要任务。其中,对于目前正在展开的电子交易业务,在总结经验教训的基础上,如何与Internet结合,应踊跃钻研并及时开展工作。首先加紧时机上网,以防再度产生被抢注“域名”事件。网络银行业务可从信息、提供信息服务、咨询服务开始,直至全方位的交易服务,分阶段逐渐开展。否则,将会丧失发展机遇,其损失无可估计